Сравнение TZA с BERZ
TZA (Direxion Daily Small Cap Bear 3X Shares) and BERZ (MicroSectors Solactive FANG & Innovation -3X Inverse Leveraged ETN) are both exchange-traded funds - TZA is a Leveraged Equities fund tracking the Russell 2000 Index (-300%), while BERZ is a Inverse Equities fund tracking the Solactive FANG Innovation Index. Both are passively managed. Over the past 3 years, TZA returned -47.17%/yr vs -74.94%/yr for BERZ. A 0.69 correlation means they provide meaningful diversification when combined. TZA charges 1.11%/yr vs 0.95%/yr for BERZ.
Доходность
Сравнение доходности TZA и BERZ
Загрузка графика...
Доходность по периодам
С начала года, TZA показывает доходность -47.59%, что значительно выше, чем у BERZ с доходностью -54.85%.
TZA
- 1 день
- -2.03%
- 1 месяц
- -9.56%
- С начала года
- -47.59%
- 6 месяцев
- -43.28%
- 1 год
- -68.17%
- 3 года*
- -47.17%
- 5 лет*
- -30.85%
- 10 лет*
- -44.82%
BERZ
- 1 день
- -1.69%
- 1 месяц
- 16.26%
- С начала года
- -54.85%
- 6 месяцев
- -52.15%
- 1 год
- -78.45%
- 3 года*
- -74.94%
- 5 лет*
- —
- 10 лет*
- —
Сравнение доходности по годам TZA и BERZ
| 2026 (YTD) | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
TZA Direxion Daily Small Cap Bear 3X Shares | -47.59% | -40.22% | -32.22% | -41.19% | 30.21% | -18.36% |
BERZ MicroSectors Solactive FANG & Innovation -3X Inverse Leveraged ETN | -54.85% | -78.81% | -65.95% | -89.12% | 102.85% | -28.36% |
Correlation
The correlation between TZA and BERZ is 0.61, which is moderate. They share some common price drivers but move independently often enough to provide real diversification benefit when combined.
| Корреляция | |
|---|---|
Корреляция (1 год) Рассчитано за последние 12 месяцев | 0.61 |
Корреляция (3 года) Рассчитано за последние 3 года | 0.60 |
Корреляция (за всё время) Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 18 авг. 2021 г. | 0.69 |
The correlation between TZA and BERZ has been stable across timeframes, ranging from 0.60 to 0.69 - a consistent structural relationship.
Сравнение акций, фондов или ETF
Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.
Доходность на риск
TZA vs. BERZ — Ранг доходности на риск
TZA
BERZ
Сравнение TZA c BERZ - Риск-скорректированная доходность
В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Direxion Daily Small Cap Bear 3X Shares (TZA) и MicroSectors Solactive FANG & Innovation -3X Inverse Leveraged ETN (BERZ). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.
Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.
| TZA | BERZ | Difference | |
|---|---|---|---|
| Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности | -0.20 | ||
| Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска | -0.12 | ||
| Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков | 0.77 | 0.78 | -0.02 |
| Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки | -1.02 | -0.93 | -0.09 |
| Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки | -1.65 | -1.50 | -0.15 |
Загрузка графика...
Просадки
Сравнение просадок TZA и BERZ
Максимальная просадка TZA за все время составила -100.00%, примерно равная максимальной просадке BERZ в -99.80%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок TZA и BERZ.
Загрузка графика...
Показатели просадок
| TZA | BERZ | Разница | |
|---|---|---|---|
Макс. просадкаМаксимальное падение от пика до дна | -100.00% | -99.80% | -0.20% |
Макс. просадка (1 год)Максимальное падение за 1 год | -66.73% | -84.60% | +17.87% |
Макс. просадка (3 года)Максимальное падение за 3 года | -89.31% | -98.87% | +9.56% |
Макс. просадка (5 лет)Максимальное падение за 5 лет | -91.59% | — | — |
Макс. просадка (10 лет)Максимальное падение за 10 лет | -99.72% | — | — |
Текущая просадкаТекущее падение от пика | -100.00% | -99.73% | -0.27% |
Средняя просадкаСреднее падение от пика до дна | -97.99% | -71.86% | -26.13% |
Индекс ЯзвыГлубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков | 43.63% | 52.31% | -8.68% |
Волатильность
Сравнение волатильности TZA и BERZ
Текущая волатильность для Direxion Daily Small Cap Bear 3X Shares (TZA) составляет 18.54%, в то время как у MicroSectors Solactive FANG & Innovation -3X Inverse Leveraged ETN (BERZ) волатильность равна 33.01%. Это указывает на то, что TZA испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с BERZ. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.
Загрузка графика...
Волатильность по периодам
| TZA | BERZ | Разница | |
|---|---|---|---|
Волатильность (1 месяц)Рассчитано за последний месяц | 18.54% | 33.01% | -14.47% |
Волатильность (6 месяцев)Рассчитано за последние 6 месяцев | 42.79% | 63.57% | -20.78% |
Волатильность (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 58.52% | 81.14% | -22.62% |
Волатильность (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении | 67.65% | 92.75% | -25.10% |
Волатильность (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении | 68.96% | 92.75% | -23.79% |
Сравнение комиссий TZA и BERZ
TZA берет комиссию в 1.11%, что несколько больше комиссии BERZ в 0.95%.
Дивиденды
Сравнение дивидендов TZA и BERZ
Дивидендная доходность TZA за последние двенадцать месяцев составляет около 5.06%, тогда как BERZ не выплачивал дивиденды акционерам.
| Позиция | TTM | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
BERZ MicroSectors Solactive FANG & Innovation -3X Inverse Leveraged ETN | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% |
TZA Direxion Daily Small Cap Bear 3X Shares | 5.06% | 5.08% | 5.40% | 5.49% | 0.00% | 0.00% | 1.21% | 1.56% | 0.63% |
Часто задаваемые вопросы
TZA and BERZ have a correlation of 0.61, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.
BERZ has higher volatility (33.01%) compared to TZA (18.54%). In terms of maximum drawdown, TZA dropped -100.00% vs BERZ's -99.80%.
On 3-year performance, TZA leads with -47.17% vs -74.94% for BERZ. On fees, BERZ is cheaper at 0.95% per year. On volatility, TZA has been the lower-risk option at 18.54%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.
Over the 3-year period, TZA has performed better with a -47.17% return vs -74.94%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.
BERZ is cheaper with a 0.95% expense ratio, compared with 1.11% for TZA.
TZA has the higher dividend yield at 5.06%, compared with 0.00% for BERZ.
TZA is categorized as Leveraged Equities, while BERZ is Inverse Equities. TZA tracks Russell 2000 Index (-300%), while BERZ tracks Solactive FANG Innovation Index. They also come from different issuers: Direxion and BMO. Their fees differ too: 1.11% for TZA and 0.95% for BERZ.
BERZ currently has the higher Sharpe Ratio (-0.97 vs -1.17), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.
Подберите оптимальное распределение для TZA и BERZ
Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.
Открыть оптимизатор