PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение DBMF с GLDM
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение DBMF с GLDM

Последнее обновление 7 июн. 2026 г.

DBMF (iMGP DBi Managed Futures Strategy ETF) and GLDM (SPDR Gold MiniShares Trust) are both exchange-traded funds - DBMF is a Systematic Trend fund actively managed by iM Global Partners, while GLDM is a Gold fund tracking the LBMA Gold Price PM. DBMF is actively managed, while GLDM is passively managed. Over the past 5 years, DBMF returned 7.93%/yr vs 17.81%/yr for GLDM. At a 0.13 correlation, their price movements are largely independent. DBMF charges 0.85%/yr vs 0.10%/yr for GLDM.

Доходность

Сравнение доходности DBMF и GLDM

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в iMGP DBi Managed Futures Strategy ETF (DBMF) и SPDR Gold MiniShares Trust (GLDM). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, DBMF показывает доходность 9.70%, что значительно выше, чем у GLDM с доходностью 0.06%.

DBMF

1 день
-2.01%
1 месяц
-0.10%
С начала года
9.70%
6 месяцев
11.78%
1 год
28.17%
3 года*
9.96%
5 лет*
7.93%
10 лет*
—

GLDM

1 день
-3.67%
1 месяц
-8.63%
С начала года
0.06%
6 месяцев
2.68%
1 год
30.23%
3 года*
29.91%
5 лет*
17.81%
10 лет*
—
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам DBMF и GLDM

2026 (YTD)2025202420232022202120202019
DBMF
iMGP DBi Managed Futures Strategy ETF		9.70%13.85%7.24%-8.94%21.61%11.49%1.80%10.67%
GLDM
SPDR Gold MiniShares Trust		0.06%64.20%27.08%13.04%-0.47%-4.01%25.10%18.37%

Correlation

The correlation between DBMF and GLDM is 0.44, which is low. Their price movements are largely independent, making them effective diversification partners.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.44

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.26

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

0.05

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 9 мая 2019 г.

0.13

Over the past year, DBMF and GLDM have become more correlated (0.44) than their long-term average of 0.13, meaning their price movements have been converging.

Сравнение распределения секторов DBMF и GLDM

Секторы
DBMF
GLDM

Технологии

29.8%

-

Здравоохранение

12.7%

-

Финансовые услуги

12.5%

-

Потребительский циклический сектор

11.0%

-

Коммуникационные услуги

8.6%

-

Промышленность

8.4%

-

Потребительский защитный сектор

6.1%

-

Энергетика

3.9%

-

Недвижимость

2.5%

-

Коммунальные услуги

2.3%

-

Сырьевые материалы

2.2%
100.0%

Технологии

DBMF
29.8%
GLDM

-

Здравоохранение

DBMF
12.7%
GLDM

-

Финансовые услуги

DBMF
12.5%
GLDM

-

Потребительский циклический сектор

DBMF
11.0%
GLDM

-

Коммуникационные услуги

DBMF
8.6%
GLDM

-

Промышленность

DBMF
8.4%
GLDM

-

Потребительский защитный сектор

DBMF
6.1%
GLDM

-

Энергетика

DBMF
3.9%
GLDM

-

Недвижимость

DBMF
2.5%
GLDM

-

Коммунальные услуги

DBMF
2.3%
GLDM

-

Сырьевые материалы

DBMF
2.2%
GLDM
100.0%

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

iMGP DBi Managed Futures Strategy ETF

SPDR Gold MiniShares Trust

Часто сравнивают с DBMF:
DBMF с KMLMDBMF с CTADBMF с SPYDBMF с VOODBMF с AQMIXDBMF с WTMFDBMF с FMF
Часто сравнивают с GLDM:
GLDM с GLDGLDM с IAUGLDM с IAUMGLDM с GDXGLDM с SGOLGLDM с VOOGLDM с SPY

Доходность на риск

DBMF vs. GLDM — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
DBMF
Ранг доходности на риск DBMF: 7878
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа DBMF: 7171
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино DBMF: 6666
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега DBMF: 8282
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара DBMF: 8585
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина DBMF: 8484
Ранг коэф-та Мартина
GLDM
Ранг доходности на риск GLDM: 3030
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа GLDM: 3131
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино GLDM: 2828
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега GLDM: 3333
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара GLDM: 3030
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина GLDM: 2727
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение DBMF c GLDM - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для iMGP DBi Managed Futures Strategy ETF (DBMF) и SPDR Gold MiniShares Trust (GLDM). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

DBMFGLDMDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
2.26
1.07

+1.19

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
2.97
1.45

+1.51

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.48

1.22

+0.26

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

4.58

1.43

+3.15

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

16.82

3.63

+13.19

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

DBMF vs. GLDM - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа DBMF на текущий момент составляет 2.26, что выше коэффициента Шарпа GLDM равного 1.07. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа DBMF и GLDM, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

DBMFGLDMРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

2.26

1.07

+1.19

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

0.63

0.99

-0.36

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

0.74

0.99

-0.25

Просадки

Сравнение просадок DBMF и GLDM

Максимальная просадка DBMF за все время составила -20.39%, что меньше максимальной просадки GLDM в -21.63%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок DBMF и GLDM.

Загрузка графика...

Показатели просадок

DBMFGLDMРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-20.39%

-21.63%

+1.24%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-6.10%

-20.00%

+13.90%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-15.60%

-20.00%

+4.40%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-20.39%

-20.92%

+0.53%

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-2.42%

-20.00%

+17.58%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-6.58%

-6.23%

-0.35%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

1.66%

7.86%

-6.20%

Волатильность

Сравнение волатильности DBMF и GLDM

Текущая волатильность для iMGP DBi Managed Futures Strategy ETF (DBMF) составляет 2.88%, в то время как у SPDR Gold MiniShares Trust (GLDM) волатильность равна 5.65%. Это указывает на то, что DBMF испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с GLDM. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

DBMFGLDMРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

2.88%

5.65%

-2.77%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

10.00%

23.31%

-13.31%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

12.35%

26.65%

-14.30%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

12.55%

17.97%

-5.42%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

12.43%

16.90%

-4.47%

Сравнение комиссий DBMF и GLDM

DBMF берет комиссию в 0.85%, что несколько больше комиссии GLDM в 0.10%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов DBMF и GLDM

Дивидендная доходность DBMF за последние двенадцать месяцев составляет около 5.22%, тогда как GLDM не выплачивал дивиденды акционерам.

ПозицияTTM2025202420232022202120202019
DBMF
iMGP DBi Managed Futures Strategy ETF		5.22%5.91%5.75%2.91%7.72%10.38%0.86%9.35%
GLDM
SPDR Gold MiniShares Trust		0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%

Часто задаваемые вопросы

DBMF and GLDM have a correlation of 0.44, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

GLDM has higher volatility (5.65%) compared to DBMF (2.88%). In terms of maximum drawdown, DBMF dropped -20.39% vs GLDM's -21.63%.

On 5-year performance, GLDM leads with 17.81% vs 7.93% for DBMF. On fees, GLDM is cheaper at 0.10% per year. On volatility, DBMF has been the lower-risk option at 2.88%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 5-year period, GLDM has performed better with a 17.81% return vs 7.93%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

GLDM is cheaper with a 0.10% expense ratio, compared with 0.85% for DBMF.

DBMF has the higher dividend yield at 5.22%, compared with 0.00% for GLDM.

DBMF is categorized as Systematic Trend, while GLDM is Gold. They also come from different issuers: iM Global Partners and State Street. Their fees differ too: 0.85% for DBMF and 0.10% for GLDM.

DBMF currently has the higher Sharpe Ratio (2.26 vs 1.07), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для DBMF и GLDM

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор