PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение VTCLX с FSTFX
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение VTCLX с FSTFX

Последнее обновление 5 июн. 2026 г.

VTCLX (Vanguard Tax-Managed Capital Appreciation Fund Admiral Shares) and FSTFX (Fidelity Limited Term Municipal Income Fund) are both mutual funds - VTCLX is a Large Cap Blend Equities fund managed by BlackRock, while FSTFX is a Municipal Bonds fund managed by Fidelity. Over the past 10 years, VTCLX returned 15.38%/yr vs 1.69%/yr for FSTFX. At a correlation of -0.06, they often move in opposite directions. VTCLX charges 0.09%/yr vs 0.37%/yr for FSTFX.

Доходность

Сравнение доходности VTCLX и FSTFX

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в Vanguard Tax-Managed Capital Appreciation Fund Admiral Shares (VTCLX) и Fidelity Limited Term Municipal Income Fund (FSTFX). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, VTCLX показывает доходность 10.53%, что значительно выше, чем у FSTFX с доходностью 0.85%. За последние 10 лет акции VTCLX превзошли акции FSTFX по среднегодовой доходности: 15.38% против 1.69% соответственно.

VTCLX

1 день
-0.70%
1 месяц
4.04%
С начала года
10.53%
6 месяцев
10.36%
1 год
27.36%
3 года*
21.92%
5 лет*
13.10%
10 лет*
15.38%

FSTFX

1 день
0.00%
1 месяц
0.40%
С начала года
0.85%
6 месяцев
1.26%
1 год
3.94%
3 года*
3.87%
5 лет*
1.42%
10 лет*
1.69%
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам VTCLX и FSTFX

2026 (YTD)202520242023202220212020201920182017
VTCLX
Vanguard Tax-Managed Capital Appreciation Fund Admiral Shares		10.53%17.44%23.76%26.62%-19.07%26.87%21.08%31.47%-4.98%22.40%
FSTFX
Fidelity Limited Term Municipal Income Fund		0.85%5.36%2.36%3.85%-4.90%0.15%3.23%4.19%1.28%2.35%

Correlation

The correlation between VTCLX and FSTFX is 0.18, which is low. Their price movements are largely independent, making them effective diversification partners.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.18

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.11

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

0.07

Корреляция (10 лет)
Рассчитано за последние 10 лет

0.03

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 13 нояб. 2001 г.

-0.06

The correlation between VTCLX and FSTFX shifts across timeframes, from -0.06 (all time) to 0.18 (1 year), reflecting how their relationship changes across market environments.

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

Vanguard Tax-Managed Capital Appreciation Fund Admiral Shares

Fidelity Limited Term Municipal Income Fund

Часто сравнивают с VTCLX:
VTCLX с VOOVTCLX с IWOVTCLX с VTMFXVTCLX с VTIVTCLX с VTMSXVTCLX с PRCOXVTCLX с VTSMX
Часто сравнивают с FSTFX:
FSTFX с FLTMXFSTFX с VTEXFSTFX с SUBFSTFX с FUENXFSTFX с MTUMFSTFX с JPSTFSTFX с FTABX

Доходность на риск

VTCLX vs. FSTFX — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
VTCLX
Ранг доходности на риск VTCLX: 6363
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа VTCLX: 5959
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино VTCLX: 5656
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега VTCLX: 5656
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара VTCLX: 6666
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина VTCLX: 7777
Ранг коэф-та Мартина
FSTFX
Ранг доходности на риск FSTFX: 7474
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа FSTFX: 9090
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино FSTFX: 9595
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега FSTFX: 9797
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара FSTFX: 5151
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина FSTFX: 4040
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение VTCLX c FSTFX - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Vanguard Tax-Managed Capital Appreciation Fund Admiral Shares (VTCLX) и Fidelity Limited Term Municipal Income Fund (FSTFX). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

VTCLXFSTFXDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
2.29
3.01

-0.72

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
3.14
5.05

-1.91

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.41

2.00

-0.59

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

3.13

2.72

+0.41

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

14.54

8.53

+6.01

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

VTCLX vs. FSTFX - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа VTCLX на текущий момент составляет 2.29, что примерно соответствует коэффициенту Шарпа FSTFX равному 3.01. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа VTCLX и FSTFX, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

VTCLXFSTFXРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

2.29

3.01

-0.72

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

0.76

0.74

+0.02

Коэф-т Шарпа (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет

0.84

0.83

+0.02

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

0.53

1.58

-1.05

Просадки

Сравнение просадок VTCLX и FSTFX

Максимальная просадка VTCLX за все время составила -55.18%, что больше максимальной просадки FSTFX в -9.50%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок VTCLX и FSTFX.

Загрузка графика...

Показатели просадок

VTCLXFSTFXРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-55.18%

-9.50%

-45.68%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-8.79%

-1.49%

-7.30%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-19.01%

-2.00%

-17.01%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-24.98%

-7.65%

-17.33%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-34.56%

-7.65%

-26.91%

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-0.70%

-0.48%

-0.22%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-7.56%

-0.98%

-6.58%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

1.89%

0.47%

+1.42%

Волатильность

Сравнение волатильности VTCLX и FSTFX

Vanguard Tax-Managed Capital Appreciation Fund Admiral Shares (VTCLX) имеет более высокую волатильность в 2.95% по сравнению с Fidelity Limited Term Municipal Income Fund (FSTFX) с волатильностью 0.44%. Это указывает на то, что VTCLX испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с FSTFX. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

VTCLXFSTFXРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

2.95%

0.44%

+2.51%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

9.10%

1.06%

+8.04%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

12.03%

1.35%

+10.68%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

17.22%

1.93%

+15.29%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

18.27%

2.05%

+16.22%

Сравнение комиссий VTCLX и FSTFX

VTCLX берет комиссию в 0.09%, что меньше комиссии FSTFX в 0.37%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов VTCLX и FSTFX

Дивидендная доходность VTCLX за последние двенадцать месяцев составляет около 0.85%, что меньше доходности FSTFX в 2.43%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
FSTFX
Fidelity Limited Term Municipal Income Fund		2.43%2.99%2.03%1.70%0.92%1.08%1.58%1.92%1.65%1.56%1.60%1.62%
VTCLX
Vanguard Tax-Managed Capital Appreciation Fund Admiral Shares		0.85%0.93%1.04%1.24%1.47%1.04%1.32%1.52%1.83%1.57%1.76%1.69%

Часто задаваемые вопросы

VTCLX and FSTFX have a correlation of 0.18, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

VTCLX has higher volatility (2.95%) compared to FSTFX (0.44%). In terms of maximum drawdown, VTCLX dropped -55.18% vs FSTFX's -9.50%.

FSTFX currently has the higher Sharpe Ratio (3.01 vs 2.29), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для VTCLX и FSTFX

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор