Коэффициент Шарпа

Коэффициент Шарпа (англ. Sharpe Ratio) - популярный индикатор, показывающий доходность портфеля относительно его рискованности. Он помогает оценить, связана ли более высокая доходность портфеля с принятием большего риска или с лучшими инвестиционными решениями.

Что вам может сказать коэффициент Шарпа

При сравнении фондов или портфелей инвесторы должны учитывать не только абсолютную доходность, но и риски. Портфель или фонд, имея более высокую доходность, может считается хорошим вложением только в том случае, если его более высокая доходность не сопряжена с дополнительным риском. Об этом как раз и говорит коэффициент Шарпа: чем он выше, тем выше доходность портфеля с поправкой на риск.

• Отрицательный коэффициент Шарпа означает, что безрисковая ставка выше доходности портфеля. Значения ниже нуля не несут никакой значимой информации.
• Коэффициент Шарпа от 0 до 1,0 считается недостаточным.
• Коэффициент Шарпа более 1,0 считается приемлемым.
• Коэффициент Шарпа выше 2,0 считается очень хорошим.
• Коэффициент Шарпа 3,0 или выше считается отличным.

Как пользоваться калькулятором коэффициента Шарпа

Чтобы рассчитать коэффициент Шарпа для вашего портфеля, введите свои активы ниже. В качестве альтернативы, вы можете выбрать один из готовых ленивых портфелей. Вы также можете настроить параметры ребалансировки портфеля и безрисковую ставку - теоретическую ставку доходности с нулевым риском, обычно основанную на доходности ценных бумаг Казначейства США. После этого нажмите «Рассчитать» и получите результат.