PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Документация

Сменить план
Сравнение GBTC с MARA
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение GBTC с MARA

Последнее обновление 18 июл. 2026 г.
Документация

GBTC (Grayscale Bitcoin Trust ETF) is Cryptocurrency fund tracking the CoinDesk Bitcoin Benchmark Rate Index, while MARA (MARA Holdings, Inc.) is a stock. Over the past 10 years, GBTC returned 47.81%/yr vs -14.14%/yr for MARA. At a 0.50 correlation, their price movements are largely independent.

Доходность

Сравнение доходности GBTC и MARA

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в Grayscale Bitcoin Trust ETF (GBTC) и MARA Holdings, Inc. (MARA). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, GBTC показывает доходность -27.28%, что значительно ниже, чем у MARA с доходностью 19.04%. За последние 10 лет акции GBTC превзошли акции MARA по среднегодовой доходности: 47.81% против -14.14% соответственно.

GBTC

1 день
-0.14%
1 месяц
-0.28%
6 месяцев
-33.35%
С начала года
-27.28%
1 год
-46.93%
3 года*
36.12%
5 лет*
13.67%
10 лет*
47.81%

MARA

1 день
-6.39%
1 месяц
-23.20%
6 месяцев
-5.90%
С начала года
19.04%
1 год
-46.47%
3 года*
-14.01%
5 лет*
-14.45%
10 лет*
-14.14%
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам GBTC и MARA

2026 (YTD)202520242023202220212020201920182017
GBTC
Grayscale Bitcoin Trust ETF		-27.28%-7.65%113.81%317.61%-75.80%7.03%290.72%106.56%-82.10%1,787.72%
MARA
MARA Holdings, Inc.		19.04%-46.45%-28.61%586.84%-89.59%214.75%1,084.48%-39.16%-91.17%-40.41%

Correlation

The correlation between GBTC and MARA is 0.63, which is moderate. They share some common price drivers but move independently often enough to provide real diversification benefit when combined.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.63

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.66

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

0.70

Корреляция (10 лет)
Рассчитано за последние 10 лет

0.54

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 4 мая 2015 г.

0.50

The correlation between GBTC and MARA shifts across timeframes, from 0.50 (all time) to 0.70 (5 years), reflecting how their relationship changes across market environments.

Фундаментальные показатели

Общая выручка (12 мес.)

GBTC:

$0.00

MARA:

$867.82M

Валовая прибыль (12 мес.)

GBTC:

$0.00

MARA:

$164.95M

EBITDA (12 мес.)

GBTC:

$4.58B

MARA:

$373.68M

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

Grayscale Bitcoin Trust ETF

MARA Holdings, Inc.

Часто сравнивают с GBTC:
GBTC с IBITGBTC с BTC-USDGBTC с MSTRGBTC с TSLAGBTC с FBTCGBTC с BITOGBTC с SPY
Часто сравнивают с MARA:
MARA с BTC-USDMARA с RIOTMARA с CLSKMARA с MSTRMARA с IRENMARA с HUTMARA с WULF

Доходность на риск

GBTC vs. MARA — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
GBTC
Ранг доходности на риск GBTC: 22
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа GBTC: 11
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино GBTC: 11
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега GBTC: 22
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара GBTC: 22
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина GBTC: 22
Ранг коэф-та Мартина
MARA
Ранг доходности на риск MARA: 2020
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа MARA: 1818
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино MARA: 2020
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега MARA: 2222
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара MARA: 1919
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина MARA: 2121
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение GBTC c MARA - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Grayscale Bitcoin Trust ETF (GBTC) и MARA Holdings, Inc. (MARA). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.

GBTCMARADifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
-1.06
-0.58

-0.48

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
-1.62
-0.57

-1.06

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

0.82

0.94

-0.12

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

-0.88

-0.66

-0.21

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

-1.40

-1.05

-0.35

GBTC vs. MARA - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа GBTC на текущий момент составляет -1.06, что ниже коэффициента Шарпа MARA равного -0.58. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа GBTC и MARA, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Просадки

Сравнение просадок GBTC и MARA

Максимальная просадка GBTC за все время составила -89.91%, что меньше максимальной просадки MARA в -99.74%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок GBTC и MARA.

Загрузка графика...

Показатели просадок

GBTCMARAРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-89.91%

-99.74%

+9.83%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-53.75%

-70.53%

+16.78%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-53.75%

-78.34%

+24.59%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-85.42%

-95.87%

+10.45%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-89.91%

-99.20%

+9.29%

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-49.50%

-93.09%

+43.59%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-43.49%

-78.09%

+34.60%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

33.53%

44.42%

-10.89%

Волатильность

Сравнение волатильности GBTC и MARA

Текущая волатильность для Grayscale Bitcoin Trust ETF (GBTC) составляет 10.67%, в то время как у MARA Holdings, Inc. (MARA) волатильность равна 20.99%. Это указывает на то, что GBTC испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с MARA. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

GBTCMARAРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

10.67%

20.99%

-10.32%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

34.54%

61.31%

-26.77%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

44.21%

79.79%

-35.58%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

61.81%

106.04%

-44.23%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

81.43%

144.22%

-62.79%

Дивиденды

Сравнение дивидендов GBTC и MARA

Ни GBTC, ни MARA не выплачивали дивиденды акционерам.

ПозицияTTM202520242023202220212020201920182017
GBTC
Grayscale Bitcoin Trust ETF		0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%5.61%
MARA
MARA Holdings, Inc.		0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%

Часто задаваемые вопросы

GBTC and MARA have a correlation of 0.63, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

MARA has higher volatility (20.99%) compared to GBTC (10.67%). In terms of maximum drawdown, GBTC dropped -89.91% vs MARA's -99.74%.

MARA currently has the higher Sharpe Ratio (-0.58 vs -1.06), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для GBTC и MARA

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор