PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение DBMF с GLD
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение DBMF с GLD

Последнее обновление 13 июн. 2026 г.

DBMF (iMGP DBi Managed Futures Strategy ETF) and GLD (SPDR Gold Shares) are both exchange-traded funds - DBMF is a Systematic Trend fund actively managed by iM Global Partners, while GLD is a Gold fund tracking the LBMA Gold Price PM. DBMF is actively managed, while GLD is passively managed. Over the past 5 years, DBMF returned 8.01%/yr vs 17.08%/yr for GLD. At a 0.13 correlation, their price movements are largely independent. DBMF charges 0.85%/yr vs 0.40%/yr for GLD.

Доходность

Сравнение доходности DBMF и GLD

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в iMGP DBi Managed Futures Strategy ETF (DBMF) и SPDR Gold Shares (GLD). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, DBMF показывает доходность 10.27%, что значительно выше, чем у GLD с доходностью -2.47%.

DBMF

1 день
0.26%
1 месяц
-0.96%
С начала года
10.27%
6 месяцев
11.24%
1 год
27.33%
3 года*
9.64%
5 лет*
8.01%
10 лет*
—

GLD

1 день
0.06%
1 месяц
-10.21%
С начала года
-2.47%
6 месяцев
-2.25%
1 год
23.81%
3 года*
28.89%
5 лет*
17.08%
10 лет*
12.15%
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам DBMF и GLD

2026 (YTD)2025202420232022202120202019
DBMF
iMGP DBi Managed Futures Strategy ETF		10.27%13.85%7.24%-8.94%21.61%11.49%1.80%10.51%
GLD
SPDR Gold Shares		-2.47%63.68%26.66%12.69%-0.77%-4.15%24.81%17.89%

Correlation

The correlation between DBMF and GLD is 0.43, which is low. Their price movements are largely independent, making them effective diversification partners.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.43

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.27

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

0.05

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 8 мая 2019 г.

0.13

Over the past year, DBMF and GLD have become more correlated (0.43) than their long-term average of 0.13, meaning their price movements have been converging.

Сравнение распределения секторов DBMF и GLD

Секторы
DBMF
GLD

Технологии

29.8%

-

Здравоохранение

12.7%

-

Финансовые услуги

12.5%

-

Потребительский циклический сектор

11.0%

-

Коммуникационные услуги

8.6%

-

Промышленность

8.4%

-

Потребительский защитный сектор

6.1%

-

Энергетика

3.9%

-

Недвижимость

2.5%

-

Коммунальные услуги

2.3%

-

Сырьевые материалы

2.2%
100.0%

Технологии

DBMF
29.8%
GLD

-

Здравоохранение

DBMF
12.7%
GLD

-

Финансовые услуги

DBMF
12.5%
GLD

-

Потребительский циклический сектор

DBMF
11.0%
GLD

-

Коммуникационные услуги

DBMF
8.6%
GLD

-

Промышленность

DBMF
8.4%
GLD

-

Потребительский защитный сектор

DBMF
6.1%
GLD

-

Энергетика

DBMF
3.9%
GLD

-

Недвижимость

DBMF
2.5%
GLD

-

Коммунальные услуги

DBMF
2.3%
GLD

-

Сырьевые материалы

DBMF
2.2%
GLD
100.0%

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

iMGP DBi Managed Futures Strategy ETF

SPDR Gold Shares

Часто сравнивают с DBMF:
DBMF с KMLMDBMF с CTADBMF с SPYDBMF с VOODBMF с AQMIXDBMF с WTMFDBMF с FMF
Часто сравнивают с GLD:
GLD с IAUGLD с SPYGLD с SLVGLD с GOLDGLD с GDXGLD с GLDMGLD с SGOL

Доходность на риск

DBMF vs. GLD — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
DBMF
Ранг доходности на риск DBMF: 8484
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа DBMF: 8181
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино DBMF: 7676
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега DBMF: 8787
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара DBMF: 8888
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина DBMF: 8787
Ранг коэф-та Мартина
GLD
Ранг доходности на риск GLD: 2626
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа GLD: 2727
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино GLD: 2525
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега GLD: 3030
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара GLD: 2424
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина GLD: 2424
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение DBMF c GLD - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для iMGP DBi Managed Futures Strategy ETF (DBMF) и SPDR Gold Shares (GLD). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.

DBMFGLDDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
2.22
0.87

+1.35

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
2.92
1.24

+1.69

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.47

1.18

+0.29

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

4.50

0.98

+3.52

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

16.30

2.81

+13.49

DBMF vs. GLD - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа DBMF на текущий момент составляет 2.22, что выше коэффициента Шарпа GLD равного 0.87. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа DBMF и GLD, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Просадки

Сравнение просадок DBMF и GLD

Максимальная просадка DBMF за все время составила -20.39%, что меньше максимальной просадки GLD в -45.56%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок DBMF и GLD.

Загрузка графика...

Показатели просадок

DBMFGLDРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-20.39%

-45.56%

+25.17%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-6.10%

-24.46%

+18.36%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-15.60%

-24.46%

+8.86%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-20.39%

-24.46%

+4.07%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

—

-24.46%

—

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-1.91%

-22.05%

+20.14%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-6.56%

-16.16%

+9.60%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

1.68%

8.49%

-6.81%

Волатильность

Сравнение волатильности DBMF и GLD

Текущая волатильность для iMGP DBi Managed Futures Strategy ETF (DBMF) составляет 2.71%, в то время как у SPDR Gold Shares (GLD) волатильность равна 7.79%. Это указывает на то, что DBMF испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с GLD. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

DBMFGLDРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

2.71%

7.79%

-5.08%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

10.00%

24.10%

-14.10%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

12.35%

27.37%

-15.02%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

12.55%

18.22%

-5.67%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

12.41%

16.08%

-3.67%

Сравнение комиссий DBMF и GLD

DBMF берет комиссию в 0.85%, что несколько больше комиссии GLD в 0.40%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов DBMF и GLD

Дивидендная доходность DBMF за последние двенадцать месяцев составляет около 5.19%, тогда как GLD не выплачивал дивиденды акционерам.

ПозицияTTM2025202420232022202120202019
DBMF
iMGP DBi Managed Futures Strategy ETF		5.19%5.91%5.75%2.91%7.72%10.38%0.86%9.35%
GLD
SPDR Gold Shares		0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%

Часто задаваемые вопросы

DBMF and GLD have a correlation of 0.43, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

GLD has higher volatility (7.79%) compared to DBMF (2.71%). In terms of maximum drawdown, DBMF dropped -20.39% vs GLD's -45.56%.

On 5-year performance, GLD leads with 17.08% vs 8.01% for DBMF. On fees, GLD is cheaper at 0.40% per year. On volatility, DBMF has been the lower-risk option at 2.71%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 5-year period, GLD has performed better with a 17.08% return vs 8.01%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

GLD is cheaper with a 0.40% expense ratio, compared with 0.85% for DBMF.

DBMF has the higher dividend yield at 5.19%, compared with 0.00% for GLD.

DBMF is categorized as Systematic Trend, while GLD is Gold. They also come from different issuers: iM Global Partners and State Street. Their fees differ too: 0.85% for DBMF and 0.40% for GLD.

DBMF currently has the higher Sharpe Ratio (2.22 vs 0.87), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для DBMF и GLD

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор