PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Документация

Сменить план
Сравнение SPSM с TNA
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение SPSM с TNA

Последнее обновление 6 авг. 2026 г.
Документация

SPSM (State Street SPDR Portfolio S&P 600 Small Cap ETF) and TNA (Direxion Daily Small Cap Bull 3X Shares) are both exchange-traded funds - SPSM is a Small Cap Blend Equities fund tracking the S&P SmallCap 600 Index, while TNA is a Leveraged Equities fund tracking the Russell 2000 Index (300% Daily). Both are passively managed. Over the past 10 years, SPSM returned 10.95%/yr vs 7.28%/yr for TNA. Their 0.95 correlation means they have historically moved very closely together. SPSM charges 0.03%/yr vs 1.05%/yr for TNA.

Доходность

Сравнение доходности SPSM и TNA

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в State Street SPDR Portfolio S&P 600 Small Cap ETF (SPSM) и Direxion Daily Small Cap Bull 3X Shares (TNA). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, SPSM показывает доходность 24.46%, что значительно ниже, чем у TNA с доходностью 61.66%. За последние 10 лет акции SPSM превзошли акции TNA по среднегодовой доходности: 10.95% против 7.28% соответственно.

SPSM

1 день
-0.96%
1 месяц
1.45%
6 месяцев
15.75%
С начала года
24.46%
1 год
36.21%
3 года*
14.82%
5 лет*
7.74%
10 лет*
10.95%
Всё время*
10.24%

TNA

1 день
-1.96%
1 месяц
-0.47%
6 месяцев
38.80%
С начала года
61.66%
1 год
109.48%
3 года*
24.92%
5 лет*
-3.00%
10 лет*
7.28%
Всё время*
14.85%
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Liquidity Comparison

ПозицияAvg. Volume Value (2W)Avg. Volume Value (1M)Avg. Volume Value (3M)

SPSM

State Street SPDR Portfolio S&P 600 Small Cap ETF
$87.56M$94.86M$94.73M

TNA

Direxion Daily Small Cap Bull 3X Shares
$307.88M$302.10M$403.34M

Сравнение доходности по годам SPSM и TNA

2026 (YTD)202520242023202220212020201920182017
SPSM
State Street SPDR Portfolio S&P 600 Small Cap ETF		24.46%6.11%8.55%16.11%-16.12%26.67%11.69%25.85%-11.17%15.44%
TNA
Direxion Daily Small Cap Bull 3X Shares		61.66%9.82%7.21%26.24%-62.48%27.88%-7.82%71.88%-39.89%39.15%

Correlation

The correlation between SPSM and TNA is 0.92, meaning they have usually moved in the same direction, including during past declines.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Показывает недавнее поведение, но меняется сильнее всего.

0.92

Корреляция (3 года)
Сочетает недавнее поведение с более длинной историей.

0.96

Корреляция (5 лет)
Показывает, сохранялась ли связь на более длинном периоде.

0.97

Корреляция (10 лет)
Даёт долгосрочный взгляд на разных рыночных условиях.

0.97

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 9 июл. 2013 г.

0.95

The correlation between SPSM and TNA has been stable across timeframes, ranging from 0.92 to 0.97 - a consistent structural relationship.

Сравнение распределения секторов SPSM и TNA

Секторы
SPSM
TNA

Финансовые услуги

17.1%
17.5%

Промышленность

15.6%
14.2%

Технологии

15.5%
14.8%

Потребительский циклический сектор

13.2%
9.2%

Здравоохранение

12.4%
20.3%

Недвижимость

7.6%
6.6%

Энергетика

4.7%
5.5%

Сырьевые материалы

4.7%
4.4%

Потребительский защитный сектор

4.2%
2.6%

Коммуникационные услуги

3.2%
2.2%

Коммунальные услуги

1.8%
2.7%

Финансовые услуги

SPSM
17.1%
TNA
17.5%

Промышленность

SPSM
15.6%
TNA
14.2%

Технологии

SPSM
15.5%
TNA
14.8%

Потребительский циклический сектор

SPSM
13.2%
TNA
9.2%

Здравоохранение

SPSM
12.4%
TNA
20.3%

Недвижимость

SPSM
7.6%
TNA
6.6%

Энергетика

SPSM
4.7%
TNA
5.5%

Сырьевые материалы

SPSM
4.7%
TNA
4.4%

Потребительский защитный сектор

SPSM
4.2%
TNA
2.6%

Коммуникационные услуги

SPSM
3.2%
TNA
2.2%

Коммунальные услуги

SPSM
1.8%
TNA
2.7%

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

State Street SPDR Portfolio S&P 600 Small Cap ETF

Direxion Daily Small Cap Bull 3X Shares

Часто сравнивают с SPSM:
SPSM с IWMSPSM с IJRSPSM с AVUVSPSM с VBSPSM с SCHASPSM с VIOOSPSM с ISCB
Часто сравнивают с TNA:
TNA с IWMTNA с TZATNA с URTYTNA с TQQQTNA с UWMTNA с SPXLTNA с MIDU

Доходность на риск

SPSM vs. TNA — Ранг доходности на риск

Сравните исторические ранги показателей доходности на риск за последние 12 месяцев.
SPSM
Ранг доходности на риск SPSM: 8484
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа SPSM: 8282
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино SPSM: 8484
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега SPSM: 7878
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара SPSM: 9090
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина SPSM: 8787
Ранг коэф-та Мартина
TNA
Ранг доходности на риск TNA: 7171
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа TNA: 7474
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино TNA: 6565
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега TNA: 5757
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара TNA: 8282
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина TNA: 7777
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) использует взвешенное среднее процентильных рангов коэффициентов Шарпа, Сортино, Омега, Кальмара и Мартина за последние 12 месяцев. Чем выше значение, тем сильнее исторический результат с учётом риска в группе сравнения.

Сравнение SPSM c TNA - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для State Street SPDR Portfolio S&P 600 Small Cap ETF (SPSM) и Direxion Daily Small Cap Bull 3X Shares (TNA). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.

SPSMTNADifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
2.11
1.91

+0.20

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
3.07
2.45

+0.63

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.37

1.29

+0.08

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

4.17

3.38

+0.79

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

14.30

11.11

+3.19

SPSM vs. TNA - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа SPSM на текущий момент составляет 2.11, что примерно соответствует коэффициенту Шарпа TNA равному 1.91. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа SPSM и TNA, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Просадки

Сравнение просадок SPSM и TNA

Максимальная просадка SPSM за все время составила -42.89%, что меньше максимальной просадки TNA в -88.09%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок SPSM и TNA.

Загрузка графика...

Показатели просадок

SPSMTNAРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-42.89%

-88.09%

+45.20%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-8.72%

-32.53%

+23.81%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-27.94%

-65.78%

+37.84%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-27.94%

-82.36%

+54.42%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-42.89%

-88.09%

+45.20%

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-0.96%

-31.63%

+30.67%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-7.83%

-33.92%

+26.09%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

2.54%

9.89%

-7.35%

Волатильность

Сравнение волатильности SPSM и TNA

Текущая волатильность для State Street SPDR Portfolio S&P 600 Small Cap ETF (SPSM) составляет 4.10%, в то время как у Direxion Daily Small Cap Bull 3X Shares (TNA) волатильность равна 13.46%. Это указывает на то, что SPSM испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с TNA. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

SPSMTNAРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

4.10%

13.46%

-9.36%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

11.81%

42.43%

-30.62%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

17.24%

57.54%

-40.30%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

21.28%

67.23%

-45.95%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

22.95%

68.38%

-45.43%

Сравнение комиссий SPSM и TNA

SPSM берет комиссию в 0.03%, что меньше комиссии TNA в 1.05%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов SPSM и TNA

Дивидендная доходность SPSM за последние двенадцать месяцев составляет около 1.36%, что больше доходности TNA в 0.29%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
SPSM
State Street SPDR Portfolio S&P 600 Small Cap ETF		1.36%1.62%1.85%1.61%1.38%1.40%1.34%1.58%1.82%1.51%1.49%2.37%
TNA
Direxion Daily Small Cap Bull 3X Shares		0.29%0.78%0.93%1.27%0.31%0.06%0.03%0.44%0.36%0.15%0.00%0.00%

Часто задаваемые вопросы

With a correlation of 0.92, SPSM and TNA move almost identically. Holding both adds very little diversification - you're essentially doubling your position in the same market segment. Choosing one is usually more capital-efficient.

TNA has higher volatility (13.46%) compared to SPSM (4.10%). In terms of maximum drawdown, SPSM dropped -42.89% vs TNA's -88.09%.

On 10-year performance, SPSM leads with 10.95% vs 7.28% for TNA. On fees, SPSM is cheaper at 0.03% per year. On volatility, SPSM has been the lower-risk option at 4.10%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 10-year period, SPSM has performed better with a 10.95% return vs 7.28%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

SPSM is cheaper with a 0.03% expense ratio, compared with 1.05% for TNA.

SPSM has the higher dividend yield at 1.36%, compared with 0.29% for TNA.

SPSM is categorized as Small Cap Blend Equities, while TNA is Leveraged Equities. SPSM tracks S&P SmallCap 600 Index, while TNA tracks Russell 2000 Index (300% Daily). They also come from different issuers: State Street and Direxion. Their fees differ too: 0.03% for SPSM and 1.05% for TNA.

SPSM currently has the higher Sharpe Ratio (2.11 vs 1.91), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для SPSM и TNA

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор