PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение GPZ с DBO
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение GPZ с DBO

Последнее обновление 25 июн. 2026 г.

GPZ (VanEck Alternative Asset Manager ETF) and DBO (Invesco DB Oil Fund) are both exchange-traded funds - GPZ is a Financials Equities fund tracking the MarketVector Alternative Asset Managers Index, while DBO is a Oil & Gas fund tracking the DBIQ Optimum Yield Crude Oil Index Excess Return. Both are passively managed. Over the past year, GPZ returned -17.43% vs 37.25% for DBO. At a correlation of -0.22, they often move in opposite directions. GPZ charges 0.40%/yr vs 0.78%/yr for DBO.

Доходность

Сравнение доходности GPZ и DBO

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в VanEck Alternative Asset Manager ETF (GPZ) и Invesco DB Oil Fund (DBO). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, GPZ показывает доходность -21.88%, что значительно ниже, чем у DBO с доходностью 43.93%.

GPZ

1 день
-3.19%
1 месяц
-8.10%
С начала года
-21.88%
6 месяцев
-23.28%
1 год
-17.43%
3 года*
—
5 лет*
—
10 лет*
—

DBO

1 день
-4.15%
1 месяц
-21.96%
С начала года
43.93%
6 месяцев
41.96%
1 год
37.25%
3 года*
12.72%
5 лет*
9.10%
10 лет*
8.76%
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам GPZ и DBO

2026 (YTD)2025
GPZ
VanEck Alternative Asset Manager ETF		-21.88%9.24%
DBO
Invesco DB Oil Fund		43.93%-1.37%

Correlation

The correlation between GPZ and DBO is -0.20, meaning they tend to move in opposite directions. This is especially valuable for risk management - when one declines, the other has historically tended to hold steady or rise.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

-0.20

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 5 июн. 2025 г.

-0.22

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

VanEck Alternative Asset Manager ETF

Invesco DB Oil Fund

Часто сравнивают с GPZ:
GPZ с PSPGPZ с RAAXGPZ с CEFGPZ с GDLCGPZ с REMXGPZ с FNCLGPZ с IPRV.L
Часто сравнивают с DBO:
DBO с USODBO с USLDBO с OILKDBO с OIHDBO с TPLDBO с KSADBO с xle

Доходность на риск

GPZ vs. DBO — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
GPZ
Ранг доходности на риск GPZ: 44
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа GPZ: 44
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино GPZ: 44
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега GPZ: 44
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара GPZ: 55
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина GPZ: 44
Ранг коэф-та Мартина
DBO
Ранг доходности на риск DBO: 3232
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа DBO: 3333
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино DBO: 3434
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега DBO: 3131
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара DBO: 3131
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина DBO: 3232
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение GPZ c DBO - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для VanEck Alternative Asset Manager ETF (GPZ) и Invesco DB Oil Fund (DBO). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.

GPZDBODifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
-0.63
1.09

-1.72

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
-0.73
1.65

-2.38

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

0.91

1.20

-0.29

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

-0.55

1.43

-1.98

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

-1.10

4.33

-5.42

GPZ vs. DBO - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа GPZ на текущий момент составляет -0.63, что ниже коэффициента Шарпа DBO равного 1.09. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа GPZ и DBO, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Просадки

Сравнение просадок GPZ и DBO

Максимальная просадка GPZ за все время составила -31.72%, что меньше максимальной просадки DBO в -90.18%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок GPZ и DBO.

Загрузка графика...

Показатели просадок

GPZDBOРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-31.72%

-90.18%

+58.46%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-31.72%

-26.22%

-5.50%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

—

-28.20%

—

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

—

-37.68%

—

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

—

-61.69%

—

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-28.23%

-62.12%

+33.89%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-12.33%

-62.22%

+49.89%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

15.90%

8.63%

+7.27%

Волатильность

Сравнение волатильности GPZ и DBO

Текущая волатильность для VanEck Alternative Asset Manager ETF (GPZ) составляет 9.72%, в то время как у Invesco DB Oil Fund (DBO) волатильность равна 10.78%. Это указывает на то, что GPZ испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с DBO. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

GPZDBOРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

9.72%

10.78%

-1.06%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

22.53%

29.70%

-7.17%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

28.02%

34.63%

-6.61%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

27.72%

32.59%

-4.87%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

27.72%

31.84%

-4.12%

Сравнение комиссий GPZ и DBO

GPZ берет комиссию в 0.40%, что меньше комиссии DBO в 0.78%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов GPZ и DBO

Дивидендная доходность GPZ за последние двенадцать месяцев составляет около 1.06%, что меньше доходности DBO в 2.44%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018
DBO
Invesco DB Oil Fund		2.44%3.51%4.68%4.59%0.66%0.00%0.00%1.63%1.58%
GPZ
VanEck Alternative Asset Manager ETF		1.06%0.83%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%

Часто задаваемые вопросы

GPZ and DBO have a correlation of -0.20, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

DBO has higher volatility (10.78%) compared to GPZ (9.72%). In terms of maximum drawdown, GPZ dropped -31.72% vs DBO's -90.18%.

On 1-year performance, DBO leads with 37.25% vs -17.43% for GPZ. On fees, GPZ is cheaper at 0.40% per year. On volatility, GPZ has been the lower-risk option at 9.72%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 1-year period, DBO has performed better with a 37.25% return vs -17.43%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

GPZ is cheaper with a 0.40% expense ratio, compared with 0.78% for DBO.

DBO has the higher dividend yield at 2.44%, compared with 1.06% for GPZ.

GPZ is categorized as Financials Equities, while DBO is Oil & Gas. GPZ tracks MarketVector Alternative Asset Managers Index, while DBO tracks DBIQ Optimum Yield Crude Oil Index Excess Return. They also come from different issuers: VanEck and Invesco. Their fees differ too: 0.40% for GPZ and 0.78% for DBO.

DBO currently has the higher Sharpe Ratio (1.09 vs -0.63), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для GPZ и DBO

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор