Сравнение VMNFX с GBTC
VMNFX (Vanguard Market Neutral Fund Investor Shares) and GBTC (Grayscale Bitcoin Trust ETF) are both funds - VMNFX is a Long-Short fund managed by Vanguard, while GBTC is a Cryptocurrency fund tracking the CoinDesk Bitcoin Benchmark Rate Index. Over the past 10 years, VMNFX returned 5.04%/yr vs 46.47%/yr for GBTC. At a correlation of -0.06, they often move in opposite directions. VMNFX charges 1.31%/yr vs 1.50%/yr for GBTC.
Доходность
Сравнение доходности VMNFX и GBTC
Загрузка графика...
Доходность по периодам
С начала года, VMNFX показывает доходность 12.24%, что значительно выше, чем у GBTC с доходностью -27.82%. За последние 10 лет акции VMNFX уступали акциям GBTC по среднегодовой доходности: 5.04% против 46.47% соответственно.
VMNFX
- 1 день
- 0.32%
- 1 месяц
- 1.75%
- С начала года
- 12.24%
- 6 месяцев
- 13.84%
- 1 год
- 19.63%
- 3 года*
- 13.34%
- 5 лет*
- 13.18%
- 10 лет*
- 5.04%
GBTC
- 1 день
- 0.04%
- 1 месяц
- -20.21%
- С начала года
- -27.82%
- 6 месяцев
- -30.09%
- 1 год
- -41.39%
- 3 года*
- 55.55%
- 5 лет*
- 9.90%
- 10 лет*
- 46.47%
Сравнение доходности по годам VMNFX и GBTC
| 2026 (YTD) | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
VMNFX Vanguard Market Neutral Fund Investor Shares | 12.24% | 9.27% | 5.78% | 12.23% | 13.48% | 23.24% | -11.58% | -9.57% | 0.60% | -4.89% |
GBTC Grayscale Bitcoin Trust ETF | -27.82% | -7.65% | 113.81% | 317.61% | -75.80% | 7.03% | 290.72% | 106.56% | -82.10% | 1,787.72% |
Correlation
The correlation between VMNFX and GBTC is -0.13, meaning they tend to move in opposite directions. This is especially valuable for risk management - when one declines, the other has historically tended to hold steady or rise.
| Корреляция | |
|---|---|
Корреляция (1 год) Рассчитано за последние 12 месяцев | -0.13 |
Корреляция (3 года) Рассчитано за последние 3 года | -0.11 |
Корреляция (5 лет) Рассчитано за последние 5 лет | -0.11 |
Корреляция (10 лет) Рассчитано за последние 10 лет | -0.06 |
Корреляция (за всё время) Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 4 мая 2015 г. | -0.06 |
Сравнение акций, фондов или ETF
Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.
Доходность на риск
VMNFX vs. GBTC — Ранг доходности на риск
VMNFX
GBTC
Сравнение VMNFX c GBTC - Риск-скорректированная доходность
В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Vanguard Market Neutral Fund Investor Shares (VMNFX) и Grayscale Bitcoin Trust ETF (GBTC). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.
Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.
| VMNFX | GBTC | Difference | |
|---|---|---|---|
| Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности | +3.56 | ||
| Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска | +5.29 | ||
| Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков | 1.48 | 0.85 | +0.63 |
| Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки | 4.33 | -0.79 | +5.13 |
| Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки | 12.14 | -1.39 | +13.53 |
Загрузка графика...
Просадки
Сравнение просадок VMNFX и GBTC
Максимальная просадка VMNFX за все время составила -26.42%, что меньше максимальной просадки GBTC в -89.91%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок VMNFX и GBTC.
Загрузка графика...
Показатели просадок
| VMNFX | GBTC | Разница | |
|---|---|---|---|
Макс. просадкаМаксимальное падение от пика до дна | -26.42% | -89.91% | +63.49% |
Макс. просадка (1 год)Максимальное падение за 1 год | -4.65% | -52.45% | +47.80% |
Макс. просадка (3 года)Максимальное падение за 3 года | -5.44% | -52.45% | +47.01% |
Макс. просадка (5 лет)Максимальное падение за 5 лет | -6.75% | -85.42% | +78.67% |
Макс. просадка (10 лет)Максимальное падение за 10 лет | -25.09% | -89.91% | +64.82% |
Текущая просадкаТекущее падение от пика | -0.19% | -49.87% | +49.68% |
Средняя просадкаСреднее падение от пика до дна | -8.75% | -43.43% | +34.68% |
Индекс ЯзвыГлубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков | 1.66% | 29.85% | -28.19% |
Волатильность
Сравнение волатильности VMNFX и GBTC
Текущая волатильность для Vanguard Market Neutral Fund Investor Shares (VMNFX) составляет 1.65%, в то время как у Grayscale Bitcoin Trust ETF (GBTC) волатильность равна 11.97%. Это указывает на то, что VMNFX испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с GBTC. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.
Загрузка графика...
Волатильность по периодам
| VMNFX | GBTC | Разница | |
|---|---|---|---|
Волатильность (1 месяц)Рассчитано за последний месяц | 1.65% | 11.97% | -10.32% |
Волатильность (6 месяцев)Рассчитано за последние 6 месяцев | 5.57% | 34.41% | -28.84% |
Волатильность (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 7.71% | 44.01% | -36.30% |
Волатильность (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении | 7.21% | 62.25% | -55.04% |
Волатильность (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении | 6.39% | 81.84% | -75.45% |
Сравнение комиссий VMNFX и GBTC
VMNFX берет комиссию в 1.31%, что меньше комиссии GBTC в 1.50%.
Дивиденды
Сравнение дивидендов VMNFX и GBTC
Дивидендная доходность VMNFX за последние двенадцать месяцев составляет около 3.13%, тогда как GBTC не выплачивал дивиденды акционерам.
| Позиция | TTM | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
GBTC Grayscale Bitcoin Trust ETF | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 5.61% | 0.00% | 0.00% |
VMNFX Vanguard Market Neutral Fund Investor Shares | 3.13% | 3.53% | 5.61% | 5.09% | 0.75% | 0.16% | 0.81% | 3.16% | 0.94% | 1.07% | 0.38% | 0.02% |
Часто задаваемые вопросы
VMNFX and GBTC have a correlation of -0.13, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.
GBTC has higher volatility (11.97%) compared to VMNFX (1.65%). In terms of maximum drawdown, VMNFX dropped -26.42% vs GBTC's -89.91%.
VMNFX currently has the higher Sharpe Ratio (2.61 vs -0.94), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.
Подберите оптимальное распределение для VMNFX и GBTC
Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.
Открыть оптимизатор