Сравнение VTMSX с PBAIX
VTMSX (Vanguard Tax-Managed Small-Cap Fund Admiral Shares) and PBAIX (BlackRock Tactical Opportunities Fund Institutional Class) are both mutual funds - VTMSX is a Small Cap Blend Equities fund tracking the S&P SmallCap 600 Index, while PBAIX is a Tactical Allocation fund actively managed by BlackRock. VTMSX is passively managed, while PBAIX is actively managed. Over the past 10 years, VTMSX returned 11.06%/yr vs 6.12%/yr for PBAIX. Their 0.64 correlation means they have sometimes moved together and sometimes differently. VTMSX charges 0.05%/yr vs 0.77%/yr for PBAIX.
Доходность
Сравнение доходности VTMSX и PBAIX
Загрузка графика...
Доходность по периодам
С начала года, VTMSX показывает доходность 25.91%, что значительно выше, чем у PBAIX с доходностью 10.63%. За последние 10 лет акции VTMSX превзошли акции PBAIX по среднегодовой доходности: 11.06% против 6.12% соответственно.
VTMSX
- 1 день
- 1.70%
- 1 месяц
- 2.46%
- 6 месяцев
- 16.98%
- С начала года
- 25.91%
- 1 год
- 37.56%
- 3 года*
- 15.20%
- 5 лет*
- 8.22%
- 10 лет*
- 11.06%
- Всё время*
- 10.73%
PBAIX
- 1 день
- -0.23%
- 1 месяц
- 0.92%
- 6 месяцев
- 9.66%
- С начала года
- 10.63%
- 1 год
- 11.47%
- 3 года*
- 9.51%
- 5 лет*
- 7.80%
- 10 лет*
- 6.12%
- Всё время*
- 6.50%
Liquidity Comparison
| Позиция | Avg. Volume Value (2W) | Avg. Volume Value (1M) | Avg. Volume Value (3M) |
|---|---|---|---|
| $0.00 | $0.00 | $0.00 | |
| $0.00 | $0.00 | $0.00 |
Сравнение доходности по годам VTMSX и PBAIX
| 2026 (YTD) | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
VTMSX Vanguard Tax-Managed Small-Cap Fund Admiral Shares | 25.91% | 5.93% | 8.61% | 15.95% | -16.16% | 27.08% | 11.05% | 23.28% | -8.62% | 13.05% |
PBAIX BlackRock Tactical Opportunities Fund Institutional Class | 10.63% | 6.46% | 12.08% | 2.64% | 6.14% | 0.50% | 6.91% | 1.65% | 4.68% | 8.05% |
Correlation
The correlation between VTMSX and PBAIX is -0.02, meaning there was essentially no consistent relationship between their historical price movements. Each responded to its own set of market drivers.
| Корреляция | |
|---|---|
Корреляция (1 год) Показывает недавнее поведение, но меняется сильнее всего. | -0.02 |
Корреляция (3 года) Сочетает недавнее поведение с более длинной историей. | 0.23 |
Корреляция (5 лет) Показывает, сохранялась ли связь на более длинном периоде. | 0.19 |
Корреляция (10 лет) Даёт долгосрочный взгляд на разных рыночных условиях. | 0.19 |
Корреляция (за всё время) Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 25 мар. 1999 г. | 0.64 |
The correlation between VTMSX and PBAIX shifts across timeframes, from -0.02 (1 year) to 0.64 (all time), reflecting how their relationship changes across market environments.
Сравнение акций, фондов или ETF
Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.
Доходность на риск
VTMSX vs. PBAIX — Ранг доходности на риск
VTMSX
PBAIX
Сравнение VTMSX c PBAIX - Риск-скорректированная доходность
В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Vanguard Tax-Managed Small-Cap Fund Admiral Shares (VTMSX) и BlackRock Tactical Opportunities Fund Institutional Class (PBAIX). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.
Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.
| VTMSX | PBAIX | Difference | |
|---|---|---|---|
| Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности | +0.24 | ||
| Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска | +0.24 | ||
| Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков | 1.38 | 1.38 | 0.00 |
| Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки | 4.49 | 3.81 | +0.68 |
| Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки | 15.27 | 9.23 | +6.03 |
Загрузка графика...
Просадки
Сравнение просадок VTMSX и PBAIX
Максимальная просадка VTMSX за все время составила -57.84%, что больше максимальной просадки PBAIX в -39.26%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок VTMSX и PBAIX.
Загрузка графика...
Показатели просадок
| VTMSX | PBAIX | Разница | |
|---|---|---|---|
Макс. просадкаМаксимальное падение от пика до дна | -57.84% | -39.26% | -18.58% |
Макс. просадка (1 год)Максимальное падение за 1 год | -8.59% | -2.99% | -5.60% |
Макс. просадка (3 года)Максимальное падение за 3 года | -27.93% | -6.79% | -21.14% |
Макс. просадка (5 лет)Максимальное падение за 5 лет | -27.93% | -6.79% | -21.14% |
Макс. просадка (10 лет)Максимальное падение за 10 лет | -43.88% | -8.94% | -34.94% |
Текущая просадкаТекущее падение от пика | 0.00% | -0.23% | +0.23% |
Средняя просадкаСреднее падение от пика до дна | -8.88% | -4.28% | -4.60% |
Индекс ЯзвыГлубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков | 2.52% | 1.23% | +1.29% |
Волатильность
Сравнение волатильности VTMSX и PBAIX
Vanguard Tax-Managed Small-Cap Fund Admiral Shares (VTMSX) имеет более высокую волатильность в 4.10% по сравнению с BlackRock Tactical Opportunities Fund Institutional Class (PBAIX) с волатильностью 1.66%. Это указывает на то, что VTMSX испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с PBAIX. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.
Загрузка графика...
Волатильность по периодам
| VTMSX | PBAIX | Разница | |
|---|---|---|---|
Волатильность (1 месяц)Рассчитано за последний месяц | 4.10% | 1.66% | +2.44% |
Волатильность (6 месяцев)Рассчитано за последние 6 месяцев | 11.78% | 4.64% | +7.14% |
Волатильность (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 17.38% | 5.74% | +11.64% |
Волатильность (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении | 21.33% | 6.44% | +14.89% |
Волатильность (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении | 23.08% | 6.10% | +16.98% |
Сравнение комиссий VTMSX и PBAIX
VTMSX берет комиссию в 0.05%, что меньше комиссии PBAIX в 0.77%.
Дивиденды
Сравнение дивидендов VTMSX и PBAIX
Дивидендная доходность VTMSX за последние двенадцать месяцев составляет около 1.16%, тогда как PBAIX не выплачивал дивиденды акционерам.
| Позиция | TTM | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
PBAIX BlackRock Tactical Opportunities Fund Institutional Class | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 11.84% | 3.52% | 0.00% | 2.71% | 3.39% | 10.17% | 0.86% | 1.74% | 5.15% |
VTMSX Vanguard Tax-Managed Small-Cap Fund Admiral Shares | 1.16% | 1.28% | 1.44% | 1.50% | 1.51% | 1.16% | 1.09% | 1.15% | 1.26% | 1.11% | 1.01% | 1.26% |
Часто задаваемые вопросы
VTMSX and PBAIX have a correlation of -0.02, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.
VTMSX has higher volatility (4.10%) compared to PBAIX (1.66%). In terms of maximum drawdown, VTMSX dropped -57.84% vs PBAIX's -39.26%.
VTMSX currently has the higher Sharpe Ratio (2.22 vs 1.99), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.
Подберите оптимальное распределение для VTMSX и PBAIX
Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.
Открыть оптимизатор