PortfoliosLab logo
Инструменты
Анализ доходности
Анализ рисков
Инструменты оптимизации
Факторный анализ
Все инструменты
Анализ портфеля
Коэффициент Трейнора
Портфели
Ленивые портфелиПользовательские портфели
Обсуждения

Калькулятор коэффициента Трейнора

Онлайн-калькулятор коэффициента Трейнора — это мощный инструмент, призванный помочь инвесторам оценить эффективность своих инвестиционных портфелей. Коэффициент Трейнора (англ. Treynor Ratio) является широко используемой метрикой для оценки доходности портфеля с поправкой на риск. Он принимает во внимание Бету портфеля, являющуюся мерой волатильности по отношению к рынку в целом, и рассчитывает насколько доходность портфеля превосходит безрисковую ставку.

Бета показывает, как изменяется цена портфеля по сравнению с рынком в целом. Высокая бета означает, что инвестиции волатильны, и их стоимость растет и падает намного быстрее, чем весь рынок. Таким образом, высокая доходность может быть результатом не правильных инвестиционных решений, а принятия большего риска, если она сопровождается высокой бетой.

Как пользоваться калькулятором коэффициента Трейнора

Онлайн-калькулятор коэффициента Трейнора позволяет вам легко ввести позиции и веса вашего портфеля (или выбрать один из встроенных ленивых портфелей) и выбрать бенчмарк, с которым вы хотите сравнить свой портфель. Затем калькулятор выполнит необходимые вычисления и представляет результирующий коэффициент Трейнора, который показывает, насколько хорошо портфель работал по отношению к его уровню риска.

Вы также можете настроить параметры ребалансировки портфеля и безрисковую ставку — теоретическую ставку доходности с нулевым риском, обычно основанную на доходности ценных бумаг Казначейства США.


В портфеле нет позиций. Импортируйте, добавьте их вручную или выберите существующий портфель.

Настройки коэффициента Трейнора


%

Скользящий аннуализированный коэффициент Трейнора


Chart placeholderНажмите Рассчитать, чтобы получить результаты

О чем говорит коэффициент Трейнора

При сравнении фондов или портфелей инвесторы должны учитывать не только абсолютную доходность, но и риски. Портфель или фонд являются хорошей инвестицией, если их доходность не сопряжена с дополнительным риском.

При прочих равных условиях, портфель или фонд с более высоким коэффициентом Трейнора считается лучшим вложением, потому что инвестор получает более высокую прибыль на единицу принятого риска (беты). Тем не менее стоит отметить, коэффициент Трейнора не должен быть единственным индикатором для принятия инвестиционных решений, поскольку он не учитывает многих других факторов и не может сказать насколько хорошо то или иное вложение по отдельности.

0 комментариев

Формула коэффициента Трейнора


Формула коэффициента Трейнора
Где:
Доходность портфеля

 — Доходность портфеля

Безрисковая доходность

 — Безрисковая доходность

Бета портфеля

 — Бета портфеля