Сравнение TZA с SMDD
TZA (Direxion Daily Small Cap Bear 3X Shares) and SMDD (ProShares UltraPro Short MidCap400) are both Leveraged Equities funds - TZA tracks the Russell 2000 Index (-300%) while SMDD tracks the S&P MidCap 400 Index (-300%). Both are passively managed. Over the past 10 years, TZA returned -42.81%/yr vs -39.71%/yr for SMDD. Their correlation of 0.93 suggests significant overlap in exposure. TZA charges 1.11%/yr vs 0.95%/yr for SMDD.
Доходность
Сравнение доходности TZA и SMDD
Загрузка графика...
Доходность по периодам
С начала года, TZA показывает доходность -45.77%, что значительно ниже, чем у SMDD с доходностью -36.11%. За последние 10 лет акции TZA уступали акциям SMDD по среднегодовой доходности: -42.81% против -39.71% соответственно.
TZA
- 1 день
- 0.10%
- 1 месяц
- -3.28%
- 6 месяцев
- -32.12%
- С начала года
- -45.77%
- 1 год
- -62.64%
- 3 года*
- -42.78%
- 5 лет*
- -33.32%
- 10 лет*
- -42.81%
SMDD
- 1 день
- -1.63%
- 1 месяц
- -0.00%
- 6 месяцев
- -23.09%
- С начала года
- -36.11%
- 1 год
- -45.70%
- 3 года*
- -34.48%
- 5 лет*
- -31.60%
- 10 лет*
- -39.71%
Сравнение доходности по годам TZA и SMDD
| 2026 (YTD) | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
TZA Direxion Daily Small Cap Bear 3X Shares | -45.77% | -40.22% | -32.22% | -41.19% | 30.21% | -50.80% | -80.43% | -53.25% | 25.06% | -38.19% |
SMDD ProShares UltraPro Short MidCap400 | -36.11% | -27.46% | -31.02% | -38.37% | 7.69% | -58.01% | -74.71% | -53.34% | 33.50% | -39.87% |
Correlation
The correlation between TZA and SMDD is 0.91, indicating a strong positive relationship between their price movements. Combining them offers limited diversification - they tend to fall together during downturns.
| Корреляция | |
|---|---|
Корреляция (1 год) Рассчитано за последние 12 месяцев | 0.91 |
Корреляция (3 года) Рассчитано за последние 3 года | 0.94 |
Корреляция (5 лет) Рассчитано за последние 5 лет | 0.95 |
Корреляция (10 лет) Рассчитано за последние 10 лет | 0.93 |
Корреляция (за всё время) Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 11 февр. 2010 г. | 0.93 |
The correlation between TZA and SMDD has been stable across timeframes, ranging from 0.91 to 0.95 - a consistent structural relationship.
Сравнение акций, фондов или ETF
Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.
Доходность на риск
TZA vs. SMDD — Ранг доходности на риск
TZA
SMDD
Сравнение TZA c SMDD - Риск-скорректированная доходность
В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Direxion Daily Small Cap Bear 3X Shares (TZA) и ProShares UltraPro Short MidCap400 (SMDD). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.
Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.
| TZA | SMDD | Difference | |
|---|---|---|---|
| Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности | -0.12 | ||
| Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска | -0.47 | ||
| Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков | 0.80 | 0.84 | -0.04 |
| Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки | -0.93 | -0.92 | -0.02 |
| Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки | -1.42 | -1.59 | +0.17 |
Загрузка графика...
Просадки
Сравнение просадок TZA и SMDD
Максимальная просадка TZA за все время составила -100.00%, примерно равная максимальной просадке SMDD в -99.99%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок TZA и SMDD.
Загрузка графика...
Показатели просадок
| TZA | SMDD | Разница | |
|---|---|---|---|
Макс. просадкаМаксимальное падение от пика до дна | -100.00% | -99.99% | -0.01% |
Макс. просадка (1 год)Максимальное падение за 1 год | -67.34% | -50.01% | -17.33% |
Макс. просадка (3 года)Максимальное падение за 3 года | -89.50% | -82.62% | -6.88% |
Макс. просадка (5 лет)Максимальное падение за 5 лет | -91.74% | -88.24% | -3.50% |
Макс. просадка (10 лет)Максимальное падение за 10 лет | -99.67% | -99.45% | -0.22% |
Текущая просадкаТекущее падение от пика | -100.00% | -99.99% | -0.01% |
Средняя просадкаСреднее падение от пика до дна | -98.00% | -92.99% | -5.01% |
Индекс ЯзвыГлубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков | 44.18% | 28.79% | +15.39% |
Волатильность
Сравнение волатильности TZA и SMDD
Direxion Daily Small Cap Bear 3X Shares (TZA) имеет более высокую волатильность в 11.24% по сравнению с ProShares UltraPro Short MidCap400 (SMDD) с волатильностью 10.40%. Это указывает на то, что TZA испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с SMDD. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.
Загрузка графика...
Волатильность по периодам
| TZA | SMDD | Разница | |
|---|---|---|---|
Волатильность (1 месяц)Рассчитано за последний месяц | 11.24% | 10.40% | +0.84% |
Волатильность (6 месяцев)Рассчитано за последние 6 месяцев | 42.46% | 35.28% | +7.18% |
Волатильность (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 57.67% | 47.19% | +10.48% |
Волатильность (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении | 67.48% | 58.75% | +8.73% |
Волатильность (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении | 68.78% | 63.21% | +5.57% |
Сравнение комиссий TZA и SMDD
TZA берет комиссию в 1.11%, что несколько больше комиссии SMDD в 0.95%.
Дивиденды
Сравнение дивидендов TZA и SMDD
Дивидендная доходность TZA за последние двенадцать месяцев составляет около 4.89%, что меньше доходности SMDD в 5.85%
| Позиция | TTM | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
SMDD ProShares UltraPro Short MidCap400 | 5.85% | 4.96% | 4.09% | 3.86% | 0.14% | 0.00% | 0.13% | 1.51% | 0.09% |
TZA Direxion Daily Small Cap Bear 3X Shares | 4.89% | 5.08% | 5.40% | 5.49% | 0.00% | 0.00% | 1.21% | 1.56% | 0.63% |
Часто задаваемые вопросы
With a correlation of 0.91, TZA and SMDD move almost identically. Holding both adds very little diversification - you're essentially doubling your position in the same market segment. Choosing one is usually more capital-efficient.
TZA has higher volatility (11.24%) compared to SMDD (10.40%). In terms of maximum drawdown, TZA dropped -100.00% vs SMDD's -99.99%.
On 10-year performance, SMDD leads with -39.71% vs -42.81% for TZA. On fees, SMDD is cheaper at 0.95% per year. On volatility, SMDD has been the lower-risk option at 10.40%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.
Over the 10-year period, SMDD has performed better with a -39.71% return vs -42.81%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.
SMDD is cheaper with a 0.95% expense ratio, compared with 1.11% for TZA.
SMDD has the higher dividend yield at 5.85%, compared with 4.89% for TZA.
TZA tracks Russell 2000 Index (-300%), while SMDD tracks S&P MidCap 400 Index (-300%). They also come from different issuers: Direxion and ProShares. Their fees differ too: 1.11% for TZA and 0.95% for SMDD.
SMDD currently has the higher Sharpe Ratio (-0.97 vs -1.09), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.
Подберите оптимальное распределение для TZA и SMDD
Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.
Открыть оптимизатор