Сравнение GLD с DGZ
GLD (SPDR Gold Shares) and DGZ (DB Gold Short Exchange Traded Notes) are both exchange-traded funds - GLD is a Gold fund tracking the LBMA Gold Price PM, while DGZ is a Inverse Commodities fund tracking the Deutsche Bank Liquid Commodity Index - Optimum Yield Gold Excess Return (-100%). Both are passively managed. Over the past 10 years, GLD returned 11.25%/yr vs -7.50%/yr for DGZ. At a correlation of -0.83, they often move in opposite directions. GLD charges 0.40%/yr vs 0.75%/yr for DGZ.
Доходность
Сравнение доходности GLD и DGZ
Загрузка графика...
Доходность по периодам
С начала года, GLD показывает доходность -7.67%, что значительно ниже, чем у DGZ с доходностью 9.14%. За последние 10 лет акции GLD превзошли акции DGZ по среднегодовой доходности: 11.25% против -7.50% соответственно.
GLD
- 1 день
- -3.02%
- 1 месяц
- -11.58%
- С начала года
- -7.67%
- 6 месяцев
- -11.17%
- 1 год
- 19.51%
- 3 года*
- 27.10%
- 5 лет*
- 17.04%
- 10 лет*
- 11.25%
DGZ
- 1 день
- -4.08%
- 1 месяц
- 22.69%
- С начала года
- 9.14%
- 6 месяцев
- 15.72%
- 1 год
- -10.15%
- 3 года*
- -15.43%
- 5 лет*
- -9.99%
- 10 лет*
- -7.50%
Сравнение доходности по годам GLD и DGZ
| 2026 (YTD) | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
GLD SPDR Gold Shares | -7.67% | 63.68% | 26.66% | 12.69% | -0.77% | -4.15% | 24.81% | 17.86% | -1.94% | 12.81% |
DGZ DB Gold Short Exchange Traded Notes | 9.14% | -32.55% | -16.46% | -4.75% | 4.93% | 1.53% | -20.80% | -13.42% | 4.88% | -11.36% |
Correlation
The correlation between GLD and DGZ is -0.39, meaning they tend to move in opposite directions. This is especially valuable for risk management - when one declines, the other has historically tended to hold steady or rise.
| Корреляция | |
|---|---|
Корреляция (1 год) Рассчитано за последние 12 месяцев | -0.39 |
Корреляция (3 года) Рассчитано за последние 3 года | -0.44 |
Корреляция (5 лет) Рассчитано за последние 5 лет | -0.57 |
Корреляция (10 лет) Рассчитано за последние 10 лет | -0.68 |
Корреляция (за всё время) Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 29 февр. 2008 г. | -0.83 |
Over the past year, the inverse relationship between GLD and DGZ has weakened: their correlation has moved from -0.83 to -0.39, meaning they move in opposite directions less often than they have historically.
Сравнение акций, фондов или ETF
Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.
Доходность на риск
GLD vs. DGZ — Ранг доходности на риск
GLD
DGZ
Сравнение GLD c DGZ - Риск-скорректированная доходность
В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для SPDR Gold Shares (GLD) и DB Gold Short Exchange Traded Notes (DGZ). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.
Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.
| GLD | DGZ | Difference | |
|---|---|---|---|
| Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности | +0.85 | ||
| Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска | +0.76 | ||
| Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков | 1.15 | 1.04 | +0.11 |
| Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки | 0.75 | -0.27 | +1.01 |
| Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки | 2.12 | -0.46 | +2.57 |
Загрузка графика...
Просадки
Сравнение просадок GLD и DGZ
Максимальная просадка GLD за все время составила -45.56%, что меньше максимальной просадки DGZ в -86.32%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок GLD и DGZ.
Загрузка графика...
Показатели просадок
| GLD | DGZ | Разница | |
|---|---|---|---|
Макс. просадкаМаксимальное падение от пика до дна | -45.56% | -86.32% | +40.76% |
Макс. просадка (1 год)Максимальное падение за 1 год | -26.21% | -38.32% | +12.11% |
Макс. просадка (3 года)Максимальное падение за 3 года | -26.21% | -59.54% | +33.33% |
Макс. просадка (5 лет)Максимальное падение за 5 лет | -26.21% | -61.54% | +35.33% |
Макс. просадка (10 лет)Максимальное падение за 10 лет | -26.21% | -71.49% | +45.28% |
Текущая просадкаТекущее падение от пика | -26.21% | -81.30% | +55.09% |
Средняя просадкаСреднее падение от пика до дна | -16.17% | -57.80% | +41.63% |
Индекс ЯзвыГлубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков | 9.24% | 22.26% | -13.02% |
Волатильность
Сравнение волатильности GLD и DGZ
Текущая волатильность для SPDR Gold Shares (GLD) составляет 8.58%, в то время как у DB Gold Short Exchange Traded Notes (DGZ) волатильность равна 44.67%. Это указывает на то, что GLD испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с DGZ. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.
Загрузка графика...
Волатильность по периодам
| GLD | DGZ | Разница | |
|---|---|---|---|
Волатильность (1 месяц)Рассчитано за последний месяц | 8.58% | 44.67% | -36.09% |
Волатильность (6 месяцев)Рассчитано за последние 6 месяцев | 24.57% | 58.82% | -34.25% |
Волатильность (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 27.75% | 69.74% | -41.99% |
Волатильность (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении | 18.30% | 36.54% | -18.24% |
Волатильность (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении | 16.07% | 28.20% | -12.13% |
Сравнение комиссий GLD и DGZ
GLD берет комиссию в 0.40%, что меньше комиссии DGZ в 0.75%.
Дивиденды
Сравнение дивидендов GLD и DGZ
Ни GLD, ни DGZ не выплачивали дивиденды акционерам.
Часто задаваемые вопросы
GLD and DGZ have a correlation of -0.39, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.
DGZ has higher volatility (44.67%) compared to GLD (8.58%). In terms of maximum drawdown, GLD dropped -45.56% vs DGZ's -86.32%.
On 10-year performance, GLD leads with 11.25% vs -7.50% for DGZ. On fees, GLD is cheaper at 0.40% per year. On volatility, GLD has been the lower-risk option at 8.58%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.
Over the 10-year period, GLD has performed better with a 11.25% return vs -7.50%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.
GLD is cheaper with a 0.40% expense ratio, compared with 0.75% for DGZ.
GLD and DGZ have nearly identical dividend yields, around 0.00%.
GLD is categorized as Gold, while DGZ is Inverse Commodities. GLD tracks LBMA Gold Price PM, while DGZ tracks Deutsche Bank Liquid Commodity Index - Optimum Yield Gold Excess Return (-100%). They also come from different issuers: State Street and Deutsche Bank. Their fees differ too: 0.40% for GLD and 0.75% for DGZ.
GLD currently has the higher Sharpe Ratio (0.71 vs -0.15), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.
Подберите оптимальное распределение для GLD и DGZ
Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.
Открыть оптимизатор