PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Документация

Сменить план
Сравнение PVI с MUB
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение PVI с MUB

Последнее обновление 17 июл. 2026 г.
Документация

PVI (Invesco VRDO Tax-Free ETF) and MUB (iShares National AMT-Free Muni Bond ETF) are both Municipal Bonds funds - PVI tracks the ICE US Municipal AMT-Free VRDO Constrained Index while MUB tracks the S&P National AMT-Free Municipal Bond Index. Both are passively managed. Over the past 10 years, PVI returned 1.31%/yr vs 1.88%/yr for MUB. At a 0.04 correlation, their price movements are largely independent. PVI charges 0.25%/yr vs 0.07%/yr for MUB.

Доходность

Сравнение доходности PVI и MUB

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в Invesco VRDO Tax-Free ETF (PVI) и iShares National AMT-Free Muni Bond ETF (MUB). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, PVI показывает доходность 0.76%, что значительно ниже, чем у MUB с доходностью 1.14%. За последние 10 лет акции PVI уступали акциям MUB по среднегодовой доходности: 1.31% против 1.88% соответственно.

PVI

1 день
0.02%
1 месяц
0.07%
6 месяцев
0.97%
С начала года
0.76%
1 год
2.24%
3 года*
2.56%
5 лет*
1.96%
10 лет*
1.31%

MUB

1 день
-0.13%
1 месяц
-0.25%
6 месяцев
0.56%
С начала года
1.14%
1 год
6.45%
3 года*
3.04%
5 лет*
0.70%
10 лет*
1.88%
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам PVI и MUB

2026 (YTD)202520242023202220212020201920182017
PVI
Invesco VRDO Tax-Free ETF		0.76%3.12%2.43%2.74%0.89%-0.07%0.17%1.18%1.21%0.44%
MUB
iShares National AMT-Free Muni Bond ETF		1.14%3.78%1.26%5.56%-7.34%1.02%5.12%7.06%0.93%4.72%

Correlation

The correlation between PVI and MUB is 0.03, meaning there is essentially no relationship between their price movements. Each responds to its own set of market drivers, making them strong candidates for combining in a diversified portfolio.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.03

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.03

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

0.04

Корреляция (10 лет)
Рассчитано за последние 10 лет

0.05

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 15 нояб. 2007 г.

0.04

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

Invesco VRDO Tax-Free ETF

iShares National AMT-Free Muni Bond ETF

Часто сравнивают с PVI:
PVI с BABPVI с MEARPVI с MOPVI с FXAIXPVI с FLMIPVI с SUBPVI с BKLN
Часто сравнивают с MUB:
MUB с VTEBMUB с SUBMUB с CMFMUB с MUNIMUB с HYDMUB с NYFMUB с BND

Доходность на риск

PVI vs. MUB — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
PVI
Ранг доходности на риск PVI: 3939
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа PVI: 2828
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино PVI: 2727
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега PVI: 2828
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара PVI: 5757
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина PVI: 5454
Ранг коэф-та Мартина
MUB
Ранг доходности на риск MUB: 7676
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа MUB: 8787
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино MUB: 8888
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега MUB: 9090
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара MUB: 5757
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина MUB: 5858
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение PVI c MUB - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Invesco VRDO Tax-Free ETF (PVI) и iShares National AMT-Free Muni Bond ETF (MUB). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.

PVIMUBDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
0.84
2.24

-1.41

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
1.26
3.25

-2.00

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.16

1.47

-0.30

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

2.28

2.32

-0.04

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

7.33

8.21

-0.88

PVI vs. MUB - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа PVI на текущий момент составляет 0.84, что ниже коэффициента Шарпа MUB равного 2.24. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа PVI и MUB, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Просадки

Сравнение просадок PVI и MUB

Максимальная просадка PVI за все время составила -4.10%, что меньше максимальной просадки MUB в -13.68%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок PVI и MUB.

Загрузка графика...

Показатели просадок

PVIMUBРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-4.10%

-13.68%

+9.58%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-0.99%

-2.79%

+1.80%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-1.17%

-5.34%

+4.17%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-1.17%

-11.88%

+10.71%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-1.17%

-13.68%

+12.51%

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-0.20%

-0.88%

+0.68%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-0.28%

-2.22%

+1.94%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

0.31%

0.79%

-0.48%

Волатильность

Сравнение волатильности PVI и MUB

Invesco VRDO Tax-Free ETF (PVI) и iShares National AMT-Free Muni Bond ETF (MUB) имеют волатильность 0.72% и 0.71% соответственно, что указывает на схожий уровень колебаний их цен. Это говорит о том, что риск волатильности, связанный с обеими акциями, практически одинаков. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

PVIMUBРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

0.72%

0.71%

+0.01%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

1.70%

2.32%

-0.62%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

2.69%

2.90%

-0.21%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

2.00%

4.07%

-2.07%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

1.77%

4.90%

-3.13%

Сравнение комиссий PVI и MUB

PVI берет комиссию в 0.25%, что несколько больше комиссии MUB в 0.07%. Оба фонда имеют низкую комиссию по сравнению с рынком, где среднее варьируется от 0.3% до 0.9%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов PVI и MUB

Дивидендная доходность PVI за последние двенадцать месяцев составляет около 2.13%, что меньше доходности MUB в 3.19%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
MUB
iShares National AMT-Free Muni Bond ETF		3.19%3.14%3.01%2.65%2.11%1.81%2.11%2.42%2.46%2.26%2.21%2.51%
PVI
Invesco VRDO Tax-Free ETF		2.13%2.22%2.72%3.36%0.56%0.00%0.36%1.15%1.14%0.56%0.13%0.00%

Часто задаваемые вопросы

PVI and MUB have a correlation of 0.03, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

PVI has higher volatility (0.72%) compared to MUB (0.71%). In terms of maximum drawdown, PVI dropped -4.10% vs MUB's -13.68%.

On 10-year performance, MUB leads with 1.88% vs 1.31% for PVI. On fees, MUB is cheaper at 0.07% per year. Their volatility is very similar. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 10-year period, MUB has performed better with a 1.88% return vs 1.31%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

MUB is cheaper with a 0.07% expense ratio, compared with 0.25% for PVI.

MUB has the higher dividend yield at 3.19%, compared with 2.13% for PVI.

PVI tracks ICE US Municipal AMT-Free VRDO Constrained Index, while MUB tracks S&P National AMT-Free Municipal Bond Index. They also come from different issuers: Invesco and iShares. Their fees differ too: 0.25% for PVI and 0.07% for MUB.

MUB currently has the higher Sharpe Ratio (2.24 vs 0.84), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для PVI и MUB

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор