Сравнение TBT с TWM
TBT (ProShares UltraShort 20+ Year Treasury) and TWM (ProShares UltraShort Russell2000) are both exchange-traded funds - TBT is a Inverse Bonds fund tracking the ICE U.S. Treasury 20+ Year Bond Index, while TWM is a Leveraged Equities fund tracking the Russell 2000 (-200%). Both are passively managed. Over the past 10 years, TBT returned 3.57%/yr vs -27.28%/yr for TWM. Their -0.24 correlation means they have often moved in opposite directions in the past. TBT charges 0.93%/yr vs 0.95%/yr for TWM.
Доходность
Сравнение доходности TBT и TWM
Загрузка графика...
Доходность по периодам
С начала года, TBT показывает доходность 8.55%, что значительно выше, чем у TWM с доходностью -33.87%. За последние 10 лет акции TBT превзошли акции TWM по среднегодовой доходности: 3.57% против -27.28% соответственно.
TBT
- 1 день
- -0.24%
- 1 месяц
- 5.84%
- 6 месяцев
- 7.26%
- С начала года
- 8.55%
- 1 год
- 11.13%
- 3 года*
- 8.35%
- 5 лет*
- 19.69%
- 10 лет*
- 3.57%
- Всё время*
- -9.40%
TWM
- 1 день
- 1.21%
- 1 месяц
- -0.53%
- 6 месяцев
- -26.17%
- С начала года
- -33.87%
- 1 год
- -47.51%
- 3 года*
- -28.22%
- 5 лет*
- -18.73%
- 10 лет*
- -27.28%
- Всё время*
- -28.10%
Liquidity Comparison
| Позиция | Avg. Volume Value (2W) | Avg. Volume Value (1M) | Avg. Volume Value (3M) |
|---|---|---|---|
| $12.05M | $11.52M | $17.20M | |
| $12.92M | $12.69M | $13.57M |
Сравнение доходности по годам TBT и TWM
| 2026 (YTD) | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
TBT ProShares UltraShort 20+ Year Treasury | 8.55% | -1.45% | 27.66% | -2.42% | 93.29% | 2.86% | -37.93% | -22.90% | 4.98% | -17.25% |
TWM ProShares UltraShort Russell2000 | -33.87% | -24.71% | -19.35% | -26.84% | 28.43% | -35.43% | -60.01% | -38.40% | 19.15% | -26.36% |
Correlation
The correlation between TBT and TWM is 0.29, which is low. Their historical price movements had little consistent relationship.
| Корреляция | |
|---|---|
Корреляция (1 год) Показывает недавнее поведение, но меняется сильнее всего. | 0.29 |
Корреляция (3 года) Сочетает недавнее поведение с более длинной историей. | 0.22 |
Корреляция (5 лет) Показывает, сохранялась ли связь на более длинном периоде. | 0.11 |
Корреляция (10 лет) Даёт долгосрочный взгляд на разных рыночных условиях. | -0.08 |
Корреляция (за всё время) Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 1 мая 2008 г. | -0.24 |
The correlation between TBT and TWM shifts across timeframes, from -0.24 (all time) to 0.29 (1 year), reflecting how their relationship changes across market environments.
Сравнение акций, фондов или ETF
Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.
Доходность на риск
TBT vs. TWM — Ранг доходности на риск
TBT
TWM
Сравнение TBT c TWM - Риск-скорректированная доходность
В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для ProShares UltraShort 20+ Year Treasury (TBT) и ProShares UltraShort Russell2000 (TWM). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.
Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.
| TBT | TWM | Difference | |
|---|---|---|---|
| Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности | +1.83 | ||
| Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска | +2.90 | ||
| Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков | 1.11 | 0.79 | +0.32 |
| Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки | 0.84 | -0.98 | +1.83 |
| Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки | 1.76 | -1.54 | +3.31 |
Загрузка графика...
Просадки
Сравнение просадок TBT и TWM
Максимальная просадка TBT за все время составила -94.99%, примерно равная максимальной просадке TWM в -99.94%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок TBT и TWM.
Загрузка графика...
Показатели просадок
| TBT | TWM | Разница | |
|---|---|---|---|
Макс. просадкаМаксимальное падение от пика до дна | -94.99% | -99.94% | +4.95% |
Макс. просадка (1 год)Максимальное падение за 1 год | -13.23% | -48.58% | +35.35% |
Макс. просадка (3 года)Максимальное падение за 3 года | -33.83% | -74.56% | +40.73% |
Макс. просадка (5 лет)Максимальное падение за 5 лет | -33.83% | -76.89% | +43.06% |
Макс. просадка (10 лет)Максимальное падение за 10 лет | -65.09% | -96.31% | +31.22% |
Текущая просадкаТекущее падение от пика | -84.88% | -99.94% | +15.06% |
Средняя просадкаСреднее падение от пика до дна | -77.39% | -87.37% | +9.98% |
Индекс ЯзвыГлубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков | 6.32% | 30.84% | -24.52% |
Волатильность
Сравнение волатильности TBT и TWM
Текущая волатильность для ProShares UltraShort 20+ Year Treasury (TBT) составляет 5.34%, в то время как у ProShares UltraShort Russell2000 (TWM) волатильность равна 9.07%. Это указывает на то, что TBT испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с TWM. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.
Загрузка графика...
Волатильность по периодам
| TBT | TWM | Разница | |
|---|---|---|---|
Волатильность (1 месяц)Рассчитано за последний месяц | 5.34% | 9.07% | -3.73% |
Волатильность (6 месяцев)Рассчитано за последние 6 месяцев | 14.05% | 28.64% | -14.59% |
Волатильность (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 18.76% | 38.53% | -19.77% |
Волатильность (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении | 31.20% | 45.02% | -13.82% |
Волатильность (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении | 28.65% | 45.75% | -17.10% |
Сравнение комиссий TBT и TWM
TBT берет комиссию в 0.93%, что меньше комиссии TWM в 0.95%.
Дивиденды
Сравнение дивидендов TBT и TWM
Дивидендная доходность TBT за последние двенадцать месяцев составляет около 2.58%, что меньше доходности TWM в 5.64%
| Позиция | TTM | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
TBT ProShares UltraShort 20+ Year Treasury | 2.58% | 3.21% | 4.64% | 4.98% | 0.42% | 0.00% | 0.32% | 2.12% | 0.99% | 0.00% |
TWM ProShares UltraShort Russell2000 | 5.64% | 5.36% | 6.21% | 4.72% | 0.17% | 0.00% | 0.41% | 1.49% | 0.73% | 0.05% |
Часто задаваемые вопросы
TBT and TWM have a correlation of 0.29, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.
TWM has higher volatility (9.07%) compared to TBT (5.34%). In terms of maximum drawdown, TBT dropped -94.99% vs TWM's -99.94%.
On 10-year performance, TBT leads with 3.57% vs -27.28% for TWM. On fees, TBT is cheaper at 0.93% per year. On volatility, TBT has been the lower-risk option at 5.34%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.
Over the 10-year period, TBT has performed better with a 3.57% return vs -27.28%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.
TBT is cheaper with a 0.93% expense ratio, compared with 0.95% for TWM.
TWM has the higher dividend yield at 5.64%, compared with 2.58% for TBT.
TBT is categorized as Inverse Bonds, while TWM is Leveraged Equities. TBT tracks ICE U.S. Treasury 20+ Year Bond Index, while TWM tracks Russell 2000 (-200%). Their fees differ too: 0.93% for TBT and 0.95% for TWM.
TBT currently has the higher Sharpe Ratio (0.60 vs -1.24), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.
Подберите оптимальное распределение для TBT и TWM
Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.
Открыть оптимизатор