PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение TAIL с MMTM
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение TAIL с MMTM

Последнее обновление 5 июн. 2026 г.

TAIL (Cambria Tail Risk ETF) and MMTM (SPDR S&P 1500 Momentum Tilt ETF) are both exchange-traded funds - TAIL is a Volatility Hedged Equity fund actively managed by Cambria, while MMTM is a Momentum fund tracking the S&P 1500 Positive Momentum Tilt Index. TAIL is actively managed, while MMTM is passively managed. Over the past 5 years, TAIL returned -8.42%/yr vs 13.71%/yr for MMTM. At a correlation of -0.65, they often move in opposite directions. TAIL charges 0.59%/yr vs 0.12%/yr for MMTM.

Доходность

Сравнение доходности TAIL и MMTM

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в Cambria Tail Risk ETF (TAIL) и SPDR S&P 1500 Momentum Tilt ETF (MMTM). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, TAIL показывает доходность -6.35%, что значительно ниже, чем у MMTM с доходностью 10.17%.

TAIL

1 день
-0.19%
1 месяц
-2.20%
С начала года
-6.35%
6 месяцев
-7.45%
1 год
-9.35%
3 года*
-5.78%
5 лет*
-8.42%
10 лет*
—

MMTM

1 день
0.92%
1 месяц
3.08%
С начала года
10.17%
6 месяцев
10.01%
1 год
25.56%
3 года*
22.98%
5 лет*
13.71%
10 лет*
15.14%
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам TAIL и MMTM

2026 (YTD)202520242023202220212020201920182017
TAIL
Cambria Tail Risk ETF		-6.35%5.48%-9.62%-13.29%-13.13%-12.81%6.91%-14.27%2.85%-7.70%
MMTM
SPDR S&P 1500 Momentum Tilt ETF		10.17%13.26%29.94%22.49%-16.12%26.33%19.27%29.98%-4.62%14.15%

Correlation

The correlation between TAIL and MMTM is -0.67, meaning they tend to move in opposite directions. This is especially valuable for risk management - when one declines, the other has historically tended to hold steady or rise.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

-0.67

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

-0.58

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

-0.68

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 14 июн. 2017 г.

-0.65

The correlation between TAIL and MMTM shifts across timeframes, from -0.68 (5 years) to -0.58 (3 years), reflecting how their relationship changes across market environments.

Сравнение распределения секторов TAIL и MMTM

Секторы
TAIL
MMTM

Технологии

35.6%
29.5%

Финансовые услуги

11.8%
16.0%

Коммуникационные услуги

11.2%
7.7%

Потребительский циклический сектор

10.1%
12.4%

Здравоохранение

8.5%
10.8%

Промышленность

8.3%
7.6%

Потребительский защитный сектор

4.9%
6.7%

Энергетика

3.5%
1.7%

Коммунальные услуги

2.4%
2.6%

Недвижимость

1.9%
3.1%

Сырьевые материалы

1.8%
2.0%

Технологии

TAIL
35.6%
MMTM
29.5%

Финансовые услуги

TAIL
11.8%
MMTM
16.0%

Коммуникационные услуги

TAIL
11.2%
MMTM
7.7%

Потребительский циклический сектор

TAIL
10.1%
MMTM
12.4%

Здравоохранение

TAIL
8.5%
MMTM
10.8%

Промышленность

TAIL
8.3%
MMTM
7.6%

Потребительский защитный сектор

TAIL
4.9%
MMTM
6.7%

Энергетика

TAIL
3.5%
MMTM
1.7%

Коммунальные услуги

TAIL
2.4%
MMTM
2.6%

Недвижимость

TAIL
1.9%
MMTM
3.1%

Сырьевые материалы

TAIL
1.8%
MMTM
2.0%

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

Cambria Tail Risk ETF

SPDR S&P 1500 Momentum Tilt ETF

Часто сравнивают с TAIL:
TAIL с CAOSTAIL с SPYTAIL с BTALTAIL с XTRTAIL с QTRTAIL с DRSKTAIL с VOO
Часто сравнивают с MMTM:
MMTM с MTUMMMTM с SPYMMTM с VOOMMTM с PDPMMTM с SPTMMMTM с VFMOMMTM с VLU

Доходность на риск

TAIL vs. MMTM — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
TAIL
Ранг доходности на риск TAIL: 11
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа TAIL: 11
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино TAIL: 11
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега TAIL: 11
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара TAIL: 22
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина TAIL: 00
Ранг коэф-та Мартина
MMTM
Ранг доходности на риск MMTM: 5656
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа MMTM: 5454
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино MMTM: 5353
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега MMTM: 5353
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара MMTM: 5454
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина MMTM: 6565
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение TAIL c MMTM - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Cambria Tail Risk ETF (TAIL) и SPDR S&P 1500 Momentum Tilt ETF (MMTM). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

TAILMMTMDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
-1.11
1.81

-2.91

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
-1.58
2.50

-4.08

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

0.82

1.32

-0.50

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

-0.85

2.59

-3.45

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

-2.13

11.74

-13.87

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

TAIL vs. MMTM - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа TAIL на текущий момент составляет -1.11, что ниже коэффициента Шарпа MMTM равного 1.81. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа TAIL и MMTM, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

TAILMMTMРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

-1.11

1.81

-2.91

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

-0.57

0.76

-1.32

Коэф-т Шарпа (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет

—

0.81

—

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

-0.48

0.85

-1.34

Просадки

Сравнение просадок TAIL и MMTM

Максимальная просадка TAIL за все время составила -52.36%, что больше максимальной просадки MMTM в -33.85%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок TAIL и MMTM.

Загрузка графика...

Показатели просадок

TAILMMTMРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-52.36%

-33.85%

-18.51%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-10.99%

-9.89%

-1.10%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-20.69%

-22.08%

+1.39%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-38.44%

-23.72%

-14.72%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

—

-33.85%

—

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-51.65%

-0.56%

-51.09%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-29.13%

-4.20%

-24.93%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

4.40%

2.18%

+2.22%

Волатильность

Сравнение волатильности TAIL и MMTM

Текущая волатильность для Cambria Tail Risk ETF (TAIL) составляет 0.87%, в то время как у SPDR S&P 1500 Momentum Tilt ETF (MMTM) волатильность равна 2.48%. Это указывает на то, что TAIL испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с MMTM. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

TAILMMTMРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

0.87%

2.48%

-1.61%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

6.44%

10.75%

-4.31%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

8.51%

14.20%

-5.69%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

14.90%

18.20%

-3.30%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

14.94%

18.65%

-3.71%

Сравнение комиссий TAIL и MMTM

TAIL берет комиссию в 0.59%, что несколько больше комиссии MMTM в 0.12%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов TAIL и MMTM

Дивидендная доходность TAIL за последние двенадцать месяцев составляет около 3.50%, что больше доходности MMTM в 0.78%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
MMTM
SPDR S&P 1500 Momentum Tilt ETF		0.78%0.86%0.83%1.16%1.67%0.95%1.14%1.55%1.64%1.52%1.98%1.68%
TAIL
Cambria Tail Risk ETF		3.50%2.88%3.48%3.74%1.50%0.49%0.36%1.58%1.52%0.91%0.00%0.00%

Часто задаваемые вопросы

TAIL and MMTM have a correlation of -0.67, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

MMTM has higher volatility (2.48%) compared to TAIL (0.87%). In terms of maximum drawdown, TAIL dropped -52.36% vs MMTM's -33.85%.

On 5-year performance, MMTM leads with 13.71% vs -8.42% for TAIL. On fees, MMTM is cheaper at 0.12% per year. On volatility, TAIL has been the lower-risk option at 0.87%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 5-year period, MMTM has performed better with a 13.71% return vs -8.42%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

MMTM is cheaper with a 0.12% expense ratio, compared with 0.59% for TAIL.

TAIL has the higher dividend yield at 3.50%, compared with 0.78% for MMTM.

TAIL is categorized as Volatility Hedged Equity, while MMTM is Momentum. They also come from different issuers: Cambria and State Street. Their fees differ too: 0.59% for TAIL and 0.12% for MMTM.

MMTM currently has the higher Sharpe Ratio (1.81 vs -1.11), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для TAIL и MMTM

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор