PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение VGSTX с VMLTX
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение VGSTX с VMLTX

Последнее обновление 4 июн. 2026 г.

VGSTX (Vanguard STAR Fund) and VMLTX (Vanguard Limited-Term Tax-Exempt Fund Investor Shares) are both mutual funds - VGSTX is a Diversified Portfolio fund managed by Vanguard, while VMLTX is a Municipal Bonds fund managed by Vanguard. Over the past 10 years, VGSTX returned 9.65%/yr vs 2.13%/yr for VMLTX. At a 0.08 correlation, their price movements are largely independent. VGSTX charges 0.31%/yr vs 0.17%/yr for VMLTX.

Доходность

Сравнение доходности VGSTX и VMLTX

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в Vanguard STAR Fund (VGSTX) и Vanguard Limited-Term Tax-Exempt Fund Investor Shares (VMLTX). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, VGSTX показывает доходность 6.45%, что значительно выше, чем у VMLTX с доходностью 1.01%. За последние 10 лет акции VGSTX превзошли акции VMLTX по среднегодовой доходности: 9.65% против 2.13% соответственно.

VGSTX

1 день
0.10%
1 месяц
3.50%
С начала года
6.45%
6 месяцев
7.04%
1 год
18.40%
3 года*
14.88%
5 лет*
6.81%
10 лет*
9.65%

VMLTX

1 день
0.09%
1 месяц
0.35%
С начала года
1.01%
6 месяцев
1.37%
1 год
4.36%
3 года*
4.24%
5 лет*
2.12%
10 лет*
2.13%
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам VGSTX и VMLTX

2026 (YTD)202520242023202220212020201920182017
VGSTX
Vanguard STAR Fund		6.45%15.88%13.69%17.14%-18.05%9.65%21.45%22.21%-5.33%16.95%
VMLTX
Vanguard Limited-Term Tax-Exempt Fund Investor Shares		1.01%5.39%3.14%4.19%-2.98%0.83%3.30%4.11%1.56%2.02%

Correlation

The correlation between VGSTX and VMLTX is 0.20, which is low. Their price movements are largely independent, making them effective diversification partners.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.20

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.20

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

0.18

Корреляция (10 лет)
Рассчитано за последние 10 лет

0.10

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 1 сент. 1987 г.

0.08

The correlation between VGSTX and VMLTX shifts across timeframes, from 0.08 (all time) to 0.20 (1 year), reflecting how their relationship changes across market environments.

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

Vanguard STAR Fund

Vanguard Limited-Term Tax-Exempt Fund Investor Shares

Часто сравнивают с VGSTX:
VGSTX с VOOVGSTX с VTIVGSTX с VBINXVGSTX с SCHDVGSTX с VHGEXVGSTX с IOOVGSTX с IVV
Часто сравнивают с VMLTX:
VMLTX с VWSTXVMLTX с VTEBVMLTX с VWIUXVMLTX с DFCMXVMLTX с CCSTXVMLTX с FMNDXVMLTX с BND

Доходность на риск

VGSTX vs. VMLTX — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
VGSTX
Ранг доходности на риск VGSTX: 5656
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа VGSTX: 5656
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино VGSTX: 5656
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега VGSTX: 5555
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара VGSTX: 5252
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина VGSTX: 6161
Ранг коэф-та Мартина
VMLTX
Ранг доходности на риск VMLTX: 7777
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа VMLTX: 8989
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино VMLTX: 9696
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега VMLTX: 9797
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара VMLTX: 5656
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина VMLTX: 4545
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение VGSTX c VMLTX - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Vanguard STAR Fund (VGSTX) и Vanguard Limited-Term Tax-Exempt Fund Investor Shares (VMLTX). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

VGSTXVMLTXDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
2.21
2.93

-0.72

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
3.16
5.38

-2.22

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.41

1.96

-0.55

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

2.77

2.86

-0.09

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

12.06

9.49

+2.56

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

VGSTX vs. VMLTX - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа VGSTX на текущий момент составляет 2.21, что примерно соответствует коэффициенту Шарпа VMLTX равному 2.93. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа VGSTX и VMLTX, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

VGSTXVMLTXРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

2.21

2.93

-0.72

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

0.58

1.14

-0.56

Коэф-т Шарпа (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет

0.82

1.10

-0.29

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

0.81

1.93

-1.12

Просадки

Сравнение просадок VGSTX и VMLTX

Максимальная просадка VGSTX за все время составила -38.62%, что больше максимальной просадки VMLTX в -6.41%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок VGSTX и VMLTX.

Загрузка графика...

Показатели просадок

VGSTXVMLTXРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-38.62%

-6.41%

-32.21%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-6.76%

-1.53%

-5.23%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-11.77%

-2.02%

-9.75%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-25.55%

-5.69%

-19.86%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-25.55%

-6.41%

-19.14%

Текущая просадка

Текущее падение от пика

0.00%

-0.40%

+0.40%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-4.03%

-0.48%

-3.55%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

1.55%

0.46%

+1.09%

Волатильность

Сравнение волатильности VGSTX и VMLTX

Vanguard STAR Fund (VGSTX) имеет более высокую волатильность в 2.46% по сравнению с Vanguard Limited-Term Tax-Exempt Fund Investor Shares (VMLTX) с волатильностью 0.46%. Это указывает на то, что VGSTX испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с VMLTX. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

VGSTXVMLTXРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

2.46%

0.46%

+2.00%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

6.69%

1.14%

+5.55%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

8.47%

1.49%

+6.98%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

11.82%

1.86%

+9.96%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

11.83%

1.93%

+9.90%

Сравнение комиссий VGSTX и VMLTX

VGSTX берет комиссию в 0.31%, что несколько больше комиссии VMLTX в 0.17%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов VGSTX и VMLTX

Дивидендная доходность VGSTX за последние двенадцать месяцев составляет около 8.57%, что больше доходности VMLTX в 3.07%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
VGSTX
Vanguard STAR Fund		8.57%9.13%10.67%5.35%8.34%6.70%6.68%6.07%6.90%3.32%4.77%5.62%
VMLTX
Vanguard Limited-Term Tax-Exempt Fund Investor Shares		3.07%3.75%3.27%2.30%1.56%1.64%1.62%2.01%1.81%1.55%1.52%1.50%

Часто задаваемые вопросы

VGSTX and VMLTX have a correlation of 0.20, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

VGSTX has higher volatility (2.46%) compared to VMLTX (0.46%). In terms of maximum drawdown, VGSTX dropped -38.62% vs VMLTX's -6.41%.

VMLTX currently has the higher Sharpe Ratio (2.93 vs 2.21), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для VGSTX и VMLTX

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор