PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение TMV с PFFL
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение TMV с PFFL

Последнее обновление 4 июн. 2026 г.

TMV (Direxion Daily 20-Year Treasury Bear 3X) and PFFL (ETRACS Monthly Pay 2xLeveraged Preferred Stock ETN) are both exchange-traded funds - TMV is a Leveraged Bonds fund tracking the NYSE 20 Year Plus Treasury Bond Index (-300%), while PFFL is a Preferred Stock/Convertible Bonds fund tracking the Solactive Preferred Stock ETF Index. Both are passively managed. Over the past 5 years, TMV returned 19.12%/yr vs -5.89%/yr for PFFL. At a correlation of -0.24, they often move in opposite directions. TMV charges 1.04%/yr vs 0.85%/yr for PFFL.

Доходность

Сравнение доходности TMV и PFFL

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в Direxion Daily 20-Year Treasury Bear 3X (TMV) и ETRACS Monthly Pay 2xLeveraged Preferred Stock ETN (PFFL). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, TMV показывает доходность 4.73%, что значительно выше, чем у PFFL с доходностью 0.10%.

TMV

1 день
1.13%
1 месяц
-1.68%
С начала года
4.73%
6 месяцев
11.42%
1 год
-4.33%
3 года*
12.83%
5 лет*
19.12%
10 лет*
-0.80%

PFFL

1 день
-0.99%
1 месяц
-1.06%
С начала года
0.10%
6 месяцев
0.21%
1 год
8.48%
3 года*
3.14%
5 лет*
-5.89%
10 лет*
—
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам TMV и PFFL

2026 (YTD)20252024202320222021202020192018
TMV
Direxion Daily 20-Year Treasury Bear 3X		4.73%-3.75%39.76%-9.69%150.18%0.83%-54.13%-34.22%-12.06%
PFFL
ETRACS Monthly Pay 2xLeveraged Preferred Stock ETN		0.10%2.18%4.77%8.65%-39.15%7.52%-15.47%30.21%-11.05%

Correlation

The correlation between TMV and PFFL is -0.30, meaning they tend to move in opposite directions. This is especially valuable for risk management - when one declines, the other has historically tended to hold steady or rise.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

-0.30

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

-0.39

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

-0.35

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 27 сент. 2018 г.

-0.24

The correlation between TMV and PFFL shifts across timeframes, from -0.39 (3 years) to -0.24 (all time), reflecting how their relationship changes across market environments.

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

Direxion Daily 20-Year Treasury Bear 3X

ETRACS Monthly Pay 2xLeveraged Preferred Stock ETN

Часто сравнивают с TMV:
TMV с TMFTMV с TBTTMV с TLTTMV с ^TNXTMV с TTTTMV с TBFTMV с SPY
Часто сравнивают с PFFL:
PFFL с PFFDPFFL с PFFPFFL с PFXFPFFL с RPXIXPFFL с PFFAPFFL с STLGPFFL с VOO

Доходность на риск

TMV vs. PFFL — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
TMV
Ранг доходности на риск TMV: 77
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа TMV: 77
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино TMV: 77
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега TMV: 77
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара TMV: 77
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина TMV: 77
Ранг коэф-та Мартина
PFFL
Ранг доходности на риск PFFL: 1717
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа PFFL: 1717
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино PFFL: 1616
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега PFFL: 1717
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара PFFL: 1818
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина PFFL: 1717
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение TMV c PFFL - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Direxion Daily 20-Year Treasury Bear 3X (TMV) и ETRACS Monthly Pay 2xLeveraged Preferred Stock ETN (PFFL). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

TMVPFFLDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
-0.15
0.50

-0.65

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
-0.01
0.81

-0.82

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.00

1.11

-0.11

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

-0.20

0.71

-0.92

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

-0.40

1.76

-2.15

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

TMV vs. PFFL - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа TMV на текущий момент составляет -0.15, что ниже коэффициента Шарпа PFFL равного 0.50. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа TMV и PFFL, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

TMVPFFLРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

-0.15

0.50

-0.65

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

0.41

-0.25

+0.66

Коэф-т Шарпа (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет

-0.02

—

—

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

-0.33

-0.07

-0.26

Просадки

Сравнение просадок TMV и PFFL

Максимальная просадка TMV за все время составила -98.96%, что больше максимальной просадки PFFL в -80.68%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок TMV и PFFL.

Загрузка графика...

Показатели просадок

TMVPFFLРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-98.96%

-80.68%

-18.28%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-21.62%

-11.92%

-9.70%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-48.49%

-23.75%

-24.74%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-48.49%

-48.51%

+0.02%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-82.31%

—

—

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-95.94%

-38.34%

-57.60%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-86.60%

-28.54%

-58.06%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

11.13%

4.84%

+6.29%

Волатильность

Сравнение волатильности TMV и PFFL

Direxion Daily 20-Year Treasury Bear 3X (TMV) имеет более высокую волатильность в 8.15% по сравнению с ETRACS Monthly Pay 2xLeveraged Preferred Stock ETN (PFFL) с волатильностью 3.83%. Это указывает на то, что TMV испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с PFFL. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

TMVPFFLРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

8.15%

3.83%

+4.32%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

19.18%

10.33%

+8.85%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

29.12%

16.91%

+12.21%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

47.21%

23.62%

+23.59%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

44.44%

55.35%

-10.91%

Сравнение комиссий TMV и PFFL

TMV берет комиссию в 1.04%, что несколько больше комиссии PFFL в 0.85%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов TMV и PFFL

Дивидендная доходность TMV за последние двенадцать месяцев составляет около 2.62%, что меньше доходности PFFL в 12.44%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018
PFFL
ETRACS Monthly Pay 2xLeveraged Preferred Stock ETN		12.44%13.27%13.76%13.71%13.90%8.82%9.75%11.21%2.02%
TMV
Direxion Daily 20-Year Treasury Bear 3X		2.62%2.85%3.41%3.87%0.00%0.00%0.37%1.60%0.62%

Часто задаваемые вопросы

TMV and PFFL have a correlation of -0.30, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

TMV has higher volatility (8.15%) compared to PFFL (3.83%). In terms of maximum drawdown, TMV dropped -98.96% vs PFFL's -80.68%.

On 5-year performance, TMV leads with 19.12% vs -5.89% for PFFL. On fees, PFFL is cheaper at 0.85% per year. On volatility, PFFL has been the lower-risk option at 3.83%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 5-year period, TMV has performed better with a 19.12% return vs -5.89%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

PFFL is cheaper with a 0.85% expense ratio, compared with 1.04% for TMV.

PFFL has the higher dividend yield at 12.44%, compared with 2.62% for TMV.

TMV is categorized as Leveraged Bonds, while PFFL is Preferred Stock/Convertible Bonds. TMV tracks NYSE 20 Year Plus Treasury Bond Index (-300%), while PFFL tracks Solactive Preferred Stock ETF Index. They also come from different issuers: Direxion and UBS. Their fees differ too: 1.04% for TMV and 0.85% for PFFL.

PFFL currently has the higher Sharpe Ratio (0.50 vs -0.15), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для TMV и PFFL

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор