PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение SUB с FCAL
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение SUB с FCAL

Последнее обновление 4 июн. 2026 г.

SUB (iShares Short-Term National Muni Bond ETF) and FCAL (First Trust California Municipal High Income ETF) are both Municipal Bonds funds. SUB is passively managed, while FCAL is actively managed. Over the past 5 years, SUB returned 1.46%/yr vs 0.81%/yr for FCAL. At a 0.38 correlation, their price movements are largely independent. SUB charges 0.07%/yr vs 0.50%/yr for FCAL.

Доходность

Сравнение доходности SUB и FCAL

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в iShares Short-Term National Muni Bond ETF (SUB) и First Trust California Municipal High Income ETF (FCAL). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, SUB показывает доходность 0.79%, что значительно ниже, чем у FCAL с доходностью 1.89%.

SUB

1 день
0.01%
1 месяц
0.32%
С начала года
0.79%
6 месяцев
1.15%
1 год
3.18%
3 года*
3.19%
5 лет*
1.46%
10 лет*
1.49%

FCAL

1 день
0.03%
1 месяц
0.78%
С начала года
1.89%
6 месяцев
2.30%
1 год
7.09%
3 года*
3.78%
5 лет*
0.81%
10 лет*
—
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам SUB и FCAL

2026 (YTD)202520242023202220212020201920182017
SUB
iShares Short-Term National Muni Bond ETF		0.79%3.64%2.17%2.91%-2.05%0.03%2.51%2.93%1.85%-0.41%
FCAL
First Trust California Municipal High Income ETF		1.89%3.19%1.90%6.08%-9.50%3.26%3.51%9.32%0.31%4.41%

Correlation

The correlation between SUB and FCAL is 0.46, which is low. Their price movements are largely independent, making them effective diversification partners.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.46

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.47

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

0.51

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 28 июн. 2017 г.

0.38

The correlation between SUB and FCAL shifts across timeframes, from 0.38 (all time) to 0.51 (5 years), reflecting how their relationship changes across market environments.

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

iShares Short-Term National Muni Bond ETF

First Trust California Municipal High Income ETF

Часто сравнивают с SUB:
SUB с MUBSUB с VTESSUB с VTEBSUB с SGOVSUB с SHMSUB с JMSTSUB с SMB
Часто сравнивают с FCAL:
FCAL с CMFFCAL с PWZFCAL с CALYFCAL с BCHYXFCAL с MMCAFCAL с VTEBFCAL с SWNTX

Доходность на риск

SUB vs. FCAL — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
SUB
Ранг доходности на риск SUB: 8383
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа SUB: 9090
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино SUB: 9292
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега SUB: 9595
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара SUB: 7777
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина SUB: 6262
Ранг коэф-та Мартина
FCAL
Ранг доходности на риск FCAL: 7474
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа FCAL: 8080
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино FCAL: 8686
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега FCAL: 9090
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара FCAL: 5656
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина FCAL: 5959
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение SUB c FCAL - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для iShares Short-Term National Muni Bond ETF (SUB) и First Trust California Municipal High Income ETF (FCAL). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

SUBFCALDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
3.20
2.62

+0.58

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
4.64
3.90

+0.74

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.72

1.59

+0.13

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

3.97

2.76

+1.20

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

11.24

10.35

+0.88

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

SUB vs. FCAL - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа SUB на текущий момент составляет 3.20, что примерно соответствует коэффициенту Шарпа FCAL равному 2.62. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа SUB и FCAL, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

SUBFCALРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

3.20

2.62

+0.58

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

0.90

0.19

+0.71

Коэф-т Шарпа (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет

0.57

—

—

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

0.42

0.50

-0.08

Просадки

Сравнение просадок SUB и FCAL

Максимальная просадка SUB за все время составила -9.46%, что меньше максимальной просадки FCAL в -14.81%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок SUB и FCAL.

Загрузка графика...

Показатели просадок

SUBFCALРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-9.46%

-14.81%

+5.35%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-0.81%

-2.57%

+1.76%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-1.23%

-5.46%

+4.23%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-4.35%

-14.44%

+10.09%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-9.46%

—

—

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-0.11%

-0.24%

+0.13%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-0.92%

-3.35%

+2.43%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

0.28%

0.69%

-0.41%

Волатильность

Сравнение волатильности SUB и FCAL

Текущая волатильность для iShares Short-Term National Muni Bond ETF (SUB) составляет 0.28%, в то время как у First Trust California Municipal High Income ETF (FCAL) волатильность равна 0.96%. Это указывает на то, что SUB испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с FCAL. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

SUBFCALРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

0.28%

0.96%

-0.68%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

0.79%

2.12%

-1.33%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

1.00%

2.72%

-1.72%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

1.64%

4.26%

-2.62%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

2.60%

5.25%

-2.65%

Сравнение комиссий SUB и FCAL

SUB берет комиссию в 0.07%, что меньше комиссии FCAL в 0.50%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов SUB и FCAL

Дивидендная доходность SUB за последние двенадцать месяцев составляет около 2.53%, что меньше доходности FCAL в 3.32%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
FCAL
First Trust California Municipal High Income ETF		3.32%3.22%2.99%2.74%2.38%2.03%2.11%2.68%2.99%1.30%0.00%0.00%
SUB
iShares Short-Term National Muni Bond ETF		2.53%2.42%2.10%1.73%0.86%0.72%1.23%1.58%1.32%0.95%0.75%0.77%

Часто задаваемые вопросы

SUB and FCAL have a correlation of 0.46, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

FCAL has higher volatility (0.96%) compared to SUB (0.28%). In terms of maximum drawdown, SUB dropped -9.46% vs FCAL's -14.81%.

On 5-year performance, SUB leads with 1.46% vs 0.81% for FCAL. On fees, SUB is cheaper at 0.07% per year. On volatility, SUB has been the lower-risk option at 0.28%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 5-year period, SUB has performed better with a 1.46% return vs 0.81%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

SUB is cheaper with a 0.07% expense ratio, compared with 0.50% for FCAL.

FCAL has the higher dividend yield at 3.32%, compared with 2.53% for SUB.

They also come from different issuers: iShares and First Trust. Their fees differ too: 0.07% for SUB and 0.50% for FCAL.

SUB currently has the higher Sharpe Ratio (3.20 vs 2.62), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для SUB и FCAL

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор