PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Документация

Сменить план
Сравнение TBT с UST
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение TBT с UST

Последнее обновление 6 авг. 2026 г.
Документация

TBT (ProShares UltraShort 20+ Year Treasury) and UST (ProShares Ultra 7-10 Year Treasury) are both exchange-traded funds - TBT is a Inverse Bonds fund tracking the ICE U.S. Treasury 20+ Year Bond Index, while UST is a Leveraged Bonds fund tracking the ICE U.S. Treasury 7-10 Year Bond Index. Both are passively managed. Over the past 10 years, TBT returned 3.57%/yr vs -2.42%/yr for UST. Their -0.90 correlation means they have often moved in opposite directions in the past. TBT charges 0.93%/yr vs 0.95%/yr for UST.

Доходность

Сравнение доходности TBT и UST

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в ProShares UltraShort 20+ Year Treasury (TBT) и ProShares Ultra 7-10 Year Treasury (UST). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, TBT показывает доходность 8.55%, что значительно выше, чем у UST с доходностью -3.74%. За последние 10 лет акции TBT превзошли акции UST по среднегодовой доходности: 3.57% против -2.42% соответственно.

TBT

1 день
-0.24%
1 месяц
5.84%
6 месяцев
7.26%
С начала года
8.55%
1 год
11.13%
3 года*
8.35%
5 лет*
19.69%
10 лет*
3.57%
Всё время*
-9.40%

UST

1 день
0.09%
1 месяц
-1.57%
6 месяцев
-2.85%
С начала года
-3.74%
1 год
-1.82%
3 года*
0.82%
5 лет*
-7.65%
10 лет*
-2.42%
Всё время*
2.43%
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Liquidity Comparison

ПозицияAvg. Volume Value (2W)Avg. Volume Value (1M)Avg. Volume Value (3M)

TBT

ProShares UltraShort 20+ Year Treasury
$12.05M$11.52M$17.20M

UST

ProShares Ultra 7-10 Year Treasury
$479.50K$385.03K$333.72K

Сравнение доходности по годам TBT и UST

2026 (YTD)202520242023202220212020201920182017
TBT
ProShares UltraShort 20+ Year Treasury		8.55%-1.45%27.66%-2.42%93.29%2.86%-37.93%-22.90%4.98%-17.25%
UST
ProShares Ultra 7-10 Year Treasury		-3.74%10.26%-6.19%0.16%-30.19%-7.81%18.83%13.34%-1.09%3.21%

Correlation

The correlation between TBT and UST is -0.88, meaning they have often moved in opposite directions in the past. This relationship can weaken or reverse as market conditions change.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Показывает недавнее поведение, но меняется сильнее всего.

-0.88

Корреляция (3 года)
Сочетает недавнее поведение с более длинной историей.

-0.90

Корреляция (5 лет)
Показывает, сохранялась ли связь на более длинном периоде.

-0.90

Корреляция (10 лет)
Даёт долгосрочный взгляд на разных рыночных условиях.

-0.90

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 2 февр. 2010 г.

-0.90

The correlation between TBT and UST has been stable across timeframes, ranging from -0.90 to -0.88 - a consistent structural relationship.

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

ProShares UltraShort 20+ Year Treasury

ProShares Ultra 7-10 Year Treasury

Часто сравнивают с TBT:
TBT с TLTTBT с TMFTBT с TMVTBT с TTTTBT с PFIXTBT с TBXTBT с QQQ
Часто сравнивают с UST:
UST с TLTUST с USDUST с ANXG.LUST с tmfUST с VOOUST с SCHDUST с TMF

Доходность на риск

TBT vs. UST — Ранг доходности на риск

Сравните исторические ранги показателей доходности на риск за последние 12 месяцев.
TBT
Ранг доходности на риск TBT: 2323
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа TBT: 2323
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино TBT: 2323
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега TBT: 2222
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара TBT: 2525
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина TBT: 2222
Ранг коэф-та Мартина
UST
Ранг доходности на риск UST: 77
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа UST: 88
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино UST: 77
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега UST: 77
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара UST: 88
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина UST: 77
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) использует взвешенное среднее процентильных рангов коэффициентов Шарпа, Сортино, Омега, Кальмара и Мартина за последние 12 месяцев. Чем выше значение, тем сильнее исторический результат с учётом риска в группе сравнения.

Сравнение TBT c UST - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для ProShares UltraShort 20+ Year Treasury (TBT) и ProShares Ultra 7-10 Year Treasury (UST). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.

TBTUSTDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
0.60
-0.20

+0.80

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
0.96
-0.22

+1.18

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.11

0.98

+0.14

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

0.84

-0.21

+1.05

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

1.76

-0.44

+2.20

TBT vs. UST - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа TBT на текущий момент составляет 0.60, что выше коэффициента Шарпа UST равного -0.20. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа TBT и UST, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Просадки

Сравнение просадок TBT и UST

Максимальная просадка TBT за все время составила -94.99%, что больше максимальной просадки UST в -47.99%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок TBT и UST.

Загрузка графика...

Показатели просадок

TBTUSTРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-94.99%

-47.99%

-47.00%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-13.23%

-8.86%

-4.37%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-33.83%

-14.85%

-18.98%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-33.83%

-43.42%

+9.59%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-65.09%

-47.99%

-17.10%

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-84.88%

-38.87%

-46.01%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-77.39%

-15.37%

-62.02%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

6.32%

4.13%

+2.19%

Волатильность

Сравнение волатильности TBT и UST

ProShares UltraShort 20+ Year Treasury (TBT) имеет более высокую волатильность в 5.34% по сравнению с ProShares Ultra 7-10 Year Treasury (UST) с волатильностью 2.69%. Это указывает на то, что TBT испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с UST. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

TBTUSTРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

5.34%

2.69%

+2.65%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

14.05%

7.30%

+6.75%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

18.76%

9.05%

+9.71%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

31.20%

15.45%

+15.75%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

28.65%

13.15%

+15.50%

Сравнение комиссий TBT и UST

TBT берет комиссию в 0.93%, что меньше комиссии UST в 0.95%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов TBT и UST

Дивидендная доходность TBT за последние двенадцать месяцев составляет около 2.58%, что меньше доходности UST в 3.59%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
TBT
ProShares UltraShort 20+ Year Treasury		2.58%3.21%4.64%4.98%0.42%0.00%0.32%2.12%0.99%0.00%0.00%0.00%
UST
ProShares Ultra 7-10 Year Treasury		3.59%3.65%4.09%3.49%0.47%0.27%0.53%1.42%1.71%0.84%0.64%0.75%

Часто задаваемые вопросы

TBT and UST have a correlation of -0.88, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

TBT has higher volatility (5.34%) compared to UST (2.69%). In terms of maximum drawdown, TBT dropped -94.99% vs UST's -47.99%.

On 10-year performance, TBT leads with 3.57% vs -2.42% for UST. On fees, TBT is cheaper at 0.93% per year. On volatility, UST has been the lower-risk option at 2.69%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 10-year period, TBT has performed better with a 3.57% return vs -2.42%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

TBT is cheaper with a 0.93% expense ratio, compared with 0.95% for UST.

UST has the higher dividend yield at 3.59%, compared with 2.58% for TBT.

TBT is categorized as Inverse Bonds, while UST is Leveraged Bonds. TBT tracks ICE U.S. Treasury 20+ Year Bond Index, while UST tracks ICE U.S. Treasury 7-10 Year Bond Index. Their fees differ too: 0.93% for TBT and 0.95% for UST.

TBT currently has the higher Sharpe Ratio (0.60 vs -0.20), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для TBT и UST

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор