PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение USMV с TAIL
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение USMV с TAIL

Последнее обновление 14 июн. 2026 г.

USMV (iShares MSCI USA Min Vol Factor ETF) and TAIL (Cambria Tail Risk ETF) are both exchange-traded funds - USMV is a Large Cap Blend Equities fund tracking the MSCI USA Minimum Volatility Index, while TAIL is a Volatility Hedged Equity fund actively managed by Cambria. USMV is passively managed, while TAIL is actively managed. Over the past 5 years, USMV returned 7.24%/yr vs -8.40%/yr for TAIL. At a correlation of -0.51, they often move in opposite directions. USMV charges 0.15%/yr vs 0.59%/yr for TAIL.

Доходность

Сравнение доходности USMV и TAIL

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в iShares MSCI USA Min Vol Factor ETF (USMV) и Cambria Tail Risk ETF (TAIL). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, USMV показывает доходность 2.43%, что значительно выше, чем у TAIL с доходностью -5.78%.

USMV

1 день
0.43%
1 месяц
1.43%
С начала года
2.43%
6 месяцев
2.34%
1 год
4.89%
3 года*
11.35%
5 лет*
7.24%
10 лет*
9.90%

TAIL

1 день
-0.60%
1 месяц
0.14%
С начала года
-5.78%
6 месяцев
-6.25%
1 год
-8.88%
3 года*
-4.93%
5 лет*
-8.40%
10 лет*
—
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам USMV и TAIL

2026 (YTD)202520242023202220212020201920182017
USMV
iShares MSCI USA Min Vol Factor ETF		2.43%7.65%15.74%10.33%-9.43%20.85%5.64%27.69%1.33%8.31%
TAIL
Cambria Tail Risk ETF		-5.78%5.48%-9.62%-13.29%-13.13%-12.81%6.91%-14.27%2.85%-7.55%

Correlation

The correlation between USMV and TAIL is -0.27, meaning they tend to move in opposite directions. This is especially valuable for risk management - when one declines, the other has historically tended to hold steady or rise.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

-0.27

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

-0.31

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

-0.47

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 13 июн. 2017 г.

-0.51

Over the past year, the inverse relationship between USMV and TAIL has weakened: their correlation has moved from -0.51 to -0.27, meaning they move in opposite directions less often than they have historically.

Сравнение распределения секторов USMV и TAIL

Секторы
USMV
TAIL

Технологии

33.9%
39.0%

Здравоохранение

12.6%
8.3%

Финансовые услуги

11.7%
11.1%

Потребительский защитный сектор

9.4%
4.5%

Коммунальные услуги

6.9%
2.1%

Коммуникационные услуги

6.2%
10.6%

Промышленность

6.1%
7.8%

Потребительский циклический сектор

5.7%
9.9%

Энергетика

2.7%
3.1%

Недвижимость

2.5%
1.8%

Сырьевые материалы

2.4%
1.7%

Технологии

USMV
33.9%
TAIL
39.0%

Здравоохранение

USMV
12.6%
TAIL
8.3%

Финансовые услуги

USMV
11.7%
TAIL
11.1%

Потребительский защитный сектор

USMV
9.4%
TAIL
4.5%

Коммунальные услуги

USMV
6.9%
TAIL
2.1%

Коммуникационные услуги

USMV
6.2%
TAIL
10.6%

Промышленность

USMV
6.1%
TAIL
7.8%

Потребительский циклический сектор

USMV
5.7%
TAIL
9.9%

Энергетика

USMV
2.7%
TAIL
3.1%

Недвижимость

USMV
2.5%
TAIL
1.8%

Сырьевые материалы

USMV
2.4%
TAIL
1.7%

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

iShares MSCI USA Min Vol Factor ETF

Cambria Tail Risk ETF

Часто сравнивают с USMV:
USMV с SPLVUSMV с SPYUSMV с VOOUSMV с VFMVUSMV с ACWVUSMV с QUALUSMV с VTI
Часто сравнивают с TAIL:
TAIL с CAOSTAIL с SPYTAIL с BTALTAIL с XTRTAIL с QTRTAIL с DRSKTAIL с VOO

Доходность на риск

USMV vs. TAIL — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
USMV
Ранг доходности на риск USMV: 1717
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа USMV: 1818
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино USMV: 1616
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега USMV: 1515
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара USMV: 1818
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина USMV: 2020
Ранг коэф-та Мартина
TAIL
Ранг доходности на риск TAIL: 22
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа TAIL: 22
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино TAIL: 22
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега TAIL: 22
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара TAIL: 33
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина TAIL: 00
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение USMV c TAIL - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для iShares MSCI USA Min Vol Factor ETF (USMV) и Cambria Tail Risk ETF (TAIL). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.

USMVTAILDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
0.47
-1.00

+1.47

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
0.72
-1.43

+2.15

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.08

0.84

+0.25

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

0.62

-0.78

+1.40

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

2.06

-1.82

+3.88

USMV vs. TAIL - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа USMV на текущий момент составляет 0.47, что выше коэффициента Шарпа TAIL равного -1.00. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа USMV и TAIL, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Просадки

Сравнение просадок USMV и TAIL

Максимальная просадка USMV за все время составила -33.10%, что меньше максимальной просадки TAIL в -52.36%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок USMV и TAIL.

Загрузка графика...

Показатели просадок

USMVTAILРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-33.10%

-52.36%

+19.26%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-6.46%

-10.99%

+4.53%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-9.36%

-20.69%

+11.33%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-17.93%

-38.44%

+20.51%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-33.10%

—

—

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-1.40%

-51.35%

+49.95%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-2.87%

-29.18%

+26.31%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

1.95%

4.68%

-2.73%

Волатильность

Сравнение волатильности USMV и TAIL

iShares MSCI USA Min Vol Factor ETF (USMV) имеет более высокую волатильность в 2.70% по сравнению с Cambria Tail Risk ETF (TAIL) с волатильностью 1.51%. Это указывает на то, что USMV испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с TAIL. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

USMVTAILРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

2.70%

1.51%

+1.19%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

6.02%

6.56%

-0.54%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

8.56%

8.51%

+0.05%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

12.36%

14.91%

-2.55%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

14.51%

14.92%

-0.41%

Сравнение комиссий USMV и TAIL

USMV берет комиссию в 0.15%, что меньше комиссии TAIL в 0.59%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов USMV и TAIL

Дивидендная доходность USMV за последние двенадцать месяцев составляет около 1.53%, что меньше доходности TAIL в 3.48%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
TAIL
Cambria Tail Risk ETF		3.48%2.88%3.48%3.74%1.50%0.49%0.36%1.58%1.52%0.91%0.00%0.00%
USMV
iShares MSCI USA Min Vol Factor ETF		1.53%1.49%1.67%1.82%1.62%1.26%1.81%1.88%2.12%1.77%2.22%2.02%

Часто задаваемые вопросы

USMV and TAIL have a correlation of -0.27, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

USMV has higher volatility (2.70%) compared to TAIL (1.51%). In terms of maximum drawdown, USMV dropped -33.10% vs TAIL's -52.36%.

On 5-year performance, USMV leads with 7.24% vs -8.40% for TAIL. On fees, USMV is cheaper at 0.15% per year. On volatility, TAIL has been the lower-risk option at 1.51%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 5-year period, USMV has performed better with a 7.24% return vs -8.40%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

USMV is cheaper with a 0.15% expense ratio, compared with 0.59% for TAIL.

TAIL has the higher dividend yield at 3.48%, compared with 1.53% for USMV.

USMV is categorized as Large Cap Blend Equities, while TAIL is Volatility Hedged Equity. They also come from different issuers: iShares and Cambria. Their fees differ too: 0.15% for USMV and 0.59% for TAIL.

USMV currently has the higher Sharpe Ratio (0.47 vs -1.00), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для USMV и TAIL

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор