Сравнение SMB с PDBC
SMB (VanEck Short Muni ETF) and PDBC (Invesco Optimum Yield Diversified Commodity Strategy No K-1 ETF) are both exchange-traded funds - SMB is a Municipal Bonds fund tracking the Bloomberg AMT-Free Short Continuous, while PDBC is a Commodities fund actively managed by Invesco. SMB is passively managed, while PDBC is actively managed. Over the past 10 years, SMB returned 1.48%/yr vs 8.21%/yr for PDBC. At a correlation of -0.01, they often move in opposite directions. SMB charges 0.20%/yr vs 0.58%/yr for PDBC.
Доходность
Сравнение доходности SMB и PDBC
Загрузка графика...
Доходность по периодам
С начала года, SMB показывает доходность 0.53%, что значительно ниже, чем у PDBC с доходностью 28.00%. За последние 10 лет акции SMB уступали акциям PDBC по среднегодовой доходности: 1.48% против 8.21% соответственно.
SMB
- 1 день
- -0.12%
- 1 месяц
- -0.25%
- 6 месяцев
- 0.48%
- С начала года
- 0.53%
- 1 год
- 2.73%
- 3 года*
- 3.32%
- 5 лет*
- 1.13%
- 10 лет*
- 1.48%
PDBC
- 1 день
- -1.22%
- 1 месяц
- 1.74%
- 6 месяцев
- 23.17%
- С начала года
- 28.00%
- 1 год
- 32.27%
- 3 года*
- 10.94%
- 5 лет*
- 11.05%
- 10 лет*
- 8.21%
Сравнение доходности по годам SMB и PDBC
| 2026 (YTD) | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
SMB VanEck Short Muni ETF | 0.53% | 4.61% | 2.41% | 3.14% | -4.50% | 0.12% | 3.30% | 4.54% | 1.86% | 1.16% |
PDBC Invesco Optimum Yield Diversified Commodity Strategy No K-1 ETF | 28.00% | 5.96% | 2.09% | -6.25% | 19.23% | 41.72% | -7.84% | 11.44% | -12.78% | 5.06% |
Correlation
The correlation between SMB and PDBC is -0.18, meaning they tend to move in opposite directions. This is especially valuable for risk management - when one declines, the other has historically tended to hold steady or rise.
| Корреляция | |
|---|---|
Корреляция (1 год) Рассчитано за последние 12 месяцев | -0.18 |
Корреляция (3 года) Рассчитано за последние 3 года | -0.07 |
Корреляция (5 лет) Рассчитано за последние 5 лет | -0.02 |
Корреляция (10 лет) Рассчитано за последние 10 лет | -0.01 |
Корреляция (за всё время) Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 7 нояб. 2014 г. | -0.01 |
The correlation between SMB and PDBC shifts across timeframes, from -0.18 (1 year) to -0.01 (all time), reflecting how their relationship changes across market environments.
Сравнение акций, фондов или ETF
Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.
Доходность на риск
SMB vs. PDBC — Ранг доходности на риск
SMB
PDBC
Сравнение SMB c PDBC - Риск-скорректированная доходность
В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для VanEck Short Muni ETF (SMB) и Invesco Optimum Yield Diversified Commodity Strategy No K-1 ETF (PDBC). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.
Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.
| SMB | PDBC | Difference | |
|---|---|---|---|
| Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности | -0.03 | ||
| Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска | +0.10 | ||
| Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков | 1.33 | 1.29 | +0.03 |
| Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки | 2.34 | 1.96 | +0.38 |
| Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки | 6.55 | 6.73 | -0.19 |
Загрузка графика...
Просадки
Сравнение просадок SMB и PDBC
Максимальная просадка SMB за все время составила -12.64%, что меньше максимальной просадки PDBC в -49.52%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок SMB и PDBC.
Загрузка графика...
Показатели просадок
| SMB | PDBC | Разница | |
|---|---|---|---|
Макс. просадкаМаксимальное падение от пика до дна | -12.64% | -49.52% | +36.88% |
Макс. просадка (1 год)Максимальное падение за 1 год | -1.17% | -16.55% | +15.38% |
Макс. просадка (3 года)Максимальное падение за 3 года | -1.80% | -16.55% | +14.75% |
Макс. просадка (5 лет)Максимальное падение за 5 лет | -7.48% | -27.63% | +20.15% |
Макс. просадка (10 лет)Максимальное падение за 10 лет | -12.64% | -40.73% | +28.09% |
Текущая просадкаТекущее падение от пика | -0.35% | -10.31% | +9.96% |
Средняя просадкаСреднее падение от пика до дна | -1.13% | -23.09% | +21.96% |
Индекс ЯзвыГлубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков | 0.42% | 4.80% | -4.38% |
Волатильность
Сравнение волатильности SMB и PDBC
Текущая волатильность для VanEck Short Muni ETF (SMB) составляет 0.36%, в то время как у Invesco Optimum Yield Diversified Commodity Strategy No K-1 ETF (PDBC) волатильность равна 6.25%. Это указывает на то, что SMB испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с PDBC. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.
Загрузка графика...
Волатильность по периодам
| SMB | PDBC | Разница | |
|---|---|---|---|
Волатильность (1 месяц)Рассчитано за последний месяц | 0.36% | 6.25% | -5.89% |
Волатильность (6 месяцев)Рассчитано за последние 6 месяцев | 1.06% | 16.80% | -15.74% |
Волатильность (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 1.62% | 18.91% | -17.29% |
Волатильность (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении | 2.48% | 19.24% | -16.76% |
Волатильность (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении | 4.25% | 17.76% | -13.51% |
Сравнение комиссий SMB и PDBC
SMB берет комиссию в 0.20%, что меньше комиссии PDBC в 0.58%.
Дивиденды
Сравнение дивидендов SMB и PDBC
Дивидендная доходность SMB за последние двенадцать месяцев составляет около 2.76%, что меньше доходности PDBC в 3.00%
| Позиция | TTM | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
PDBC Invesco Optimum Yield Diversified Commodity Strategy No K-1 ETF | 3.00% | 3.84% | 4.42% | 4.21% | 13.05% | 50.83% | 0.01% | 1.40% | 1.00% | 3.83% | 6.51% | 0.00% |
SMB VanEck Short Muni ETF | 2.76% | 2.63% | 2.38% | 1.83% | 1.32% | 1.24% | 1.50% | 1.58% | 1.49% | 1.23% | 1.12% | 1.13% |
Часто задаваемые вопросы
SMB and PDBC have a correlation of -0.18, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.
PDBC has higher volatility (6.25%) compared to SMB (0.36%). In terms of maximum drawdown, SMB dropped -12.64% vs PDBC's -49.52%.
On 10-year performance, PDBC leads with 8.21% vs 1.48% for SMB. On fees, SMB is cheaper at 0.20% per year. On volatility, SMB has been the lower-risk option at 0.36%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.
Over the 10-year period, PDBC has performed better with a 8.21% return vs 1.48%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.
SMB is cheaper with a 0.20% expense ratio, compared with 0.58% for PDBC.
PDBC has the higher dividend yield at 3.00%, compared with 2.76% for SMB.
SMB is categorized as Municipal Bonds, while PDBC is Commodities. They also come from different issuers: VanEck and Invesco. Their fees differ too: 0.20% for SMB and 0.58% for PDBC.
PDBC currently has the higher Sharpe Ratio (1.71 vs 1.69), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.
Подберите оптимальное распределение для SMB и PDBC
Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.
Открыть оптимизатор