PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение TBT с TYO
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение TBT с TYO

Последнее обновление 4 июн. 2026 г.

TBT (ProShares UltraShort 20+ Year Treasury) and TYO (Direxion Daily 7-10 Year Treasury Bear 3X) are both exchange-traded funds - TBT is a Inverse Bonds fund tracking the ICE U.S. Treasury 20+ Year Bond Index, while TYO is a Leveraged Bonds fund tracking the NYSE 7-10 Year Treasury Bond Index. Both are passively managed. Over the past 10 years, TBT returned 2.10%/yr vs 1.79%/yr for TYO. Their correlation of 0.89 suggests significant overlap in exposure. TBT charges 0.93%/yr vs 1.08%/yr for TYO.

Доходность

Сравнение доходности TBT и TYO

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в ProShares UltraShort 20+ Year Treasury (TBT) и Direxion Daily 7-10 Year Treasury Bear 3X (TYO). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, TBT показывает доходность 3.12%, что значительно ниже, чем у TYO с доходностью 8.03%. За последние 10 лет акции TBT превзошли акции TYO по среднегодовой доходности: 2.10% против 1.79% соответственно.

TBT

1 день
0.76%
1 месяц
-1.08%
С начала года
3.12%
6 месяцев
7.77%
1 год
-2.58%
3 года*
10.56%
5 лет*
15.44%
10 лет*
2.10%

TYO

1 день
1.07%
1 месяц
1.54%
С начала года
8.03%
6 месяцев
11.18%
1 год
3.00%
3 года*
7.71%
5 лет*
12.51%
10 лет*
1.79%
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам TBT и TYO

2026 (YTD)202520242023202220212020201920182017
TBT
ProShares UltraShort 20+ Year Treasury		3.12%-1.45%27.66%-2.42%93.29%2.86%-37.93%-22.90%4.98%-17.25%
TYO
Direxion Daily 7-10 Year Treasury Bear 3X		8.03%-7.64%18.94%1.06%58.83%7.47%-28.56%-18.71%-1.42%-8.94%

Correlation

The correlation between TBT and TYO is 0.88, indicating a strong positive relationship between their price movements. Combining them offers limited diversification - they tend to fall together during downturns.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.88

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.92

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

0.91

Корреляция (10 лет)
Рассчитано за последние 10 лет

0.87

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 17 апр. 2009 г.

0.89

The correlation between TBT and TYO has been stable across timeframes, ranging from 0.87 to 0.92 - a consistent structural relationship.

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

ProShares UltraShort 20+ Year Treasury

Direxion Daily 7-10 Year Treasury Bear 3X

Часто сравнивают с TBT:
TBT с TLTTBT с TMFTBT с TMVTBT с TTTTBT с TBXTBT с PFIXTBT с QQQ
Часто сравнивают с TYO:
TYO с TYDTYO с YANGTYO с PSTTYO с SPYTYO с SPTLTYO с TMFTYO с ^GSPC

Доходность на риск

TBT vs. TYO — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
TBT
Ранг доходности на риск TBT: 77
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа TBT: 77
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино TBT: 77
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега TBT: 77
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара TBT: 77
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина TBT: 77
Ранг коэф-та Мартина
TYO
Ранг доходности на риск TYO: 1111
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа TYO: 1212
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино TYO: 1111
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега TYO: 1111
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара TYO: 1212
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина TYO: 1111
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение TBT c TYO - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для ProShares UltraShort 20+ Year Treasury (TBT) и Direxion Daily 7-10 Year Treasury Bear 3X (TYO). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

TBTTYODifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
-0.13
0.21

-0.34

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
-0.05
0.39

-0.44

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

0.99

1.05

-0.05

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

-0.17

0.29

-0.46

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

-0.35

0.51

-0.86

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

TBT vs. TYO - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа TBT на текущий момент составляет -0.13, что ниже коэффициента Шарпа TYO равного 0.21. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа TBT и TYO, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

TBTTYOРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

-0.13

0.21

-0.34

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

0.49

0.54

-0.05

Коэф-т Шарпа (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет

0.07

0.09

-0.02

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

-0.33

-0.34

+0.01

Просадки

Сравнение просадок TBT и TYO

Максимальная просадка TBT за все время составила -94.99%, что больше максимальной просадки TYO в -89.25%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок TBT и TYO.

Загрузка графика...

Показатели просадок

TBTTYOРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-94.99%

-89.25%

-5.74%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-14.89%

-10.48%

-4.41%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-33.83%

-24.40%

-9.43%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-33.83%

-24.40%

-9.43%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-65.09%

-52.21%

-12.88%

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-85.63%

-77.19%

-8.44%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-77.33%

-71.09%

-6.24%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

7.50%

5.85%

+1.65%

Волатильность

Сравнение волатильности TBT и TYO

ProShares UltraShort 20+ Year Treasury (TBT) имеет более высокую волатильность в 5.74% по сравнению с Direxion Daily 7-10 Year Treasury Bear 3X (TYO) с волатильностью 4.94%. Это указывает на то, что TBT испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с TYO. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

TBTTYOРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

5.74%

4.94%

+0.80%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

13.20%

10.14%

+3.06%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

19.76%

14.56%

+5.20%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

31.42%

23.23%

+8.19%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

28.79%

20.19%

+8.60%

Сравнение комиссий TBT и TYO

TBT берет комиссию в 0.93%, что меньше комиссии TYO в 1.08%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов TBT и TYO

Дивидендная доходность TBT за последние двенадцать месяцев составляет около 2.89%, что больше доходности TYO в 2.82%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018
TBT
ProShares UltraShort 20+ Year Treasury		2.89%3.21%4.64%4.98%0.42%0.00%0.32%2.12%0.99%
TYO
Direxion Daily 7-10 Year Treasury Bear 3X		2.82%3.69%4.22%3.62%0.09%0.00%0.36%1.58%0.32%

Часто задаваемые вопросы

TBT and TYO have a correlation of 0.88, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

TBT has higher volatility (5.74%) compared to TYO (4.94%). In terms of maximum drawdown, TBT dropped -94.99% vs TYO's -89.25%.

On 10-year performance, TBT leads with 2.10% vs 1.79% for TYO. On fees, TBT is cheaper at 0.93% per year. On volatility, TYO has been the lower-risk option at 4.94%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 10-year period, TBT has performed better with a 2.10% return vs 1.79%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

TBT is cheaper with a 0.93% expense ratio, compared with 1.08% for TYO.

TBT has the higher dividend yield at 2.89%, compared with 2.82% for TYO.

TBT is categorized as Inverse Bonds, while TYO is Leveraged Bonds. TBT tracks ICE U.S. Treasury 20+ Year Bond Index, while TYO tracks NYSE 7-10 Year Treasury Bond Index. They also come from different issuers: ProShares and Direxion. Their fees differ too: 0.93% for TBT and 1.08% for TYO.

TYO currently has the higher Sharpe Ratio (0.21 vs -0.13), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для TBT и TYO

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор