Сравнение SPDN с TMF
SPDN (Direxion Daily S&P 500 Bear 1x Shares) and TMF (Direxion Daily 20+ Year Treasury Bull 3X ETF) are both exchange-traded funds - SPDN is a Inverse Equities fund tracking the S&P 500 Index, while TMF is a Leveraged Bonds fund tracking the ICE U.S. Treasury 20+ Year Bond Index (300%). Both are passively managed. Over the past 10 years, SPDN returned -12.21%/yr vs -17.81%/yr for TMF. At a 0.08 correlation, their price movements are largely independent. SPDN charges 0.50%/yr vs 1.01%/yr for TMF.
Доходность
Сравнение доходности SPDN и TMF
Загрузка графика...
Доходность по периодам
С начала года, SPDN показывает доходность -7.06%, что значительно выше, чем у TMF с доходностью -10.00%. За последние 10 лет акции SPDN превзошли акции TMF по среднегодовой доходности: -12.21% против -17.81% соответственно.
SPDN
- 1 день
- 0.58%
- 1 месяц
- 0.11%
- 6 месяцев
- -5.97%
- С начала года
- -7.06%
- 1 год
- -12.88%
- 3 года*
- -11.23%
- 5 лет*
- -8.27%
- 10 лет*
- -12.21%
TMF
- 1 день
- -0.03%
- 1 месяц
- -6.57%
- 6 месяцев
- -13.01%
- С начала года
- -10.00%
- 1 год
- -2.84%
- 3 года*
- -21.08%
- 5 лет*
- -33.44%
- 10 лет*
- -17.81%
Сравнение доходности по годам SPDN и TMF
| 2026 (YTD) | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
SPDN Direxion Daily S&P 500 Bear 1x Shares | -7.06% | -11.09% | -12.88% | -15.04% | 18.63% | -23.72% | -24.56% | -21.94% | 5.41% | -17.16% |
TMF Direxion Daily 20+ Year Treasury Bull 3X ETF | -10.00% | -2.94% | -35.95% | -13.01% | -72.60% | -19.80% | 39.02% | 34.75% | -11.01% | 22.72% |
Correlation
The correlation between SPDN and TMF is -0.19, meaning they tend to move in opposite directions. This is especially valuable for risk management - when one declines, the other has historically tended to hold steady or rise.
| Корреляция | |
|---|---|
Корреляция (1 год) Рассчитано за последние 12 месяцев | -0.19 |
Корреляция (3 года) Рассчитано за последние 3 года | -0.17 |
Корреляция (5 лет) Рассчитано за последние 5 лет | -0.08 |
Корреляция (10 лет) Рассчитано за последние 10 лет | 0.08 |
Корреляция (за всё время) Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 8 июн. 2016 г. | 0.08 |
The correlation between SPDN and TMF shifts across timeframes, from -0.19 (1 year) to 0.08 (all time), reflecting how their relationship changes across market environments.
Сравнение акций, фондов или ETF
Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.
Доходность на риск
SPDN vs. TMF — Ранг доходности на риск
SPDN
TMF
Сравнение SPDN c TMF - Риск-скорректированная доходность
В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Direxion Daily S&P 500 Bear 1x Shares (SPDN) и Direxion Daily 20+ Year Treasury Bull 3X ETF (TMF). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.
Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.
| SPDN | TMF | Difference | |
|---|---|---|---|
| Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности | -0.91 | ||
| Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска | -1.48 | ||
| Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков | 0.84 | 1.01 | -0.16 |
| Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки | -0.81 | -0.11 | -0.70 |
| Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки | -1.53 | -0.22 | -1.31 |
Загрузка графика...
Просадки
Сравнение просадок SPDN и TMF
Максимальная просадка SPDN за все время составила -75.31%, что меньше максимальной просадки TMF в -92.89%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок SPDN и TMF.
Загрузка графика...
Показатели просадок
| SPDN | TMF | Разница | |
|---|---|---|---|
Макс. просадкаМаксимальное падение от пика до дна | -75.31% | -92.89% | +17.58% |
Макс. просадка (1 год)Максимальное падение за 1 год | -15.93% | -26.51% | +10.58% |
Макс. просадка (3 года)Максимальное падение за 3 года | -38.24% | -55.14% | +16.90% |
Макс. просадка (5 лет)Максимальное падение за 5 лет | -43.85% | -88.81% | +44.96% |
Макс. просадка (10 лет)Максимальное падение за 10 лет | -73.97% | -92.89% | +18.92% |
Текущая просадкаТекущее падение от пика | -74.97% | -92.55% | +17.58% |
Средняя просадкаСреднее падение от пика до дна | -48.82% | -43.94% | -4.88% |
Индекс ЯзвыГлубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков | 8.44% | 13.06% | -4.62% |
Волатильность
Сравнение волатильности SPDN и TMF
Текущая волатильность для Direxion Daily S&P 500 Bear 1x Shares (SPDN) составляет 3.50%, в то время как у Direxion Daily 20+ Year Treasury Bull 3X ETF (TMF) волатильность равна 7.49%. Это указывает на то, что SPDN испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с TMF. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.
Загрузка графика...
Волатильность по периодам
| SPDN | TMF | Разница | |
|---|---|---|---|
Волатильность (1 месяц)Рассчитано за последний месяц | 3.50% | 7.49% | -3.99% |
Волатильность (6 месяцев)Рассчитано за последние 6 месяцев | 10.09% | 19.82% | -9.73% |
Волатильность (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 12.71% | 27.47% | -14.76% |
Волатильность (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении | 16.97% | 46.49% | -29.52% |
Волатильность (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении | 18.00% | 43.70% | -25.70% |
Сравнение комиссий SPDN и TMF
SPDN берет комиссию в 0.50%, что меньше комиссии TMF в 1.01%.
Дивиденды
Сравнение дивидендов SPDN и TMF
Дивидендная доходность SPDN за последние двенадцать месяцев составляет около 3.34%, что меньше доходности TMF в 4.39%
| Позиция | TTM | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
SPDN Direxion Daily S&P 500 Bear 1x Shares | 3.34% | 4.06% | 5.32% | 5.84% | 0.96% | 0.00% | 0.10% | 1.89% | 1.24% | 0.42% |
TMF Direxion Daily 20+ Year Treasury Bull 3X ETF | 4.39% | 4.06% | 4.29% | 2.82% | 1.62% | 0.13% | 2.23% | 0.94% | 1.49% | 0.41% |
Часто задаваемые вопросы
SPDN and TMF have a correlation of -0.19, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.
TMF has higher volatility (7.49%) compared to SPDN (3.50%). In terms of maximum drawdown, SPDN dropped -75.31% vs TMF's -92.89%.
On 10-year performance, SPDN leads with -12.21% vs -17.81% for TMF. On fees, SPDN is cheaper at 0.50% per year. On volatility, SPDN has been the lower-risk option at 3.50%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.
Over the 10-year period, SPDN has performed better with a -12.21% return vs -17.81%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.
SPDN is cheaper with a 0.50% expense ratio, compared with 1.01% for TMF.
TMF has the higher dividend yield at 4.39%, compared with 3.34% for SPDN.
SPDN is categorized as Inverse Equities, while TMF is Leveraged Bonds. SPDN tracks S&P 500 Index, while TMF tracks ICE U.S. Treasury 20+ Year Bond Index (300%). Their fees differ too: 0.50% for SPDN and 1.01% for TMF.
TMF currently has the higher Sharpe Ratio (-0.10 vs -1.02), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.
Подберите оптимальное распределение для SPDN и TMF
Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.
Открыть оптимизатор