PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение ZROZ с TLT
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение ZROZ с TLT

Последнее обновление 4 июн. 2026 г.

ZROZ (PIMCO 25+ Year Zero Coupon US Treasury Index Fund) and TLT (iShares 20+ Year Treasury Bond ETF) are both Government Bonds funds - ZROZ tracks the ICE BofA Long U.S. Treasury Principal STRIPS Index while TLT tracks the ICE U.S. Treasury 20+ Year Bond Index. Both are passively managed. Over the past 10 years, ZROZ returned -4.15%/yr vs -1.66%/yr for TLT. With a 0.97 correlation, they move nearly in lockstep. Both charge a 0.15% expense ratio.

Доходность

Сравнение доходности ZROZ и TLT

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в PIMCO 25+ Year Zero Coupon US Treasury Index Fund (ZROZ) и iShares 20+ Year Treasury Bond ETF (TLT). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, ZROZ показывает доходность -1.07%, что значительно ниже, чем у TLT с доходностью -0.27%. За последние 10 лет акции ZROZ уступали акциям TLT по среднегодовой доходности: -4.15% против -1.66% соответственно.

ZROZ

1 день
-0.48%
1 месяц
1.55%
С начала года
-1.07%
6 месяцев
-4.36%
1 год
3.89%
3 года*
-7.39%
5 лет*
-11.62%
10 лет*
-4.15%

TLT

1 день
-0.40%
1 месяц
0.81%
С начала года
-0.27%
6 месяцев
-2.02%
1 год
4.93%
3 года*
-1.80%
5 лет*
-6.31%
10 лет*
-1.66%
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам ZROZ и TLT

2026 (YTD)202520242023202220212020201920182017
ZROZ
PIMCO 25+ Year Zero Coupon US Treasury Index Fund		-1.07%-1.84%-16.18%1.19%-41.28%-5.22%24.57%21.22%-5.43%14.77%
TLT
iShares 20+ Year Treasury Bond ETF		-0.27%4.25%-8.05%2.77%-31.23%-4.60%18.15%14.12%-1.61%9.18%

Correlation

The correlation between ZROZ and TLT is 0.98 - these two move nearly in lockstep. At this level, holding both provides almost no diversification benefit. If you already own one, adding the other does little to reduce portfolio risk.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.98

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.99

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

0.99

Корреляция (10 лет)
Рассчитано за последние 10 лет

0.98

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 5 нояб. 2009 г.

0.97

The correlation between ZROZ and TLT has been stable across timeframes, ranging from 0.97 to 0.99 - a consistent structural relationship.

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

PIMCO 25+ Year Zero Coupon US Treasury Index Fund

iShares 20+ Year Treasury Bond ETF

Часто сравнивают с ZROZ:
ZROZ с EDVZROZ с GOVZZROZ с SPYZROZ с CORPZROZ с BONDZROZ с IDTL.LZROZ с TARK
Часто сравнивают с TLT:
TLT с SPYTLT с IEFTLT с TMFTLT с BNDTLT с VGLTTLT с TLTWTLT с EDV

Доходность на риск

ZROZ vs. TLT — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
ZROZ
Ранг доходности на риск ZROZ: 1212
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа ZROZ: 1212
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино ZROZ: 1212
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега ZROZ: 1111
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара ZROZ: 1212
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина ZROZ: 1212
Ранг коэф-та Мартина
TLT
Ранг доходности на риск TLT: 1616
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа TLT: 1616
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино TLT: 1515
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега TLT: 1515
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара TLT: 1717
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина TLT: 1616
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение ZROZ c TLT - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для PIMCO 25+ Year Zero Coupon US Treasury Index Fund (ZROZ) и iShares 20+ Year Treasury Bond ETF (TLT). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

ZROZTLTDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
0.24
0.51

-0.27

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
0.47
0.80

-0.33

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.05

1.09

-0.04

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

0.28

0.65

-0.37

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

0.64

1.63

-0.99

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

ZROZ vs. TLT - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа ZROZ на текущий момент составляет 0.24, что ниже коэффициента Шарпа TLT равного 0.51. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа ZROZ и TLT, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

ZROZTLTРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

0.24

0.51

-0.27

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

-0.49

-0.40

-0.09

Коэф-т Шарпа (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет

-0.19

-0.11

-0.08

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

0.09

0.26

-0.16

Просадки

Сравнение просадок ZROZ и TLT

Максимальная просадка ZROZ за все время составила -62.93%, что больше максимальной просадки TLT в -48.35%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок ZROZ и TLT.

Загрузка графика...

Показатели просадок

ZROZTLTРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-62.93%

-48.35%

-14.58%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-14.02%

-7.58%

-6.44%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-28.62%

-19.18%

-9.44%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-57.98%

-43.70%

-14.28%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-62.93%

-48.35%

-14.58%

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-59.93%

-40.44%

-19.49%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-24.04%

-13.82%

-10.22%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

6.12%

3.04%

+3.08%

Волатильность

Сравнение волатильности ZROZ и TLT

PIMCO 25+ Year Zero Coupon US Treasury Index Fund (ZROZ) имеет более высокую волатильность в 4.46% по сравнению с iShares 20+ Year Treasury Bond ETF (TLT) с волатильностью 2.76%. Это указывает на то, что ZROZ испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с TLT. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

ZROZTLTРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

4.46%

2.76%

+1.70%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

10.54%

6.50%

+4.04%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

16.25%

9.77%

+6.48%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

23.90%

15.87%

+8.03%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

22.06%

14.91%

+7.15%

Сравнение комиссий ZROZ и TLT

И ZROZ, и TLT имеют комиссию равную 0.15%, что является низким показателем по сравнению с рынком, где среднее варьируется от 0.3% до 0.9%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов ZROZ и TLT

Дивидендная доходность ZROZ за последние двенадцать месяцев составляет около 5.15%, что больше доходности TLT в 4.59%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
TLT
iShares 20+ Year Treasury Bond ETF		4.59%4.43%4.30%3.38%2.67%1.50%1.50%2.27%2.63%2.43%2.60%2.61%
ZROZ
PIMCO 25+ Year Zero Coupon US Treasury Index Fund		5.15%4.96%4.58%3.52%2.76%1.60%1.68%2.22%2.06%2.53%3.00%2.98%

Часто задаваемые вопросы

With a correlation of 0.98, ZROZ and TLT move almost identically. Holding both adds very little diversification - you're essentially doubling your position in the same market segment. Choosing one is usually more capital-efficient.

ZROZ has higher volatility (4.46%) compared to TLT (2.76%). In terms of maximum drawdown, ZROZ dropped -62.93% vs TLT's -48.35%.

On 10-year performance, TLT leads with -1.66% vs -4.15% for ZROZ. Both ETFs have the same 0.15% expense ratio. On volatility, TLT has been the lower-risk option at 2.76%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 10-year period, TLT has performed better with a -1.66% return vs -4.15%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

ZROZ and TLT have the same expense ratio: 0.15% per year.

ZROZ has the higher dividend yield at 5.15%, compared with 4.59% for TLT.

ZROZ tracks ICE BofA Long U.S. Treasury Principal STRIPS Index, while TLT tracks ICE U.S. Treasury 20+ Year Bond Index. They also come from different issuers: PIMCO and iShares.

TLT currently has the higher Sharpe Ratio (0.51 vs 0.24), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для ZROZ и TLT

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор