PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение VTMSX с VSMAX
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение VTMSX с VSMAX

Последнее обновление 4 июн. 2026 г.

VTMSX (Vanguard Tax-Managed Small-Cap Fund Admiral Shares) and VSMAX (Vanguard Small-Cap Index Fund Admiral Shares) are both Small Cap Blend Equities funds. Over the past 10 years, VTMSX returned 10.79%/yr vs 11.37%/yr for VSMAX. With a 0.98 correlation, they move nearly in lockstep. VTMSX charges 0.09%/yr vs 0.05%/yr for VSMAX.

Доходность

Сравнение доходности VTMSX и VSMAX

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в Vanguard Tax-Managed Small-Cap Fund Admiral Shares (VTMSX) и Vanguard Small-Cap Index Fund Admiral Shares (VSMAX). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, VTMSX показывает доходность 16.65%, что значительно выше, чем у VSMAX с доходностью 14.94%. За последние 10 лет акции VTMSX уступали акциям VSMAX по среднегодовой доходности: 10.79% против 11.37% соответственно.

VTMSX

1 день
0.92%
1 месяц
2.71%
С начала года
16.65%
6 месяцев
15.43%
1 год
32.94%
3 года*
14.82%
5 лет*
5.98%
10 лет*
10.79%

VSMAX

1 день
0.80%
1 месяц
4.24%
С начала года
14.94%
6 месяцев
14.89%
1 год
29.65%
3 года*
17.30%
5 лет*
7.34%
10 лет*
11.37%
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам VTMSX и VSMAX

2026 (YTD)202520242023202220212020201920182017
VTMSX
Vanguard Tax-Managed Small-Cap Fund Admiral Shares		16.65%5.93%8.61%15.95%-16.16%27.08%11.05%23.28%-8.62%13.05%
VSMAX
Vanguard Small-Cap Index Fund Admiral Shares		14.94%8.83%14.23%18.17%-17.61%17.74%19.06%27.36%-9.33%16.24%

Correlation

The correlation between VTMSX and VSMAX is 0.95, indicating a strong positive relationship between their price movements. Combining them offers limited diversification - they tend to fall together during downturns.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.95

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.97

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

0.97

Корреляция (10 лет)
Рассчитано за последние 10 лет

0.96

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 14 нояб. 2000 г.

0.98

The correlation between VTMSX and VSMAX has been stable across timeframes, ranging from 0.95 to 0.98 - a consistent structural relationship.

Сравнение распределения секторов VTMSX и VSMAX

Секторы
VTMSX
VSMAX

Финансовые услуги

16.7%
12.6%

Промышленность

15.6%
20.8%

Технологии

15.4%
17.2%

Потребительский циклический сектор

13.4%
11.3%

Здравоохранение

10.9%
11.1%

Недвижимость

7.8%
7.6%

Энергетика

6.0%
4.7%

Сырьевые материалы

5.3%
4.8%

Коммуникационные услуги

3.5%
3.1%

Потребительский защитный сектор

3.5%
3.4%

Коммунальные услуги

1.9%
3.3%

Финансовые услуги

VTMSX
16.7%
VSMAX
12.6%

Промышленность

VTMSX
15.6%
VSMAX
20.8%

Технологии

VTMSX
15.4%
VSMAX
17.2%

Потребительский циклический сектор

VTMSX
13.4%
VSMAX
11.3%

Здравоохранение

VTMSX
10.9%
VSMAX
11.1%

Недвижимость

VTMSX
7.8%
VSMAX
7.6%

Энергетика

VTMSX
6.0%
VSMAX
4.7%

Сырьевые материалы

VTMSX
5.3%
VSMAX
4.8%

Коммуникационные услуги

VTMSX
3.5%
VSMAX
3.1%

Потребительский защитный сектор

VTMSX
3.5%
VSMAX
3.4%

Коммунальные услуги

VTMSX
1.9%
VSMAX
3.3%

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

Vanguard Tax-Managed Small-Cap Fund Admiral Shares

Vanguard Small-Cap Index Fund Admiral Shares

Часто сравнивают с VTMSX:
VTMSX с AVUVVTMSX с VTCLXVTMSX с VFIAXVTMSX с ^SP600VTMSX с FSMDXVTMSX с FNDAVTMSX с TISBX
Часто сравнивают с VSMAX:
VSMAX с VIMAXVSMAX с FSSNXVSMAX с VSGAXVSMAX с VBVSMAX с VOOVSMAX с VBRVSMAX с IWM

Доходность на риск

VTMSX vs. VSMAX — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
VTMSX
Ранг доходности на риск VTMSX: 5959
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа VTMSX: 4747
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино VTMSX: 4848
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега VTMSX: 4141
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара VTMSX: 8686
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина VTMSX: 7171
Ранг коэф-та Мартина
VSMAX
Ранг доходности на риск VSMAX: 5454
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа VSMAX: 4444
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино VSMAX: 4343
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега VSMAX: 4040
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара VSMAX: 7777
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина VSMAX: 6767
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение VTMSX c VSMAX - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Vanguard Tax-Managed Small-Cap Fund Admiral Shares (VTMSX) и Vanguard Small-Cap Index Fund Admiral Shares (VSMAX). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

VTMSXVSMAXDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
2.01
1.94

+0.07

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
2.89
2.74

+0.15

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.35

1.33

+0.01

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

4.10

3.51

+0.59

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

13.62

12.97

+0.65

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

VTMSX vs. VSMAX - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа VTMSX на текущий момент составляет 2.01, что примерно соответствует коэффициенту Шарпа VSMAX равному 1.94. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа VTMSX и VSMAX, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

VTMSXVSMAXРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

2.01

1.94

+0.07

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

0.28

0.36

-0.08

Коэф-т Шарпа (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет

0.47

0.53

-0.06

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

0.46

0.39

+0.06

Просадки

Сравнение просадок VTMSX и VSMAX

Максимальная просадка VTMSX за все время составила -57.84%, примерно равная максимальной просадке VSMAX в -59.68%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок VTMSX и VSMAX.

Загрузка графика...

Показатели просадок

VTMSXVSMAXРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-57.84%

-59.68%

+1.84%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-8.59%

-8.97%

+0.38%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-27.93%

-25.25%

-2.68%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-27.93%

-28.14%

+0.21%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-43.88%

-41.82%

-2.06%

Текущая просадка

Текущее падение от пика

0.00%

0.00%

0.00%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-8.93%

-9.70%

+0.77%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

2.58%

2.43%

+0.15%

Волатильность

Сравнение волатильности VTMSX и VSMAX

Vanguard Tax-Managed Small-Cap Fund Admiral Shares (VTMSX) и Vanguard Small-Cap Index Fund Admiral Shares (VSMAX) имеют волатильность 4.51% и 4.40% соответственно, что указывает на схожий уровень колебаний их цен. Это говорит о том, что риск волатильности, связанный с обеими акциями, практически одинаков. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

VTMSXVSMAXРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

4.51%

4.40%

+0.11%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

11.69%

11.72%

-0.03%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

17.53%

16.27%

+1.26%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

21.46%

20.71%

+0.75%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

23.12%

21.57%

+1.55%

Сравнение комиссий VTMSX и VSMAX

VTMSX берет комиссию в 0.09%, что несколько больше комиссии VSMAX в 0.05%. Оба фонда имеют низкую комиссию по сравнению с рынком, где среднее варьируется от 0.3% до 0.9%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов VTMSX и VSMAX

Дивидендная доходность VTMSX за последние двенадцать месяцев составляет около 1.15%, что меньше доходности VSMAX в 1.18%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
VSMAX
Vanguard Small-Cap Index Fund Admiral Shares		1.18%1.33%1.30%1.56%1.54%1.24%1.14%1.39%1.67%1.35%1.49%1.48%
VTMSX
Vanguard Tax-Managed Small-Cap Fund Admiral Shares		1.15%1.28%1.44%1.50%1.51%1.16%1.09%1.15%1.26%1.11%1.01%1.26%

Часто задаваемые вопросы

With a correlation of 0.95, VTMSX and VSMAX move almost identically. Holding both adds very little diversification - you're essentially doubling your position in the same market segment. Choosing one is usually more capital-efficient.

VTMSX has higher volatility (4.51%) compared to VSMAX (4.40%). In terms of maximum drawdown, VTMSX dropped -57.84% vs VSMAX's -59.68%.

VTMSX currently has the higher Sharpe Ratio (2.01 vs 1.94), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для VTMSX и VSMAX

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор