Сравнение BERZ с TZA
BERZ (MicroSectors Solactive FANG & Innovation -3X Inverse Leveraged ETN) and TZA (Direxion Daily Small Cap Bear 3X Shares) are both exchange-traded funds - BERZ is a Inverse Equities fund tracking the Solactive FANG Innovation Index, while TZA is a Leveraged Equities fund tracking the Russell 2000 Index (-300%). Both are passively managed. Over the past 3 years, BERZ returned -77.59%/yr vs -44.69%/yr for TZA. A 0.69 correlation means they provide meaningful diversification when combined. BERZ charges 0.95%/yr vs 1.11%/yr for TZA.
Доходность
Сравнение доходности BERZ и TZA
Загрузка графика...
Доходность по периодам
С начала года, BERZ показывает доходность -65.19%, что значительно ниже, чем у TZA с доходностью -40.43%.
BERZ
- 1 день
- 3.73%
- 1 месяц
- -37.37%
- С начала года
- -65.19%
- 6 месяцев
- -64.50%
- 1 год
- -86.22%
- 3 года*
- -77.59%
- 5 лет*
- —
- 10 лет*
- —
TZA
- 1 день
- 3.75%
- 1 месяц
- -10.87%
- С начала года
- -40.43%
- 6 месяцев
- -38.50%
- 1 год
- -65.59%
- 3 года*
- -44.69%
- 5 лет*
- -30.11%
- 10 лет*
- -43.15%
Сравнение доходности по годам BERZ и TZA
| 2026 (YTD) | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | |
|---|---|---|---|---|---|---|
BERZ MicroSectors Solactive FANG & Innovation -3X Inverse Leveraged ETN | -65.19% | -78.81% | -65.95% | -89.12% | 102.85% | -30.19% |
TZA Direxion Daily Small Cap Bear 3X Shares | -40.43% | -40.22% | -32.22% | -41.19% | 30.21% | -20.45% |
Correlation
The correlation between BERZ and TZA is 0.61, which is moderate. They share some common price drivers but move independently often enough to provide real diversification benefit when combined.
| Корреляция | |
|---|---|
Корреляция (1 год) Рассчитано за последние 12 месяцев | 0.61 |
Корреляция (3 года) Рассчитано за последние 3 года | 0.59 |
Корреляция (за всё время) Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 19 авг. 2021 г. | 0.69 |
The correlation between BERZ and TZA shifts across timeframes, from 0.59 (3 years) to 0.69 (all time), reflecting how their relationship changes across market environments.
Сравнение акций, фондов или ETF
Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.
Доходность на риск
BERZ vs. TZA — Ранг доходности на риск
BERZ
TZA
Сравнение BERZ c TZA - Риск-скорректированная доходность
В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для MicroSectors Solactive FANG & Innovation -3X Inverse Leveraged ETN (BERZ) и Direxion Daily Small Cap Bear 3X Shares (TZA). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.
| BERZ | TZA | Difference | |
|---|---|---|---|
| Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности | +0.02 | ||
| Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска | -0.88 | ||
| Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков | 0.69 | 0.78 | -0.08 |
| Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки | -0.99 | -0.98 | -0.01 |
| Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки | -1.54 | -1.51 | -0.03 |
Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month. | |||
Загрузка графика...
Коэффициенты Шарпа по периодам
| BERZ | TZA | Разница | |
|---|---|---|---|
Коэф-т Шарпа (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | -1.14 | -1.16 | +0.02 |
Коэф-т Шарпа (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет | — | -0.45 | — |
Коэф-т Шарпа (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет | — | -0.63 | — |
Коэф-т Шарпа (за всё время)Рассчитано по всей доступной истории цен | -0.75 | -0.71 | -0.03 |
Просадки
Сравнение просадок BERZ и TZA
Максимальная просадка BERZ за все время составила -99.80%, примерно равная максимальной просадке TZA в -100.00%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок BERZ и TZA.
Загрузка графика...
Показатели просадок
| BERZ | TZA | Разница | |
|---|---|---|---|
Макс. просадкаМаксимальное падение от пика до дна | -99.80% | -100.00% | +0.20% |
Макс. просадка (1 год)Максимальное падение за 1 год | -87.32% | -67.28% | -20.04% |
Макс. просадка (3 года)Максимальное падение за 3 года | -98.97% | -88.34% | -10.63% |
Макс. просадка (5 лет)Максимальное падение за 5 лет | — | -90.83% | — |
Макс. просадка (10 лет)Максимальное падение за 10 лет | — | -99.71% | — |
Текущая просадкаТекущее падение от пика | -99.79% | -100.00% | +0.21% |
Средняя просадкаСреднее падение от пика до дна | -71.57% | -98.00% | +26.43% |
Индекс ЯзвыГлубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков | 56.07% | 43.51% | +12.56% |
Волатильность
Сравнение волатильности BERZ и TZA
MicroSectors Solactive FANG & Innovation -3X Inverse Leveraged ETN (BERZ) имеет более высокую волатильность в 23.63% по сравнению с Direxion Daily Small Cap Bear 3X Shares (TZA) с волатильностью 17.03%. Это указывает на то, что BERZ испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с TZA. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.
Загрузка графика...
Волатильность по периодам
| BERZ | TZA | Разница | |
|---|---|---|---|
Волатильность (1 месяц)Рассчитано за последний месяц | 23.63% | 17.03% | +6.60% |
Волатильность (6 месяцев)Рассчитано за последние 6 месяцев | 57.98% | 40.64% | +17.34% |
Волатильность (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 75.77% | 57.05% | +18.72% |
Волатильность (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении | 92.20% | 67.43% | +24.77% |
Волатильность (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении | 92.20% | 68.91% | +23.29% |
Сравнение комиссий BERZ и TZA
BERZ берет комиссию в 0.95%, что меньше комиссии TZA в 1.11%.
Дивиденды
Сравнение дивидендов BERZ и TZA
BERZ не выплачивал дивиденды акционерам, тогда как дивидендная доходность TZA за последние двенадцать месяцев составляет около 4.82%.
| Позиция | TTM | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
BERZ MicroSectors Solactive FANG & Innovation -3X Inverse Leveraged ETN | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% |
TZA Direxion Daily Small Cap Bear 3X Shares | 4.82% | 5.08% | 5.40% | 5.49% | 0.00% | 0.00% | 1.21% | 1.56% | 0.63% |
Часто задаваемые вопросы
BERZ and TZA have a correlation of 0.61, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.
BERZ has higher volatility (23.63%) compared to TZA (17.03%). In terms of maximum drawdown, BERZ dropped -99.80% vs TZA's -100.00%.
On 3-year performance, TZA leads with -44.69% vs -77.59% for BERZ. On fees, BERZ is cheaper at 0.95% per year. On volatility, TZA has been the lower-risk option at 17.03%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.
Over the 3-year period, TZA has performed better with a -44.69% return vs -77.59%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.
BERZ is cheaper with a 0.95% expense ratio, compared with 1.11% for TZA.
TZA has the higher dividend yield at 4.82%, compared with 0.00% for BERZ.
BERZ is categorized as Inverse Equities, while TZA is Leveraged Equities. BERZ tracks Solactive FANG Innovation Index, while TZA tracks Russell 2000 Index (-300%). They also come from different issuers: BMO and Direxion. Their fees differ too: 0.95% for BERZ and 1.11% for TZA.
BERZ currently has the higher Sharpe Ratio (-1.14 vs -1.16), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.
Подберите оптимальное распределение для BERZ и TZA
Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.
Открыть оптимизатор