PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение GNR с DBC
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение GNR с DBC

Последнее обновление 5 июн. 2026 г.

GNR (SPDR S&P Global Natural Resources ETF) and DBC (Invesco DB Commodity Index Tracking Fund) are both exchange-traded funds - GNR is a Commodity Producers Equities fund tracking the S&P Global Natural Resources Index, while DBC is a Commodities fund tracking the DBIQ Optimum Yield Diversified Commodity Index Excess Return. Both are passively managed. Over the past 10 years, GNR returned 10.69%/yr vs 8.83%/yr for DBC. A 0.58 correlation means they provide meaningful diversification when combined. GNR charges 0.40%/yr vs 0.85%/yr for DBC.

Доходность

Сравнение доходности GNR и DBC

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в SPDR S&P Global Natural Resources ETF (GNR) и Invesco DB Commodity Index Tracking Fund (DBC). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, GNR показывает доходность 20.29%, что значительно ниже, чем у DBC с доходностью 33.63%. За последние 10 лет акции GNR превзошли акции DBC по среднегодовой доходности: 10.69% против 8.83% соответственно.

GNR

1 день
0.01%
1 месяц
-0.11%
С начала года
20.29%
6 месяцев
22.66%
1 год
43.06%
3 года*
15.71%
5 лет*
9.73%
10 лет*
10.69%

DBC

1 день
-1.35%
1 месяц
-4.23%
С начала года
33.63%
6 месяцев
33.19%
1 год
44.46%
3 года*
14.67%
5 лет*
12.47%
10 лет*
8.83%
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам GNR и DBC

2026 (YTD)202520242023202220212020201920182017
GNR
SPDR S&P Global Natural Resources ETF		20.29%28.68%-8.27%2.95%10.20%24.73%-0.03%16.49%-13.19%22.64%
DBC
Invesco DB Commodity Index Tracking Fund		33.63%8.10%2.18%-6.19%19.34%41.36%-7.84%11.84%-11.63%4.86%

Correlation

The correlation between GNR and DBC is 0.36, which is low. Their price movements are largely independent, making them effective diversification partners.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.36

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.50

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

0.56

Корреляция (10 лет)
Рассчитано за последние 10 лет

0.56

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 15 сент. 2010 г.

0.58

Over the past year, the correlation between GNR and DBC has dropped to 0.36 - well below their long-term average of 0.58, suggesting their price drivers have been diverging.

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

SPDR S&P Global Natural Resources ETF

Invesco DB Commodity Index Tracking Fund

Часто сравнивают с GNR:
GNR с REMXGNR с XLEGNR с BCIGNR с SPYGNR с VAWGNR с XLBGNR с MXI
Часто сравнивают с DBC:
DBC с PDBCDBC с GSGDBC с DBADBC с BCIDBC с DJPDBC с XLEDBC с BCD

Доходность на риск

GNR vs. DBC — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
GNR
Ранг доходности на риск GNR: 8383
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа GNR: 8282
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино GNR: 7676
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега GNR: 7979
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара GNR: 9090
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина GNR: 9191
Ранг коэф-та Мартина
DBC
Ранг доходности на риск DBC: 7676
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа DBC: 7474
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино DBC: 6868
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега DBC: 7171
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара DBC: 9292
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина DBC: 7373
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение GNR c DBC - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для SPDR S&P Global Natural Resources ETF (GNR) и Invesco DB Commodity Index Tracking Fund (DBC). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

GNRDBCDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
2.64
2.39

+0.25

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
3.38
3.06

+0.31

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.46

1.42

+0.05

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

5.43

6.34

-0.91

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

21.24

13.40

+7.84

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

GNR vs. DBC - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа GNR на текущий момент составляет 2.64, что примерно соответствует коэффициенту Шарпа DBC равному 2.39. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа GNR и DBC, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

GNRDBCРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

2.64

2.39

+0.25

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

0.48

0.65

-0.17

Коэф-т Шарпа (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет

0.49

0.50

-0.01

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

0.26

0.11

+0.15

Просадки

Сравнение просадок GNR и DBC

Максимальная просадка GNR за все время составила -51.37%, что меньше максимальной просадки DBC в -76.36%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок GNR и DBC.

Загрузка графика...

Показатели просадок

GNRDBCРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-51.37%

-76.36%

+24.99%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-7.97%

-7.05%

-0.92%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-21.15%

-13.82%

-7.33%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-25.66%

-27.34%

+1.68%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-48.59%

-41.71%

-6.88%

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-1.50%

-22.70%

+21.20%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-14.95%

-46.22%

+31.27%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

2.03%

3.33%

-1.30%

Волатильность

Сравнение волатильности GNR и DBC

Текущая волатильность для SPDR S&P Global Natural Resources ETF (GNR) составляет 4.33%, в то время как у Invesco DB Commodity Index Tracking Fund (DBC) волатильность равна 6.56%. Это указывает на то, что GNR испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с DBC. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

GNRDBCРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

4.33%

6.56%

-2.23%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

13.19%

15.82%

-2.63%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

16.39%

18.73%

-2.34%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

20.23%

19.18%

+1.05%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

21.87%

17.81%

+4.06%

Сравнение комиссий GNR и DBC

GNR берет комиссию в 0.40%, что меньше комиссии DBC в 0.85%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов GNR и DBC

Дивидендная доходность GNR за последние двенадцать месяцев составляет около 2.47%, что сопоставимо с доходностью DBC в 2.49%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
DBC
Invesco DB Commodity Index Tracking Fund		2.49%3.33%5.22%4.94%0.59%0.00%0.00%1.59%1.30%0.00%0.00%0.00%
GNR
SPDR S&P Global Natural Resources ETF		2.47%2.76%4.73%3.37%4.37%3.44%2.78%3.84%3.51%2.40%2.06%4.59%

Часто задаваемые вопросы

GNR and DBC have a correlation of 0.36, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

DBC has higher volatility (6.56%) compared to GNR (4.33%). In terms of maximum drawdown, GNR dropped -51.37% vs DBC's -76.36%.

On 10-year performance, GNR leads with 10.69% vs 8.83% for DBC. On fees, GNR is cheaper at 0.40% per year. On volatility, GNR has been the lower-risk option at 4.33%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 10-year period, GNR has performed better with a 10.69% return vs 8.83%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

GNR is cheaper with a 0.40% expense ratio, compared with 0.85% for DBC.

DBC has the higher dividend yield at 2.49%, compared with 2.47% for GNR.

GNR is categorized as Commodity Producers Equities, while DBC is Commodities. GNR tracks S&P Global Natural Resources Index, while DBC tracks DBIQ Optimum Yield Diversified Commodity Index Excess Return. They also come from different issuers: State Street and Invesco. Their fees differ too: 0.40% for GNR and 0.85% for DBC.

GNR currently has the higher Sharpe Ratio (2.64 vs 2.39), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для GNR и DBC

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор