PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение SMH с GARP
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение SMH с GARP

Последнее обновление 9 июн. 2026 г.

SMH (VanEck Semiconductor ETF) and GARP (iShares MSCI USA Quality GARP ETF) are both exchange-traded funds - SMH is a Semiconductors fund tracking the MVIS US Listed Semiconductor 25 Index, while GARP is a Large Cap Growth Equities fund tracking the MSCI USA Quality GARP Select Index. Both are passively managed. Over the past 5 years, SMH returned 37.89%/yr vs 19.24%/yr for GARP. Their correlation of 0.81 suggests significant overlap in exposure. SMH charges 0.35%/yr vs 0.15%/yr for GARP.

Доходность

Сравнение доходности SMH и GARP

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в VanEck Semiconductor ETF (SMH) и iShares MSCI USA Quality GARP ETF (GARP). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, SMH показывает доходность 66.10%, что значительно выше, чем у GARP с доходностью 17.00%.

SMH

1 день
5.00%
1 месяц
5.58%
С начала года
66.10%
6 месяцев
62.81%
1 год
137.42%
3 года*
60.43%
5 лет*
37.89%
10 лет*
36.92%

GARP

1 день
1.23%
1 месяц
3.36%
С начала года
17.00%
6 месяцев
16.58%
1 год
37.42%
3 года*
32.09%
5 лет*
19.24%
10 лет*
—
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам SMH и GARP

2026 (YTD)202520242023202220212020
SMH
VanEck Semiconductor ETF		66.10%49.17%39.10%73.38%-33.53%42.13%53.64%
GARP
iShares MSCI USA Quality GARP ETF		17.00%21.49%37.42%42.86%-26.75%27.99%26.51%

Correlation

The correlation between SMH and GARP is 0.82, indicating a strong positive relationship between their price movements. Combining them offers limited diversification - they tend to fall together during downturns.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.82

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.85

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

0.86

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 16 янв. 2020 г.

0.81

The correlation between SMH and GARP has been stable across timeframes, ranging from 0.81 to 0.86 - a consistent structural relationship.

Сравнение распределения секторов SMH и GARP

Секторы
SMH
GARP

Технологии

100.0%
56.7%

Сырьевые материалы

-

0.9%

Коммуникационные услуги

-

12.0%

Потребительский циклический сектор

-

6.1%

Потребительский защитный сектор

-

-

Энергетика

-

2.7%

Финансовые услуги

-

7.5%

Здравоохранение

-

5.4%

Промышленность

-

6.9%

Недвижимость

-

0.4%

Коммунальные услуги

-

1.4%

Технологии

SMH
100.0%
GARP
56.7%

Сырьевые материалы

SMH

-

GARP
0.9%

Коммуникационные услуги

SMH

-

GARP
12.0%

Потребительский циклический сектор

SMH

-

GARP
6.1%

Потребительский защитный сектор

SMH

-

GARP

-

Энергетика

SMH

-

GARP
2.7%

Финансовые услуги

SMH

-

GARP
7.5%

Здравоохранение

SMH

-

GARP
5.4%

Промышленность

SMH

-

GARP
6.9%

Недвижимость

SMH

-

GARP
0.4%

Коммунальные услуги

SMH

-

GARP
1.4%

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

VanEck Semiconductor ETF

iShares MSCI USA Quality GARP ETF

Часто сравнивают с SMH:
SMH с SOXXSMH с QQQSMH с VGTSMH с FSELXSMH с SPYSMH с SMHXSMH с XLK
Часто сравнивают с GARP:
GARP с SPGPGARP с SPMOGARP с SCHGGARP с QUALGARP с VUGGARP с SPYGARP с SPHQ

Доходность на риск

SMH vs. GARP — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
SMH
Ранг доходности на риск SMH: 9696
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа SMH: 9797
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино SMH: 9393
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега SMH: 9494
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара SMH: 9797
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина SMH: 9696
Ранг коэф-та Мартина
GARP
Ранг доходности на риск GARP: 6565
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа GARP: 6969
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино GARP: 6363
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега GARP: 6464
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара GARP: 6161
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина GARP: 6666
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение SMH c GARP - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для VanEck Semiconductor ETF (SMH) и iShares MSCI USA Quality GARP ETF (GARP). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

SMHGARPDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
4.27
2.04

+2.23

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
4.33
2.64

+1.69

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.62

1.35

+0.27

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

9.26

2.75

+6.51

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

34.80

10.94

+23.86

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

SMH vs. GARP - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа SMH на текущий момент составляет 4.27, что выше коэффициента Шарпа GARP равного 2.04. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа SMH и GARP, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

SMHGARPРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

4.27

2.04

+2.23

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

1.08

0.88

+0.20

Коэф-т Шарпа (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет

1.13

—

—

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

0.33

0.86

-0.53

Просадки

Сравнение просадок SMH и GARP

Максимальная просадка SMH за все время составила -84.96%, что больше максимальной просадки GARP в -31.34%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок SMH и GARP.

Загрузка графика...

Показатели просадок

SMHGARPРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-84.96%

-31.34%

-53.62%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-14.93%

-13.69%

-1.24%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-35.74%

-23.73%

-12.01%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-45.30%

-30.61%

-14.69%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-45.30%

—

—

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-6.23%

-4.24%

-1.99%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-41.07%

-7.36%

-33.71%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

3.96%

3.43%

+0.53%

Волатильность

Сравнение волатильности SMH и GARP

VanEck Semiconductor ETF (SMH) имеет более высокую волатильность в 15.45% по сравнению с iShares MSCI USA Quality GARP ETF (GARP) с волатильностью 6.79%. Это указывает на то, что SMH испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с GARP. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

SMHGARPРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

15.45%

6.79%

+8.66%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

26.71%

14.70%

+12.01%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

32.42%

18.47%

+13.95%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

35.32%

22.06%

+13.26%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

32.75%

23.94%

+8.81%

Сравнение комиссий SMH и GARP

SMH берет комиссию в 0.35%, что несколько больше комиссии GARP в 0.15%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов SMH и GARP

Дивидендная доходность SMH за последние двенадцать месяцев составляет около 0.18%, что меньше доходности GARP в 0.26%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
GARP
iShares MSCI USA Quality GARP ETF		0.26%0.31%0.38%0.75%1.85%0.67%0.75%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%
SMH
VanEck Semiconductor ETF		0.18%0.31%0.44%0.60%1.18%0.51%0.69%1.50%1.88%1.43%0.80%2.14%

Часто задаваемые вопросы

SMH and GARP have a correlation of 0.82, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

SMH has higher volatility (15.45%) compared to GARP (6.79%). In terms of maximum drawdown, SMH dropped -84.96% vs GARP's -31.34%.

On 5-year performance, SMH leads with 37.89% vs 19.24% for GARP. On fees, GARP is cheaper at 0.15% per year. On volatility, GARP has been the lower-risk option at 6.79%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 5-year period, SMH has performed better with a 37.89% return vs 19.24%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

GARP is cheaper with a 0.15% expense ratio, compared with 0.35% for SMH.

GARP has the higher dividend yield at 0.26%, compared with 0.18% for SMH.

SMH is categorized as Semiconductors, while GARP is Large Cap Growth Equities. SMH tracks MVIS US Listed Semiconductor 25 Index, while GARP tracks MSCI USA Quality GARP Select Index. They also come from different issuers: VanEck and iShares. Their fees differ too: 0.35% for SMH and 0.15% for GARP.

SMH currently has the higher Sharpe Ratio (4.27 vs 2.04), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для SMH и GARP

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор