PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение TBT с GTO
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение TBT с GTO

Последнее обновление 4 июн. 2026 г.

TBT (ProShares UltraShort 20+ Year Treasury) and GTO (Invesco Total Return Bond ETF) are both exchange-traded funds - TBT is a Inverse Bonds fund tracking the ICE U.S. Treasury 20+ Year Bond Index, while GTO is a Intermediate Core-Plus Bond fund actively managed by Invesco. TBT is passively managed, while GTO is actively managed. Over the past 10 years, TBT returned 2.10%/yr vs 2.93%/yr for GTO. At a correlation of -0.78, they often move in opposite directions. TBT charges 0.93%/yr vs 0.35%/yr for GTO.

Доходность

Сравнение доходности TBT и GTO

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в ProShares UltraShort 20+ Year Treasury (TBT) и Invesco Total Return Bond ETF (GTO). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, TBT показывает доходность 3.12%, что значительно выше, чем у GTO с доходностью 0.68%. За последние 10 лет акции TBT уступали акциям GTO по среднегодовой доходности: 2.10% против 2.93% соответственно.

TBT

1 день
0.76%
1 месяц
-1.08%
С начала года
3.12%
6 месяцев
7.77%
1 год
-2.58%
3 года*
10.56%
5 лет*
15.44%
10 лет*
2.10%

GTO

1 день
-0.15%
1 месяц
0.49%
С начала года
0.68%
6 месяцев
0.69%
1 год
6.41%
3 года*
4.86%
5 лет*
0.07%
10 лет*
2.93%
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам TBT и GTO

2026 (YTD)202520242023202220212020201920182017
TBT
ProShares UltraShort 20+ Year Treasury		3.12%-1.45%27.66%-2.42%93.29%2.86%-37.93%-22.90%4.98%-17.25%
GTO
Invesco Total Return Bond ETF		0.68%7.17%2.63%5.95%-14.77%-0.38%10.86%11.65%-0.26%7.41%

Correlation

The correlation between TBT and GTO is -0.88, meaning they tend to move in opposite directions. This is especially valuable for risk management - when one declines, the other has historically tended to hold steady or rise.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

-0.88

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

-0.92

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

-0.89

Корреляция (10 лет)
Рассчитано за последние 10 лет

-0.80

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 11 февр. 2016 г.

-0.78

The correlation between TBT and GTO shifts across timeframes, from -0.92 (3 years) to -0.78 (all time), reflecting how their relationship changes across market environments.

Сравнение распределения секторов TBT и GTO

Секторы
TBT
GTO

Финансовые услуги

72.7%
13.5%

Сырьевые материалы

-

2.3%

Коммуникационные услуги

-

10.8%

Потребительский циклический сектор

-

12.5%

Потребительский защитный сектор

-

7.0%

Энергетика

-

2.3%

Здравоохранение

-

13.6%

Промышленность

-

8.8%

Недвижимость

-

2.4%

Технологии

-

24.2%

Коммунальные услуги

-

2.8%

Финансовые услуги

TBT
72.7%
GTO
13.5%

Сырьевые материалы

TBT

-

GTO
2.3%

Коммуникационные услуги

TBT

-

GTO
10.8%

Потребительский циклический сектор

TBT

-

GTO
12.5%

Потребительский защитный сектор

TBT

-

GTO
7.0%

Энергетика

TBT

-

GTO
2.3%

Здравоохранение

TBT

-

GTO
13.6%

Промышленность

TBT

-

GTO
8.8%

Недвижимость

TBT

-

GTO
2.4%

Технологии

TBT

-

GTO
24.2%

Коммунальные услуги

TBT

-

GTO
2.8%

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

ProShares UltraShort 20+ Year Treasury

Invesco Total Return Bond ETF

Часто сравнивают с TBT:
TBT с TLTTBT с TMFTBT с TMVTBT с TTTTBT с TBXTBT с PFIXTBT с QQQ
Часто сравнивают с GTO:
GTO с IGLBGTO с BNDGTO с TLTGTO с HTRBGTO с YYYGTO с JEPIGTO с DODIX

Доходность на риск

TBT vs. GTO — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
TBT
Ранг доходности на риск TBT: 77
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа TBT: 77
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино TBT: 77
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега TBT: 77
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара TBT: 77
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина TBT: 77
Ранг коэф-та Мартина
GTO
Ранг доходности на риск GTO: 5353
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа GTO: 5555
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино GTO: 5959
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега GTO: 5656
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара GTO: 4747
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина GTO: 4646
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение TBT c GTO - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для ProShares UltraShort 20+ Year Treasury (TBT) и Invesco Total Return Bond ETF (GTO). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

TBTGTODifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
-0.13
1.88

-2.01

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
-0.05
2.80

-2.85

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

0.99

1.35

-0.35

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

-0.17

2.36

-2.53

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

-0.35

7.50

-7.85

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

TBT vs. GTO - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа TBT на текущий момент составляет -0.13, что ниже коэффициента Шарпа GTO равного 1.88. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа TBT и GTO, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

TBTGTOРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

-0.13

1.88

-2.01

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

0.49

0.01

+0.48

Коэф-т Шарпа (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет

0.07

0.53

-0.45

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

-0.33

0.52

-0.85

Просадки

Сравнение просадок TBT и GTO

Максимальная просадка TBT за все время составила -94.99%, что больше максимальной просадки GTO в -20.61%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок TBT и GTO.

Загрузка графика...

Показатели просадок

TBTGTOРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-94.99%

-20.61%

-74.38%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-14.89%

-2.73%

-12.16%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-33.83%

-5.98%

-27.85%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-33.83%

-20.61%

-13.22%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-65.09%

-20.61%

-44.48%

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-85.63%

-1.62%

-84.01%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-77.33%

-4.80%

-72.53%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

7.50%

0.86%

+6.64%

Волатильность

Сравнение волатильности TBT и GTO

ProShares UltraShort 20+ Year Treasury (TBT) имеет более высокую волатильность в 5.74% по сравнению с Invesco Total Return Bond ETF (GTO) с волатильностью 1.19%. Это указывает на то, что TBT испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с GTO. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

TBTGTOРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

5.74%

1.19%

+4.55%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

13.20%

2.50%

+10.70%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

19.76%

3.43%

+16.33%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

31.42%

5.68%

+25.74%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

28.79%

5.58%

+23.21%

Сравнение комиссий TBT и GTO

TBT берет комиссию в 0.93%, что несколько больше комиссии GTO в 0.35%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов TBT и GTO

Дивидендная доходность TBT за последние двенадцать месяцев составляет около 2.89%, что меньше доходности GTO в 4.76%

ПозицияTTM2025202420232022202120202019201820172016
GTO
Invesco Total Return Bond ETF		4.76%4.70%4.42%4.05%3.47%1.93%4.04%2.97%5.25%2.81%2.57%
TBT
ProShares UltraShort 20+ Year Treasury		2.89%3.21%4.64%4.98%0.42%0.00%0.32%2.12%0.99%0.00%0.00%

Часто задаваемые вопросы

TBT and GTO have a correlation of -0.88, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

TBT has higher volatility (5.74%) compared to GTO (1.19%). In terms of maximum drawdown, TBT dropped -94.99% vs GTO's -20.61%.

On 10-year performance, GTO leads with 2.93% vs 2.10% for TBT. On fees, GTO is cheaper at 0.35% per year. On volatility, GTO has been the lower-risk option at 1.19%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 10-year period, GTO has performed better with a 2.93% return vs 2.10%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

GTO is cheaper with a 0.35% expense ratio, compared with 0.93% for TBT.

GTO has the higher dividend yield at 4.76%, compared with 2.89% for TBT.

TBT is categorized as Inverse Bonds, while GTO is Intermediate Core-Plus Bond. They also come from different issuers: ProShares and Invesco. Their fees differ too: 0.93% for TBT and 0.35% for GTO.

GTO currently has the higher Sharpe Ratio (1.88 vs -0.13), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для TBT и GTO

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор