PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение TAIL с GLD
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение TAIL с GLD

Последнее обновление 14 июн. 2026 г.

TAIL (Cambria Tail Risk ETF) and GLD (SPDR Gold Shares) are both exchange-traded funds - TAIL is a Volatility Hedged Equity fund actively managed by Cambria, while GLD is a Gold fund tracking the LBMA Gold Price PM. TAIL is actively managed, while GLD is passively managed. Over the past 5 years, TAIL returned -8.40%/yr vs 17.08%/yr for GLD. At a 0.14 correlation, their price movements are largely independent. TAIL charges 0.59%/yr vs 0.40%/yr for GLD.

Доходность

Сравнение доходности TAIL и GLD

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в Cambria Tail Risk ETF (TAIL) и SPDR Gold Shares (GLD). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, TAIL показывает доходность -5.78%, что значительно ниже, чем у GLD с доходностью -2.47%.

TAIL

1 день
-0.60%
1 месяц
-0.32%
С начала года
-5.78%
6 месяцев
-6.25%
1 год
-8.88%
3 года*
-4.93%
5 лет*
-8.40%
10 лет*
—

GLD

1 день
0.06%
1 месяц
-9.52%
С начала года
-2.47%
6 месяцев
-2.25%
1 год
22.21%
3 года*
28.89%
5 лет*
17.08%
10 лет*
12.15%
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам TAIL и GLD

2026 (YTD)202520242023202220212020201920182017
TAIL
Cambria Tail Risk ETF		-5.78%5.48%-9.62%-13.29%-13.13%-12.81%6.91%-14.27%2.85%-7.55%
GLD
SPDR Gold Shares		-2.47%63.68%26.66%12.69%-0.77%-4.15%24.81%17.86%-1.94%2.73%

Correlation

The correlation between TAIL and GLD is -0.01, meaning there is essentially no relationship between their price movements. Each responds to its own set of market drivers, making them strong candidates for combining in a diversified portfolio.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

-0.01

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.09

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

0.13

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 13 июн. 2017 г.

0.14

The correlation between TAIL and GLD shifts across timeframes, from -0.01 (1 year) to 0.14 (all time), reflecting how their relationship changes across market environments.

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

Cambria Tail Risk ETF

SPDR Gold Shares

Часто сравнивают с TAIL:
TAIL с CAOSTAIL с SPYTAIL с BTALTAIL с XTRTAIL с QTRTAIL с DRSKTAIL с SJB
Часто сравнивают с GLD:
GLD с IAUGLD с SPYGLD с SLVGLD с GOLDGLD с GDXGLD с GLDMGLD с SGOL

Доходность на риск

TAIL vs. GLD — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
TAIL
Ранг доходности на риск TAIL: 22
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа TAIL: 22
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино TAIL: 22
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега TAIL: 22
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара TAIL: 33
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина TAIL: 00
Ранг коэф-та Мартина
GLD
Ранг доходности на риск GLD: 2626
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа GLD: 2727
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино GLD: 2525
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега GLD: 3030
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара GLD: 2424
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина GLD: 2424
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение TAIL c GLD - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Cambria Tail Risk ETF (TAIL) и SPDR Gold Shares (GLD). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.

TAILGLDDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
-1.00
0.87

-1.88

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
-1.43
1.24

-2.67

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

0.84

1.18

-0.35

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

-0.78

0.98

-1.75

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

-1.82

2.81

-4.63

TAIL vs. GLD - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа TAIL на текущий момент составляет -1.00, что ниже коэффициента Шарпа GLD равного 0.87. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа TAIL и GLD, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Просадки

Сравнение просадок TAIL и GLD

Максимальная просадка TAIL за все время составила -52.36%, что больше максимальной просадки GLD в -45.56%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок TAIL и GLD.

Загрузка графика...

Показатели просадок

TAILGLDРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-52.36%

-45.56%

-6.80%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-10.99%

-24.46%

+13.47%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-20.69%

-24.46%

+3.77%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-38.44%

-24.46%

-13.98%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

—

-24.46%

—

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-51.35%

-22.05%

-29.30%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-29.18%

-16.16%

-13.02%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

4.68%

8.49%

-3.81%

Волатильность

Сравнение волатильности TAIL и GLD

Текущая волатильность для Cambria Tail Risk ETF (TAIL) составляет 1.51%, в то время как у SPDR Gold Shares (GLD) волатильность равна 7.79%. Это указывает на то, что TAIL испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с GLD. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

TAILGLDРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

1.51%

7.79%

-6.28%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

6.56%

24.10%

-17.54%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

8.51%

27.37%

-18.86%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

14.91%

18.22%

-3.31%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

14.92%

16.08%

-1.16%

Сравнение комиссий TAIL и GLD

TAIL берет комиссию в 0.59%, что несколько больше комиссии GLD в 0.40%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов TAIL и GLD

Дивидендная доходность TAIL за последние двенадцать месяцев составляет около 3.48%, тогда как GLD не выплачивал дивиденды акционерам.

ПозицияTTM202520242023202220212020201920182017
GLD
SPDR Gold Shares		0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%
TAIL
Cambria Tail Risk ETF		3.48%2.88%3.48%3.74%1.50%0.49%0.36%1.58%1.52%0.91%

Часто задаваемые вопросы

TAIL and GLD have a correlation of -0.01, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

GLD has higher volatility (7.79%) compared to TAIL (1.51%). In terms of maximum drawdown, TAIL dropped -52.36% vs GLD's -45.56%.

On 5-year performance, GLD leads with 17.08% vs -8.40% for TAIL. On fees, GLD is cheaper at 0.40% per year. On volatility, TAIL has been the lower-risk option at 1.51%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 5-year period, GLD has performed better with a 17.08% return vs -8.40%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

GLD is cheaper with a 0.40% expense ratio, compared with 0.59% for TAIL.

TAIL has the higher dividend yield at 3.48%, compared with 0.00% for GLD.

TAIL is categorized as Volatility Hedged Equity, while GLD is Gold. They also come from different issuers: Cambria and State Street. Their fees differ too: 0.59% for TAIL and 0.40% for GLD.

GLD currently has the higher Sharpe Ratio (0.87 vs -1.00), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для TAIL и GLD

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор