Сравнение PCY с XEMD
PCY (Invesco Emerging Markets Sovereign Debt ETF) and XEMD (BondBloxx JP Morgan USD Emerging Markets 1-10 Year Bond ETF) are both Emerging Markets Bonds funds - PCY tracks the DB Emerging Market USD Liquid Balanced Index while XEMD tracks the JP Morgan EMBI Global Diversified Liquid 1-10 Y Maturity Index - Benchmark TR Gross. Both are passively managed. Over the past 3 years, PCY returned 11.35%/yr vs 11.23%/yr for XEMD. Their correlation of 0.88 suggests significant overlap in exposure. PCY charges 0.50%/yr vs 0.29%/yr for XEMD.
Доходность
Сравнение доходности PCY и XEMD
Загрузка графика...
Доходность по периодам
С начала года, PCY показывает доходность 2.20%, что значительно ниже, чем у XEMD с доходностью 2.75%.
PCY
- 1 день
- -0.28%
- 1 месяц
- 1.69%
- С начала года
- 2.20%
- 6 месяцев
- 1.58%
- 1 год
- 15.37%
- 3 года*
- 11.35%
- 5 лет*
- 1.29%
- 10 лет*
- 2.72%
XEMD
- 1 день
- -0.37%
- 1 месяц
- 1.21%
- С начала года
- 2.75%
- 6 месяцев
- 3.27%
- 1 год
- 11.88%
- 3 года*
- 11.23%
- 5 лет*
- —
- 10 лет*
- —
Сравнение доходности по годам PCY и XEMD
| 2026 (YTD) | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | |
|---|---|---|---|---|---|
PCY Invesco Emerging Markets Sovereign Debt ETF | 2.20% | 16.31% | 2.55% | 18.48% | 4.21% |
XEMD BondBloxx JP Morgan USD Emerging Markets 1-10 Year Bond ETF | 2.75% | 13.98% | 8.77% | 10.26% | 1.82% |
Correlation
The correlation between PCY and XEMD is 0.78, which is moderate. They share some common price drivers but move independently often enough to provide real diversification benefit when combined.
| Корреляция | |
|---|---|
Корреляция (1 год) Рассчитано за последние 12 месяцев | 0.78 |
Корреляция (3 года) Рассчитано за последние 3 года | 0.84 |
Корреляция (за всё время) Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 1 июл. 2022 г. | 0.88 |
The correlation between PCY and XEMD shifts across timeframes, from 0.78 (1 year) to 0.88 (all time), reflecting how their relationship changes across market environments.
Сравнение акций, фондов или ETF
Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.
Доходность на риск
PCY vs. XEMD — Ранг доходности на риск
PCY
XEMD
Сравнение PCY c XEMD - Риск-скорректированная доходность
В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Invesco Emerging Markets Sovereign Debt ETF (PCY) и BondBloxx JP Morgan USD Emerging Markets 1-10 Year Bond ETF (XEMD). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.
| PCY | XEMD | Difference | |
|---|---|---|---|
| Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности | -0.49 | ||
| Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска | -0.91 | ||
| Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков | 1.38 | 1.51 | -0.13 |
| Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки | 2.61 | 3.39 | -0.78 |
| Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки | 10.61 | 15.27 | -4.66 |
Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month. | |||
Загрузка графика...
Коэффициенты Шарпа по периодам
| PCY | XEMD | Разница | |
|---|---|---|---|
Коэф-т Шарпа (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 2.08 | 2.57 | -0.49 |
Коэф-т Шарпа (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет | 0.10 | — | — |
Коэф-т Шарпа (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет | 0.21 | — | — |
Коэф-т Шарпа (за всё время)Рассчитано по всей доступной истории цен | 0.30 | 1.39 | -1.10 |
Просадки
Сравнение просадок PCY и XEMD
Максимальная просадка PCY за все время составила -49.13%, что больше максимальной просадки XEMD в -10.01%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок PCY и XEMD.
Загрузка графика...
Показатели просадок
| PCY | XEMD | Разница | |
|---|---|---|---|
Макс. просадкаМаксимальное падение от пика до дна | -49.13% | -10.01% | -39.12% |
Макс. просадка (1 год)Максимальное падение за 1 год | -5.91% | -3.52% | -2.39% |
Макс. просадка (3 года)Максимальное падение за 3 года | -11.52% | -4.31% | -7.21% |
Макс. просадка (5 лет)Максимальное падение за 5 лет | -37.17% | — | — |
Макс. просадка (10 лет)Максимальное падение за 10 лет | -37.78% | — | — |
Текущая просадкаТекущее падение от пика | -0.31% | -0.37% | +0.06% |
Средняя просадкаСреднее падение от пика до дна | -6.97% | -1.26% | -5.71% |
Индекс ЯзвыГлубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков | 1.45% | 0.78% | +0.67% |
Волатильность
Сравнение волатильности PCY и XEMD
Invesco Emerging Markets Sovereign Debt ETF (PCY) имеет более высокую волатильность в 2.30% по сравнению с BondBloxx JP Morgan USD Emerging Markets 1-10 Year Bond ETF (XEMD) с волатильностью 1.43%. Это указывает на то, что PCY испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с XEMD. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.
Загрузка графика...
Волатильность по периодам
| PCY | XEMD | Разница | |
|---|---|---|---|
Волатильность (1 месяц)Рассчитано за последний месяц | 2.30% | 1.43% | +0.87% |
Волатильность (6 месяцев)Рассчитано за последние 6 месяцев | 5.81% | 3.70% | +2.11% |
Волатильность (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 7.43% | 4.66% | +2.77% |
Волатильность (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении | 13.17% | 6.88% | +6.29% |
Волатильность (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении | 12.94% | 6.88% | +6.06% |
Сравнение комиссий PCY и XEMD
PCY берет комиссию в 0.50%, что несколько больше комиссии XEMD в 0.29%.
Дивиденды
Сравнение дивидендов PCY и XEMD
Дивидендная доходность PCY за последние двенадцать месяцев составляет около 5.85%, что сопоставимо с доходностью XEMD в 5.82%
| Позиция | TTM | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
PCY Invesco Emerging Markets Sovereign Debt ETF | 5.85% | 5.93% | 6.65% | 6.48% | 6.81% | 4.80% | 4.45% | 4.78% | 4.93% | 4.80% | 5.19% | 5.46% |
XEMD BondBloxx JP Morgan USD Emerging Markets 1-10 Year Bond ETF | 5.82% | 6.15% | 6.30% | 6.19% | 3.08% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% |
Часто задаваемые вопросы
PCY and XEMD have a correlation of 0.78, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.
PCY has higher volatility (2.30%) compared to XEMD (1.43%). In terms of maximum drawdown, PCY dropped -49.13% vs XEMD's -10.01%.
On 3-year performance, PCY leads with 11.35% vs 11.23% for XEMD. On fees, XEMD is cheaper at 0.29% per year. On volatility, XEMD has been the lower-risk option at 1.43%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.
Over the 3-year period, PCY has performed better with a 11.35% return vs 11.23%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.
XEMD is cheaper with a 0.29% expense ratio, compared with 0.50% for PCY.
PCY has the higher dividend yield at 5.85%, compared with 5.82% for XEMD.
PCY tracks DB Emerging Market USD Liquid Balanced Index, while XEMD tracks JP Morgan EMBI Global Diversified Liquid 1-10 Y Maturity Index - Benchmark TR Gross. They also come from different issuers: Invesco and BondBloxx. Their fees differ too: 0.50% for PCY and 0.29% for XEMD.
XEMD currently has the higher Sharpe Ratio (2.57 vs 2.08), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.
Подберите оптимальное распределение для PCY и XEMD
Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.
Открыть оптимизатор