PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение GLDM с TAIL
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение GLDM с TAIL

Последнее обновление 14 июн. 2026 г.

GLDM (SPDR Gold MiniShares Trust) and TAIL (Cambria Tail Risk ETF) are both exchange-traded funds - GLDM is a Gold fund tracking the LBMA Gold Price PM, while TAIL is a Volatility Hedged Equity fund actively managed by Cambria. GLDM is passively managed, while TAIL is actively managed. Over the past 5 years, GLDM returned 17.41%/yr vs -8.40%/yr for TAIL. At a 0.14 correlation, their price movements are largely independent. GLDM charges 0.10%/yr vs 0.59%/yr for TAIL.

Доходность

Сравнение доходности GLDM и TAIL

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в SPDR Gold MiniShares Trust (GLDM) и Cambria Tail Risk ETF (TAIL). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, GLDM показывает доходность -2.40%, что значительно выше, чем у TAIL с доходностью -5.78%.

GLDM

1 день
0.11%
1 месяц
-9.52%
С начала года
-2.40%
6 месяцев
-2.09%
1 год
22.58%
3 года*
29.27%
5 лет*
17.41%
10 лет*
—

TAIL

1 день
-0.60%
1 месяц
-0.32%
С начала года
-5.78%
6 месяцев
-6.25%
1 год
-8.88%
3 года*
-4.93%
5 лет*
-8.40%
10 лет*
—
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам GLDM и TAIL

2026 (YTD)20252024202320222021202020192018
GLDM
SPDR Gold MiniShares Trust		-2.40%64.20%27.08%13.04%-0.47%-4.01%25.10%18.10%1.75%
TAIL
Cambria Tail Risk ETF		-5.78%5.48%-9.62%-13.29%-13.13%-12.81%6.91%-14.27%8.30%

Correlation

The correlation between GLDM and TAIL is -0.01, meaning there is essentially no relationship between their price movements. Each responds to its own set of market drivers, making them strong candidates for combining in a diversified portfolio.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

-0.01

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.09

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

0.13

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 26 июн. 2018 г.

0.14

The correlation between GLDM and TAIL shifts across timeframes, from -0.01 (1 year) to 0.14 (all time), reflecting how their relationship changes across market environments.

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

SPDR Gold MiniShares Trust

Cambria Tail Risk ETF

Часто сравнивают с GLDM:
GLDM с GLDGLDM с IAUGLDM с IAUMGLDM с GDXGLDM с SGOLGLDM с VOOGLDM с SPY
Часто сравнивают с TAIL:
TAIL с CAOSTAIL с SPYTAIL с BTALTAIL с XTRTAIL с QTRTAIL с DRSKTAIL с SJB

Доходность на риск

GLDM vs. TAIL — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
GLDM
Ранг доходности на риск GLDM: 2727
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа GLDM: 2828
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино GLDM: 2525
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега GLDM: 3131
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара GLDM: 2424
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина GLDM: 2525
Ранг коэф-та Мартина
TAIL
Ранг доходности на риск TAIL: 22
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа TAIL: 22
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино TAIL: 22
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега TAIL: 22
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара TAIL: 33
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина TAIL: 00
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение GLDM c TAIL - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для SPDR Gold MiniShares Trust (GLDM) и Cambria Tail Risk ETF (TAIL). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.

GLDMTAILDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
0.90
-1.00

+1.90

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
1.26
-1.43

+2.69

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.19

0.84

+0.35

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

1.00

-0.78

+1.77

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

2.87

-1.82

+4.69

GLDM vs. TAIL - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа GLDM на текущий момент составляет 0.90, что выше коэффициента Шарпа TAIL равного -1.00. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа GLDM и TAIL, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Просадки

Сравнение просадок GLDM и TAIL

Максимальная просадка GLDM за все время составила -24.35%, что меньше максимальной просадки TAIL в -52.36%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок GLDM и TAIL.

Загрузка графика...

Показатели просадок

GLDMTAILРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-24.35%

-52.36%

+28.01%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-24.35%

-10.99%

-13.36%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-24.35%

-20.69%

-3.66%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-24.35%

-38.44%

+14.09%

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-21.96%

-51.35%

+29.39%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-6.27%

-29.18%

+22.91%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

8.44%

4.68%

+3.76%

Волатильность

Сравнение волатильности GLDM и TAIL

SPDR Gold MiniShares Trust (GLDM) имеет более высокую волатильность в 7.73% по сравнению с Cambria Tail Risk ETF (TAIL) с волатильностью 1.51%. Это указывает на то, что GLDM испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с TAIL. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

GLDMTAILРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

7.73%

1.51%

+6.22%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

23.93%

6.56%

+17.37%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

27.15%

8.51%

+18.64%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

18.13%

14.91%

+3.22%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

16.98%

14.92%

+2.06%

Сравнение комиссий GLDM и TAIL

GLDM берет комиссию в 0.10%, что меньше комиссии TAIL в 0.59%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов GLDM и TAIL

GLDM не выплачивал дивиденды акционерам, тогда как дивидендная доходность TAIL за последние двенадцать месяцев составляет около 3.48%.

ПозицияTTM202520242023202220212020201920182017
GLDM
SPDR Gold MiniShares Trust		0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%
TAIL
Cambria Tail Risk ETF		3.48%2.88%3.48%3.74%1.50%0.49%0.36%1.58%1.52%0.91%

Часто задаваемые вопросы

GLDM and TAIL have a correlation of -0.01, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

GLDM has higher volatility (7.73%) compared to TAIL (1.51%). In terms of maximum drawdown, GLDM dropped -24.35% vs TAIL's -52.36%.

On 5-year performance, GLDM leads with 17.41% vs -8.40% for TAIL. On fees, GLDM is cheaper at 0.10% per year. On volatility, TAIL has been the lower-risk option at 1.51%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 5-year period, GLDM has performed better with a 17.41% return vs -8.40%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

GLDM is cheaper with a 0.10% expense ratio, compared with 0.59% for TAIL.

TAIL has the higher dividend yield at 3.48%, compared with 0.00% for GLDM.

GLDM is categorized as Gold, while TAIL is Volatility Hedged Equity. They also come from different issuers: State Street and Cambria. Their fees differ too: 0.10% for GLDM and 0.59% for TAIL.

GLDM currently has the higher Sharpe Ratio (0.90 vs -1.00), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для GLDM и TAIL

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор