PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение SPSM с SPEM
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение SPSM с SPEM

Последнее обновление 14 июн. 2026 г.

SPSM (State Street SPDR Portfolio S&P 600 Small Cap ETF) and SPEM (SPDR Portfolio Emerging Markets ETF) are both exchange-traded funds - SPSM is a Small Cap Blend Equities fund tracking the S&P SmallCap 600 Index, while SPEM is a Emerging Markets Equities fund tracking the S&P Emerging Markets BMI. Both are passively managed. Over the past 10 years, SPSM returned 11.30%/yr vs 9.63%/yr for SPEM. A 0.59 correlation means they provide meaningful diversification when combined. SPSM charges 0.03%/yr vs 0.11%/yr for SPEM.

Доходность

Сравнение доходности SPSM и SPEM

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в State Street SPDR Portfolio S&P 600 Small Cap ETF (SPSM) и SPDR Portfolio Emerging Markets ETF (SPEM). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, SPSM показывает доходность 19.73%, что значительно выше, чем у SPEM с доходностью 11.32%. За последние 10 лет акции SPSM превзошли акции SPEM по среднегодовой доходности: 11.30% против 9.63% соответственно.

SPSM

1 день
0.99%
1 месяц
5.61%
С начала года
19.73%
6 месяцев
16.52%
1 год
37.11%
3 года*
14.81%
5 лет*
6.32%
10 лет*
11.30%

SPEM

1 день
0.87%
1 месяц
-0.13%
С начала года
11.32%
6 месяцев
13.11%
1 год
27.73%
3 года*
17.37%
5 лет*
5.60%
10 лет*
9.63%
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам SPSM и SPEM

2026 (YTD)202520242023202220212020201920182017
SPSM
State Street SPDR Portfolio S&P 600 Small Cap ETF		19.73%6.11%8.55%16.11%-16.12%26.67%11.69%25.85%-11.17%15.44%
SPEM
SPDR Portfolio Emerging Markets ETF		11.32%25.63%11.40%10.51%-17.90%1.51%14.55%19.69%-13.26%34.82%

Correlation

The correlation between SPSM and SPEM is 0.62, which is moderate. They share some common price drivers but move independently often enough to provide real diversification benefit when combined.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.62

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.57

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

0.59

Корреляция (10 лет)
Рассчитано за последние 10 лет

0.59

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 9 июл. 2013 г.

0.59

The correlation between SPSM and SPEM has been stable across timeframes, ranging from 0.57 to 0.62 - a consistent structural relationship.

Сравнение распределения секторов SPSM и SPEM

Секторы
SPSM
SPEM

Технологии

16.7%
32.1%

Финансовые услуги

16.3%
19.2%

Промышленность

16.0%
8.3%

Потребительский циклический сектор

12.7%
9.6%

Здравоохранение

10.9%
3.7%

Недвижимость

7.4%
1.8%

Энергетика

7.1%
4.2%

Сырьевые материалы

4.4%
8.0%

Потребительский защитный сектор

3.4%
3.6%

Коммуникационные услуги

3.1%
6.7%

Коммунальные услуги

1.8%
2.8%

Технологии

SPSM
16.7%
SPEM
32.1%

Финансовые услуги

SPSM
16.3%
SPEM
19.2%

Промышленность

SPSM
16.0%
SPEM
8.3%

Потребительский циклический сектор

SPSM
12.7%
SPEM
9.6%

Здравоохранение

SPSM
10.9%
SPEM
3.7%

Недвижимость

SPSM
7.4%
SPEM
1.8%

Энергетика

SPSM
7.1%
SPEM
4.2%

Сырьевые материалы

SPSM
4.4%
SPEM
8.0%

Потребительский защитный сектор

SPSM
3.4%
SPEM
3.6%

Коммуникационные услуги

SPSM
3.1%
SPEM
6.7%

Коммунальные услуги

SPSM
1.8%
SPEM
2.8%

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

State Street SPDR Portfolio S&P 600 Small Cap ETF

SPDR Portfolio Emerging Markets ETF

Часто сравнивают с SPSM:
SPSM с IWMSPSM с IJRSPSM с AVUVSPSM с VBSPSM с SCHASPSM с VIOOSPSM с DFSCX
Часто сравнивают с SPEM:
SPEM с VWOSPEM с EEMSPEM с EMXCSPEM с ESGESPEM с EMGFSPEM с EMCRSPEM с BKEM

Доходность на риск

SPSM vs. SPEM — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
SPSM
Ранг доходности на риск SPSM: 7474
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа SPSM: 6969
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино SPSM: 7272
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега SPSM: 6464
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара SPSM: 8484
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина SPSM: 7979
Ранг коэф-та Мартина
SPEM
Ранг доходности на риск SPEM: 5252
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа SPEM: 5252
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино SPEM: 4949
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега SPEM: 5353
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара SPEM: 5252
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина SPEM: 5454
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение SPSM c SPEM - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для State Street SPDR Portfolio S&P 600 Small Cap ETF (SPSM) и SPDR Portfolio Emerging Markets ETF (SPEM). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.

SPSMSPEMDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
1.95
1.55

+0.40

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
2.80
2.16

+0.65

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.33

1.29

+0.04

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

3.96

2.28

+1.68

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

13.39

8.16

+5.22

SPSM vs. SPEM - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа SPSM на текущий момент составляет 1.95, что примерно соответствует коэффициенту Шарпа SPEM равному 1.55. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа SPSM и SPEM, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Просадки

Сравнение просадок SPSM и SPEM

Максимальная просадка SPSM за все время составила -42.89%, что меньше максимальной просадки SPEM в -64.41%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок SPSM и SPEM.

Загрузка графика...

Показатели просадок

SPSMSPEMРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-42.89%

-64.41%

+21.52%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-8.72%

-11.36%

+2.64%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-27.94%

-17.62%

-10.32%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-27.94%

-31.75%

+3.81%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-42.89%

-36.06%

-6.83%

Текущая просадка

Текущее падение от пика

0.00%

-2.40%

+2.40%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-7.91%

-14.73%

+6.82%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

2.59%

3.17%

-0.58%

Волатильность

Сравнение волатильности SPSM и SPEM

Текущая волатильность для State Street SPDR Portfolio S&P 600 Small Cap ETF (SPSM) составляет 5.14%, в то время как у SPDR Portfolio Emerging Markets ETF (SPEM) волатильность равна 6.87%. Это указывает на то, что SPSM испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с SPEM. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

SPSMSPEMРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

5.14%

6.87%

-1.73%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

11.96%

14.21%

-2.25%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

17.69%

16.67%

+1.02%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

21.45%

17.26%

+4.19%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

23.00%

18.83%

+4.17%

Сравнение комиссий SPSM и SPEM

SPSM берет комиссию в 0.03%, что меньше комиссии SPEM в 0.11%. Оба фонда имеют низкую комиссию по сравнению с рынком, где среднее варьируется от 0.3% до 0.9%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов SPSM и SPEM

Дивидендная доходность SPSM за последние двенадцать месяцев составляет около 1.37%, что меньше доходности SPEM в 2.49%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
SPEM
SPDR Portfolio Emerging Markets ETF		2.49%2.77%2.78%2.80%3.38%3.14%1.92%2.94%2.34%1.12%1.51%2.40%
SPSM
State Street SPDR Portfolio S&P 600 Small Cap ETF		1.37%1.62%1.85%1.61%1.38%1.40%1.34%1.58%1.82%1.51%1.49%2.37%

Часто задаваемые вопросы

SPSM and SPEM have a correlation of 0.62, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

SPEM has higher volatility (6.87%) compared to SPSM (5.14%). In terms of maximum drawdown, SPSM dropped -42.89% vs SPEM's -64.41%.

On 10-year performance, SPSM leads with 11.30% vs 9.63% for SPEM. On fees, SPSM is cheaper at 0.03% per year. On volatility, SPSM has been the lower-risk option at 5.14%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 10-year period, SPSM has performed better with a 11.30% return vs 9.63%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

SPSM is cheaper with a 0.03% expense ratio, compared with 0.11% for SPEM.

SPEM has the higher dividend yield at 2.49%, compared with 1.37% for SPSM.

SPSM is categorized as Small Cap Blend Equities, while SPEM is Emerging Markets Equities. SPSM tracks S&P SmallCap 600 Index, while SPEM tracks S&P Emerging Markets BMI. Their fees differ too: 0.03% for SPSM and 0.11% for SPEM.

SPSM currently has the higher Sharpe Ratio (1.95 vs 1.55), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для SPSM и SPEM

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор