Сравнение SPXS с TMF
SPXS (Direxion Daily S&P 500 Bear 3X Shares) and TMF (Direxion Daily 20+ Year Treasury Bull 3X ETF) are both exchange-traded funds - SPXS is a Inverse Equities fund tracking the S&P 500 Index (-300%), while TMF is a Leveraged Bonds fund tracking the ICE U.S. Treasury 20+ Year Bond Index (300%). Both are passively managed. Over the past 10 years, SPXS returned -42.08%/yr vs -16.87%/yr for TMF. At a 0.24 correlation, their price movements are largely independent. SPXS charges 1.08%/yr vs 1.01%/yr for TMF.
Доходность
Сравнение доходности SPXS и TMF
Загрузка графика...
Доходность по периодам
С начала года, SPXS показывает доходность -20.76%, что значительно ниже, чем у TMF с доходностью -4.67%. За последние 10 лет акции SPXS уступали акциям TMF по среднегодовой доходности: -42.08% против -16.87% соответственно.
SPXS
- 1 день
- 3.42%
- 1 месяц
- 3.11%
- С начала года
- -20.76%
- 6 месяцев
- -18.37%
- 1 год
- -44.21%
- 3 года*
- -40.67%
- 5 лет*
- -33.53%
- 10 лет*
- -42.08%
TMF
- 1 день
- -0.62%
- 1 месяц
- 4.96%
- С начала года
- -4.67%
- 6 месяцев
- -5.95%
- 1 год
- -2.80%
- 3 года*
- -21.07%
- 5 лет*
- -31.33%
- 10 лет*
- -16.87%
Сравнение доходности по годам SPXS и TMF
| 2026 (YTD) | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
SPXS Direxion Daily S&P 500 Bear 3X Shares | -20.76% | -41.53% | -42.84% | -45.97% | 36.14% | -58.11% | -70.47% | -56.40% | 3.44% | -44.52% |
TMF Direxion Daily 20+ Year Treasury Bull 3X ETF | -4.67% | -2.94% | -35.95% | -13.01% | -72.60% | -19.80% | 39.02% | 34.75% | -11.01% | 22.72% |
Correlation
The correlation between SPXS and TMF is -0.23, meaning they tend to move in opposite directions. This is especially valuable for risk management - when one declines, the other has historically tended to hold steady or rise.
| Корреляция | |
|---|---|
Корреляция (1 год) Рассчитано за последние 12 месяцев | -0.23 |
Корреляция (3 года) Рассчитано за последние 3 года | -0.19 |
Корреляция (5 лет) Рассчитано за последние 5 лет | -0.08 |
Корреляция (10 лет) Рассчитано за последние 10 лет | 0.08 |
Корреляция (за всё время) Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 16 апр. 2009 г. | 0.24 |
The correlation between SPXS and TMF shifts across timeframes, from -0.23 (1 year) to 0.24 (all time), reflecting how their relationship changes across market environments.
Сравнение акций, фондов или ETF
Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.
Доходность на риск
SPXS vs. TMF — Ранг доходности на риск
SPXS
TMF
Сравнение SPXS c TMF - Риск-скорректированная доходность
В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Direxion Daily S&P 500 Bear 3X Shares (SPXS) и Direxion Daily 20+ Year Treasury Bull 3X ETF (TMF). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.
Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.
| SPXS | TMF | Difference | |
|---|---|---|---|
| Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности | -1.09 | ||
| Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска | -1.97 | ||
| Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков | 0.79 | 1.01 | -0.21 |
| Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки | -0.94 | -0.11 | -0.84 |
| Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки | -1.63 | -0.23 | -1.40 |
Загрузка графика...
Просадки
Сравнение просадок SPXS и TMF
Максимальная просадка SPXS за все время составила -100.00%, что больше максимальной просадки TMF в -92.89%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок SPXS и TMF.
Загрузка графика...
Показатели просадок
| SPXS | TMF | Разница | |
|---|---|---|---|
Макс. просадкаМаксимальное падение от пика до дна | -100.00% | -92.89% | -7.11% |
Макс. просадка (1 год)Максимальное падение за 1 год | -46.94% | -26.51% | -20.43% |
Макс. просадка (3 года)Максимальное падение за 3 года | -84.13% | -56.09% | -28.04% |
Макс. просадка (5 лет)Максимальное падение за 5 лет | -90.11% | -88.81% | -1.30% |
Макс. просадка (10 лет)Максимальное падение за 10 лет | -99.63% | -92.89% | -6.74% |
Текущая просадкаТекущее падение от пика | -100.00% | -92.11% | -7.89% |
Средняя просадкаСреднее падение от пика до дна | -96.29% | -43.76% | -52.53% |
Индекс ЯзвыГлубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков | 29.25% | 12.26% | +16.99% |
Волатильность
Сравнение волатильности SPXS и TMF
Direxion Daily S&P 500 Bear 3X Shares (SPXS) имеет более высокую волатильность в 14.08% по сравнению с Direxion Daily 20+ Year Treasury Bull 3X ETF (TMF) с волатильностью 6.50%. Это указывает на то, что SPXS испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с TMF. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.
Загрузка графика...
Волатильность по периодам
| SPXS | TMF | Разница | |
|---|---|---|---|
Волатильность (1 месяц)Рассчитано за последний месяц | 14.08% | 6.50% | +7.58% |
Волатильность (6 месяцев)Рассчитано за последние 6 месяцев | 29.38% | 19.35% | +10.03% |
Волатильность (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 37.37% | 27.91% | +9.46% |
Волатильность (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении | 50.68% | 46.59% | +4.09% |
Волатильность (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении | 53.59% | 43.86% | +9.73% |
Сравнение комиссий SPXS и TMF
SPXS берет комиссию в 1.08%, что несколько больше комиссии TMF в 1.01%.
Дивиденды
Сравнение дивидендов SPXS и TMF
Дивидендная доходность SPXS за последние двенадцать месяцев составляет около 4.62%, что больше доходности TMF в 4.09%
| Позиция | TTM | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
SPXS Direxion Daily S&P 500 Bear 3X Shares | 4.62% | 4.93% | 6.18% | 5.66% | 0.00% | 0.00% | 0.51% | 1.74% | 0.58% | 0.00% |
TMF Direxion Daily 20+ Year Treasury Bull 3X ETF | 4.09% | 4.06% | 4.29% | 2.82% | 1.62% | 0.13% | 2.23% | 0.94% | 1.49% | 0.41% |
Часто задаваемые вопросы
SPXS and TMF have a correlation of -0.23, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.
SPXS has higher volatility (14.08%) compared to TMF (6.50%). In terms of maximum drawdown, SPXS dropped -100.00% vs TMF's -92.89%.
On 10-year performance, TMF leads with -16.87% vs -42.08% for SPXS. On fees, TMF is cheaper at 1.01% per year. On volatility, TMF has been the lower-risk option at 6.50%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.
Over the 10-year period, TMF has performed better with a -16.87% return vs -42.08%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.
TMF is cheaper with a 1.01% expense ratio, compared with 1.08% for SPXS.
SPXS has the higher dividend yield at 4.62%, compared with 4.09% for TMF.
SPXS is categorized as Inverse Equities, while TMF is Leveraged Bonds. SPXS tracks S&P 500 Index (-300%), while TMF tracks ICE U.S. Treasury 20+ Year Bond Index (300%). Their fees differ too: 1.08% for SPXS and 1.01% for TMF.
TMF currently has the higher Sharpe Ratio (-0.10 vs -1.19), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.
Подберите оптимальное распределение для SPXS и TMF
Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.
Открыть оптимизатор