Сравнение TZA с TWM
TZA (Direxion Daily Small Cap Bear 3X Shares) and TWM (ProShares UltraShort Russell2000) are both Leveraged Equities funds - TZA tracks the Russell 2000 Index (-300%) while TWM tracks the Russell 2000 (-200%). Both are passively managed. Over the past 10 years, TZA returned -42.68%/yr vs -27.28%/yr for TWM. Their 1.00 correlation means they have historically moved very closely together. TZA charges 1.11%/yr vs 0.95%/yr for TWM.
Доходность
Сравнение доходности TZA и TWM
Загрузка графика...
Доходность по периодам
С начала года, TZA показывает доходность -48.09%, что значительно ниже, чем у TWM с доходностью -33.87%. За последние 10 лет акции TZA уступали акциям TWM по среднегодовой доходности: -42.68% против -27.28% соответственно.
TZA
- 1 день
- 1.92%
- 1 месяц
- -0.96%
- 6 месяцев
- -38.61%
- С начала года
- -48.09%
- 1 год
- -64.24%
- 3 года*
- -43.47%
- 5 лет*
- -32.10%
- 10 лет*
- -42.68%
- Всё время*
- -49.89%
TWM
- 1 день
- 1.21%
- 1 месяц
- -0.53%
- 6 месяцев
- -26.17%
- С начала года
- -33.87%
- 1 год
- -47.51%
- 3 года*
- -28.22%
- 5 лет*
- -18.73%
- 10 лет*
- -27.28%
- Всё время*
- -28.10%
Liquidity Comparison
| Позиция | Avg. Volume Value (2W) | Avg. Volume Value (1M) | Avg. Volume Value (3M) |
|---|---|---|---|
| $12.92M | $12.69M | $13.57M | |
| $170.77M | $382.01M | $993.42M |
Сравнение доходности по годам TZA и TWM
| 2026 (YTD) | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
TZA Direxion Daily Small Cap Bear 3X Shares | -48.09% | -40.22% | -32.22% | -41.19% | 30.21% | -50.80% | -80.43% | -53.25% | 25.06% | -38.19% |
TWM ProShares UltraShort Russell2000 | -33.87% | -24.71% | -19.35% | -26.84% | 28.43% | -35.43% | -60.01% | -38.40% | 19.15% | -26.36% |
Correlation
The correlation between TZA and TWM is 1.00 - they have historically moved very closely together. At this level, their price movements offset little of one another.
| Корреляция | |
|---|---|
Корреляция (1 год) Показывает недавнее поведение, но меняется сильнее всего. | 1.00 |
Корреляция (3 года) Сочетает недавнее поведение с более длинной историей. | 1.00 |
Корреляция (5 лет) Показывает, сохранялась ли связь на более длинном периоде. | 1.00 |
Корреляция (10 лет) Даёт долгосрочный взгляд на разных рыночных условиях. | 1.00 |
Корреляция (за всё время) Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 19 нояб. 2008 г. | 1.00 |
The correlation between TZA and TWM has been stable across timeframes, ranging from 1.00 to 1.00 - a consistent structural relationship.
Сравнение акций, фондов или ETF
Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.
Доходность на риск
TZA vs. TWM — Ранг доходности на риск
TZA
TWM
Сравнение TZA c TWM - Риск-скорректированная доходность
В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Direxion Daily Small Cap Bear 3X Shares (TZA) и ProShares UltraShort Russell2000 (TWM). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.
Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.
| TZA | TWM | Difference | |
|---|---|---|---|
| Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности | +0.11 | ||
| Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска | -0.03 | ||
| Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков | 0.78 | 0.79 | 0.00 |
| Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки | -0.98 | -0.98 | 0.00 |
| Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки | -1.48 | -1.54 | +0.06 |
Загрузка графика...
Просадки
Сравнение просадок TZA и TWM
Максимальная просадка TZA за все время составила -100.00%, примерно равная максимальной просадке TWM в -99.94%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок TZA и TWM.
Загрузка графика...
Показатели просадок
| TZA | TWM | Разница | |
|---|---|---|---|
Макс. просадкаМаксимальное падение от пика до дна | -100.00% | -99.94% | -0.06% |
Макс. просадка (1 год)Максимальное падение за 1 год | -65.42% | -48.58% | -16.84% |
Макс. просадка (3 года)Максимальное падение за 3 года | -89.61% | -74.56% | -15.05% |
Макс. просадка (5 лет)Максимальное падение за 5 лет | -91.82% | -76.89% | -14.93% |
Макс. просадка (10 лет)Максимальное падение за 10 лет | -99.67% | -96.31% | -3.36% |
Текущая просадкаТекущее падение от пика | -100.00% | -99.94% | -0.06% |
Средняя просадкаСреднее падение от пика до дна | -98.00% | -87.37% | -10.63% |
Индекс ЯзвыГлубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков | 43.46% | 30.84% | +12.62% |
Волатильность
Сравнение волатильности TZA и TWM
Direxion Daily Small Cap Bear 3X Shares (TZA) имеет более высокую волатильность в 13.41% по сравнению с ProShares UltraShort Russell2000 (TWM) с волатильностью 9.07%. Это указывает на то, что TZA испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с TWM. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.
Загрузка графика...
Волатильность по периодам
| TZA | TWM | Разница | |
|---|---|---|---|
Волатильность (1 месяц)Рассчитано за последний месяц | 13.41% | 9.07% | +4.34% |
Волатильность (6 месяцев)Рассчитано за последние 6 месяцев | 42.67% | 28.64% | +14.03% |
Волатильность (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 57.39% | 38.53% | +18.86% |
Волатильность (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении | 67.32% | 45.02% | +22.30% |
Волатильность (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении | 68.85% | 45.75% | +23.10% |
Сравнение комиссий TZA и TWM
TZA берет комиссию в 1.11%, что несколько больше комиссии TWM в 0.95%.
Дивиденды
Сравнение дивидендов TZA и TWM
Дивидендная доходность TZA за последние двенадцать месяцев составляет около 5.11%, что меньше доходности TWM в 5.64%
| Позиция | TTM | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
TWM ProShares UltraShort Russell2000 | 5.64% | 5.36% | 6.21% | 4.72% | 0.17% | 0.00% | 0.41% | 1.49% | 0.73% | 0.05% |
TZA Direxion Daily Small Cap Bear 3X Shares | 5.11% | 5.08% | 5.40% | 5.49% | 0.00% | 0.00% | 1.21% | 1.56% | 0.63% | 0.00% |
Часто задаваемые вопросы
With a correlation of 1.00, TZA and TWM move almost identically. Holding both adds very little diversification - you're essentially doubling your position in the same market segment. Choosing one is usually more capital-efficient.
TZA has higher volatility (13.41%) compared to TWM (9.07%). In terms of maximum drawdown, TZA dropped -100.00% vs TWM's -99.94%.
On 10-year performance, TWM leads with -27.28% vs -42.68% for TZA. On fees, TWM is cheaper at 0.95% per year. On volatility, TWM has been the lower-risk option at 9.07%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.
Over the 10-year period, TWM has performed better with a -27.28% return vs -42.68%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.
TWM is cheaper with a 0.95% expense ratio, compared with 1.11% for TZA.
TWM has the higher dividend yield at 5.64%, compared with 5.11% for TZA.
TZA tracks Russell 2000 Index (-300%), while TWM tracks Russell 2000 (-200%). They also come from different issuers: Direxion and ProShares. Their fees differ too: 1.11% for TZA and 0.95% for TWM.
TZA currently has the higher Sharpe Ratio (-1.12 vs -1.24), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.
Подберите оптимальное распределение для TZA и TWM
Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.
Открыть оптимизатор