PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение PCY с GTO
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение PCY с GTO

Последнее обновление 4 июн. 2026 г.

PCY (Invesco Emerging Markets Sovereign Debt ETF) and GTO (Invesco Total Return Bond ETF) are both exchange-traded funds - PCY is a Emerging Markets Bonds fund tracking the DB Emerging Market USD Liquid Balanced Index, while GTO is a Intermediate Core-Plus Bond fund actively managed by Invesco. PCY is passively managed, while GTO is actively managed. Over the past 10 years, PCY returned 2.72%/yr vs 2.93%/yr for GTO. A 0.53 correlation means they provide meaningful diversification when combined. PCY charges 0.50%/yr vs 0.35%/yr for GTO.

Доходность

Сравнение доходности PCY и GTO

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в Invesco Emerging Markets Sovereign Debt ETF (PCY) и Invesco Total Return Bond ETF (GTO). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, PCY показывает доходность 2.20%, что значительно выше, чем у GTO с доходностью 0.68%. За последние 10 лет акции PCY уступали акциям GTO по среднегодовой доходности: 2.72% против 2.93% соответственно.

PCY

1 день
-0.28%
1 месяц
1.69%
С начала года
2.20%
6 месяцев
1.58%
1 год
15.37%
3 года*
11.35%
5 лет*
1.29%
10 лет*
2.72%

GTO

1 день
-0.15%
1 месяц
0.49%
С начала года
0.68%
6 месяцев
0.69%
1 год
6.41%
3 года*
4.86%
5 лет*
0.07%
10 лет*
2.93%
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам PCY и GTO

2026 (YTD)202520242023202220212020201920182017
PCY
Invesco Emerging Markets Sovereign Debt ETF		2.20%16.31%2.55%18.48%-24.47%-4.30%2.29%17.66%-6.16%9.71%
GTO
Invesco Total Return Bond ETF		0.68%7.17%2.63%5.95%-14.77%-0.38%10.86%11.65%-0.26%7.41%

Correlation

The correlation between PCY and GTO is 0.79, which is moderate. They share some common price drivers but move independently often enough to provide real diversification benefit when combined.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.79

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.80

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

0.72

Корреляция (10 лет)
Рассчитано за последние 10 лет

0.54

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 11 февр. 2016 г.

0.53

Over the past year, PCY and GTO have become more correlated (0.79) than their long-term average of 0.53, meaning their price movements have been converging.

Сравнение распределения секторов PCY и GTO

Секторы
PCY
GTO

Финансовые услуги

0.0%
13.5%

Сырьевые материалы

-

2.3%

Коммуникационные услуги

-

10.8%

Потребительский циклический сектор

-

12.5%

Потребительский защитный сектор

-

7.0%

Энергетика

-

2.3%

Здравоохранение

-

13.6%

Промышленность

-

8.8%

Недвижимость

-

2.4%

Технологии

-

24.2%

Коммунальные услуги

-

2.8%

Финансовые услуги

PCY
0.0%
GTO
13.5%

Сырьевые материалы

PCY

-

GTO
2.3%

Коммуникационные услуги

PCY

-

GTO
10.8%

Потребительский циклический сектор

PCY

-

GTO
12.5%

Потребительский защитный сектор

PCY

-

GTO
7.0%

Энергетика

PCY

-

GTO
2.3%

Здравоохранение

PCY

-

GTO
13.6%

Промышленность

PCY

-

GTO
8.8%

Недвижимость

PCY

-

GTO
2.4%

Технологии

PCY

-

GTO
24.2%

Коммунальные услуги

PCY

-

GTO
2.8%

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

Invesco Emerging Markets Sovereign Debt ETF

Invesco Total Return Bond ETF

Часто сравнивают с PCY:
PCY с EMBPCY с VWOBPCY с ELDPCY с CMFPCY с DFEMXPCY с EMHYPCY с FEMB
Часто сравнивают с GTO:
GTO с IGLBGTO с BNDGTO с TLTGTO с HTRBGTO с YYYGTO с JEPIGTO с DODIX

Доходность на риск

PCY vs. GTO — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
PCY
Ранг доходности на риск PCY: 5959
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа PCY: 6161
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино PCY: 6363
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега PCY: 6262
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара PCY: 5252
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина PCY: 5959
Ранг коэф-та Мартина
GTO
Ранг доходности на риск GTO: 5353
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа GTO: 5555
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино GTO: 5959
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега GTO: 5656
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара GTO: 4747
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина GTO: 4646
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение PCY c GTO - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Invesco Emerging Markets Sovereign Debt ETF (PCY) и Invesco Total Return Bond ETF (GTO). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

PCYGTODifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
2.08
1.88

+0.20

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
2.97
2.80

+0.17

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.38

1.35

+0.04

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

2.61

2.36

+0.26

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

10.61

7.50

+3.11

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

PCY vs. GTO - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа PCY на текущий момент составляет 2.08, что примерно соответствует коэффициенту Шарпа GTO равному 1.88. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа PCY и GTO, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

PCYGTOРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

2.08

1.88

+0.20

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

0.10

0.01

+0.09

Коэф-т Шарпа (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет

0.21

0.53

-0.32

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

0.30

0.52

-0.22

Просадки

Сравнение просадок PCY и GTO

Максимальная просадка PCY за все время составила -49.13%, что больше максимальной просадки GTO в -20.61%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок PCY и GTO.

Загрузка графика...

Показатели просадок

PCYGTOРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-49.13%

-20.61%

-28.52%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-5.91%

-2.73%

-3.18%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-11.52%

-5.98%

-5.54%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-37.17%

-20.61%

-16.56%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-37.78%

-20.61%

-17.17%

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-0.31%

-1.62%

+1.31%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-6.97%

-4.80%

-2.17%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

1.45%

0.86%

+0.59%

Волатильность

Сравнение волатильности PCY и GTO

Invesco Emerging Markets Sovereign Debt ETF (PCY) имеет более высокую волатильность в 2.30% по сравнению с Invesco Total Return Bond ETF (GTO) с волатильностью 1.19%. Это указывает на то, что PCY испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с GTO. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

PCYGTOРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

2.30%

1.19%

+1.11%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

5.81%

2.50%

+3.31%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

7.43%

3.43%

+4.00%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

13.17%

5.68%

+7.49%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

12.94%

5.58%

+7.36%

Сравнение комиссий PCY и GTO

PCY берет комиссию в 0.50%, что несколько больше комиссии GTO в 0.35%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов PCY и GTO

Дивидендная доходность PCY за последние двенадцать месяцев составляет около 5.85%, что больше доходности GTO в 4.76%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
GTO
Invesco Total Return Bond ETF		4.76%4.70%4.42%4.05%3.47%1.93%4.04%2.97%5.25%2.81%2.57%0.00%
PCY
Invesco Emerging Markets Sovereign Debt ETF		5.85%5.93%6.65%6.48%6.81%4.80%4.45%4.78%4.93%4.80%5.19%5.46%

Часто задаваемые вопросы

PCY and GTO have a correlation of 0.79, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

PCY has higher volatility (2.30%) compared to GTO (1.19%). In terms of maximum drawdown, PCY dropped -49.13% vs GTO's -20.61%.

On 10-year performance, GTO leads with 2.93% vs 2.72% for PCY. On fees, GTO is cheaper at 0.35% per year. On volatility, GTO has been the lower-risk option at 1.19%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 10-year period, GTO has performed better with a 2.93% return vs 2.72%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

GTO is cheaper with a 0.35% expense ratio, compared with 0.50% for PCY.

PCY has the higher dividend yield at 5.85%, compared with 4.76% for GTO.

PCY is categorized as Emerging Markets Bonds, while GTO is Intermediate Core-Plus Bond. Their fees differ too: 0.50% for PCY and 0.35% for GTO.

PCY currently has the higher Sharpe Ratio (2.08 vs 1.88), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для PCY и GTO

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор