PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение TMV с UCON
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение TMV с UCON

Последнее обновление 24 июн. 2026 г.

TMV (Direxion Daily 20-Year Treasury Bear 3X) and UCON (First Trust TCW Unconstrained Plus Bond ETF) are both exchange-traded funds - TMV is a Leveraged Bonds fund tracking the NYSE 20 Year Plus Treasury Bond Index (-300%), while UCON is a Nontraditional Bonds fund actively managed by First Trust. TMV is passively managed, while UCON is actively managed. Over the past 5 years, TMV returned 20.39%/yr vs 2.78%/yr for UCON. At a correlation of -0.42, they often move in opposite directions. TMV charges 1.04%/yr vs 0.86%/yr for UCON.

Доходность

Сравнение доходности TMV и UCON

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в Direxion Daily 20-Year Treasury Bear 3X (TMV) и First Trust TCW Unconstrained Plus Bond ETF (UCON). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, TMV показывает доходность 1.44%, что значительно выше, чем у UCON с доходностью 0.76%.

TMV

1 день
-1.17%
1 месяц
-6.25%
С начала года
1.44%
6 месяцев
2.97%
1 год
-1.80%
3 года*
12.91%
5 лет*
20.39%
10 лет*
-0.46%

UCON

1 день
0.02%
1 месяц
0.50%
С начала года
0.76%
6 месяцев
0.92%
1 год
5.01%
3 года*
5.89%
5 лет*
2.78%
10 лет*
—
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам TMV и UCON

2026 (YTD)20252024202320222021202020192018
TMV
Direxion Daily 20-Year Treasury Bear 3X		1.44%-3.75%39.76%-9.69%150.18%0.83%-54.13%-34.22%-9.37%
UCON
First Trust TCW Unconstrained Plus Bond ETF		0.76%7.00%4.69%7.72%-5.72%1.02%6.54%7.39%1.11%

Correlation

The correlation between TMV and UCON is -0.79, meaning they tend to move in opposite directions. This is especially valuable for risk management - when one declines, the other has historically tended to hold steady or rise.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

-0.79

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

-0.68

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

-0.54

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 5 июн. 2018 г.

-0.42

Over the past year, the inverse relationship between TMV and UCON has strengthened: their correlation has moved from -0.42 to -0.79, meaning they now move in opposite directions more often than their long-term average.

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

Direxion Daily 20-Year Treasury Bear 3X

First Trust TCW Unconstrained Plus Bond ETF

Часто сравнивают с TMV:
TMV с TMFTMV с TBTTMV с TLTTMV с TTTTMV с ^TNXTMV с SPYTMV с TBF
Часто сравнивают с UCON:
UCON с DIALUCON с FTSMUCON с AOKUCON с HLIPXUCON с DFAPXUCON с WOBDXUCON с XBAL.TO

Доходность на риск

TMV vs. UCON — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
TMV
Ранг доходности на риск TMV: 88
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа TMV: 88
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино TMV: 88
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега TMV: 88
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара TMV: 88
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина TMV: 88
Ранг коэф-та Мартина
UCON
Ранг доходности на риск UCON: 5050
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа UCON: 5252
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино UCON: 5353
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега UCON: 5353
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара UCON: 4444
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина UCON: 4949
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение TMV c UCON - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Direxion Daily 20-Year Treasury Bear 3X (TMV) и First Trust TCW Unconstrained Plus Bond ETF (UCON). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.

TMVUCONDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
-0.06
1.69

-1.75

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
0.11
2.42

-2.31

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.01

1.31

-0.30

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

-0.08

2.05

-2.14

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

-0.16

7.85

-8.01

TMV vs. UCON - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа TMV на текущий момент составляет -0.06, что ниже коэффициента Шарпа UCON равного 1.69. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа TMV и UCON, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Просадки

Сравнение просадок TMV и UCON

Максимальная просадка TMV за все время составила -98.96%, что больше максимальной просадки UCON в -15.31%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок TMV и UCON.

Загрузка графика...

Показатели просадок

TMVUCONРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-98.96%

-15.31%

-83.65%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-21.62%

-2.45%

-19.17%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-48.49%

-2.85%

-45.64%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-48.49%

-9.60%

-38.89%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-82.31%

—

—

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-96.06%

-0.43%

-95.63%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-86.61%

-1.48%

-85.13%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

11.09%

0.64%

+10.45%

Волатильность

Сравнение волатильности TMV и UCON

Direxion Daily 20-Year Treasury Bear 3X (TMV) имеет более высокую волатильность в 6.55% по сравнению с First Trust TCW Unconstrained Plus Bond ETF (UCON) с волатильностью 0.85%. Это указывает на то, что TMV испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с UCON. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

TMVUCONРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

6.55%

0.85%

+5.70%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

19.56%

2.37%

+17.19%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

28.25%

2.99%

+25.26%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

47.05%

3.90%

+43.15%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

44.38%

5.88%

+38.50%

Сравнение комиссий TMV и UCON

TMV берет комиссию в 1.04%, что несколько больше комиссии UCON в 0.86%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов TMV и UCON

Дивидендная доходность TMV за последние двенадцать месяцев составляет около 2.70%, что меньше доходности UCON в 4.66%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018
TMV
Direxion Daily 20-Year Treasury Bear 3X		2.70%2.85%3.41%3.87%0.00%0.00%0.37%1.60%0.62%
UCON
First Trust TCW Unconstrained Plus Bond ETF		4.66%4.63%4.95%4.75%3.12%2.20%3.14%3.25%1.76%

Часто задаваемые вопросы

TMV and UCON have a correlation of -0.79, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

TMV has higher volatility (6.55%) compared to UCON (0.85%). In terms of maximum drawdown, TMV dropped -98.96% vs UCON's -15.31%.

On 5-year performance, TMV leads with 20.39% vs 2.78% for UCON. On fees, UCON is cheaper at 0.86% per year. On volatility, UCON has been the lower-risk option at 0.85%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 5-year period, TMV has performed better with a 20.39% return vs 2.78%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

UCON is cheaper with a 0.86% expense ratio, compared with 1.04% for TMV.

UCON has the higher dividend yield at 4.66%, compared with 2.70% for TMV.

TMV is categorized as Leveraged Bonds, while UCON is Nontraditional Bonds. They also come from different issuers: Direxion and First Trust. Their fees differ too: 1.04% for TMV and 0.86% for UCON.

UCON currently has the higher Sharpe Ratio (1.69 vs -0.06), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для TMV и UCON

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор