PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение PAPI с PBP
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение PAPI с PBP

Последнее обновление 4 июн. 2026 г.

PAPI (Parametric Equity Premium Income ETF) and PBP (Invesco S&P 500 BuyWrite ETF) are both Derivative Income funds. PAPI is actively managed, while PBP is passively managed. Over the past year, PAPI returned 12.39% vs 18.32% for PBP. At a 0.35 correlation, their price movements are largely independent. Both charge a 0.29% expense ratio.

Доходность

Сравнение доходности PAPI и PBP

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в Parametric Equity Premium Income ETF (PAPI) и Invesco S&P 500 BuyWrite ETF (PBP). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, PAPI показывает доходность 5.81%, что значительно выше, чем у PBP с доходностью 4.90%.

PAPI

1 день
-0.26%
1 месяц
0.28%
С начала года
5.81%
6 месяцев
5.78%
1 год
12.39%
3 года*
—
5 лет*
—
10 лет*
—

PBP

1 день
-0.17%
1 месяц
2.03%
С начала года
4.90%
6 месяцев
6.44%
1 год
18.32%
3 года*
11.58%
5 лет*
8.10%
10 лет*
7.14%
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам PAPI и PBP

2026 (YTD)202520242023
PAPI
Parametric Equity Premium Income ETF		5.81%6.33%8.90%5.36%
PBP
Invesco S&P 500 BuyWrite ETF		4.90%8.49%19.83%4.21%

Correlation

The correlation between PAPI and PBP is 0.30, which is low. Their price movements are largely independent, making them effective diversification partners.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.30

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 20 окт. 2023 г.

0.35

Сравнение распределения секторов PAPI и PBP

Секторы
PAPI
PBP

Технологии

12.5%
39.5%

Потребительский циклический сектор

12.1%
10.2%

Энергетика

11.6%
3.3%

Здравоохранение

10.7%
8.6%

Коммунальные услуги

10.1%
2.6%

Потребительский защитный сектор

10.1%
4.7%

Финансовые услуги

9.9%
11.4%

Промышленность

9.9%
7.8%

Сырьевые материалы

7.8%
1.8%

Коммуникационные услуги

5.4%
10.9%

Недвижимость

-

1.8%

Технологии

PAPI
12.5%
PBP
39.5%

Потребительский циклический сектор

PAPI
12.1%
PBP
10.2%

Энергетика

PAPI
11.6%
PBP
3.3%

Здравоохранение

PAPI
10.7%
PBP
8.6%

Коммунальные услуги

PAPI
10.1%
PBP
2.6%

Потребительский защитный сектор

PAPI
10.1%
PBP
4.7%

Финансовые услуги

PAPI
9.9%
PBP
11.4%

Промышленность

PAPI
9.9%
PBP
7.8%

Сырьевые материалы

PAPI
7.8%
PBP
1.8%

Коммуникационные услуги

PAPI
5.4%
PBP
10.9%

Недвижимость

PAPI

-

PBP
1.8%

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

Parametric Equity Premium Income ETF

Invesco S&P 500 BuyWrite ETF

Часто сравнивают с PAPI:
PAPI с JEPIPAPI с BALIPAPI с RDVIPAPI с SPYIPAPI с SCHDPAPI с CCEFPAPI с VNQ
Часто сравнивают с PBP:
PBP с SPYPBP с XYLDPBP с JEPIPBP с VOOPBP с SCHDPBP с FTHIPBP с JEPQ

Доходность на риск

PAPI vs. PBP — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
PAPI
Ранг доходности на риск PAPI: 3333
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа PAPI: 3232
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино PAPI: 3434
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега PAPI: 3030
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара PAPI: 3737
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина PAPI: 3333
Ранг коэф-та Мартина
PBP
Ранг доходности на риск PBP: 8282
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа PBP: 8181
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино PBP: 8585
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега PBP: 9090
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара PBP: 7070
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина PBP: 8686
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение PAPI c PBP - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Parametric Equity Premium Income ETF (PAPI) и Invesco S&P 500 BuyWrite ETF (PBP). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

PAPIPBPDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
1.19
2.68

-1.49

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
1.82
3.86

-2.04

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.21

1.60

-0.39

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

1.81

3.52

-1.71

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

4.90

18.66

-13.76

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

PAPI vs. PBP - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа PAPI на текущий момент составляет 1.19, что ниже коэффициента Шарпа PBP равного 2.68. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа PAPI и PBP, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

PAPIPBPРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

1.19

2.68

-1.49

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

—

0.69

—

Коэф-т Шарпа (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет

—

0.52

—

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

0.88

0.35

+0.53

Просадки

Сравнение просадок PAPI и PBP

Максимальная просадка PAPI за все время составила -14.27%, что меньше максимальной просадки PBP в -43.43%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок PAPI и PBP.

Загрузка графика...

Показатели просадок

PAPIPBPРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-14.27%

-43.43%

+29.16%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-6.86%

-5.22%

-1.64%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

—

-15.42%

—

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

—

-18.61%

—

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

—

-33.31%

—

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-5.06%

-0.17%

-4.89%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-2.73%

-6.69%

+3.96%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

2.53%

0.98%

+1.55%

Волатильность

Сравнение волатильности PAPI и PBP

Parametric Equity Premium Income ETF (PAPI) имеет более высокую волатильность в 2.23% по сравнению с Invesco S&P 500 BuyWrite ETF (PBP) с волатильностью 0.93%. Это указывает на то, что PAPI испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с PBP. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

PAPIPBPРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

2.23%

0.93%

+1.30%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

7.00%

5.53%

+1.47%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

10.55%

6.87%

+3.68%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

11.76%

11.86%

-0.10%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

11.76%

13.66%

-1.90%

Сравнение комиссий PAPI и PBP

И PAPI, и PBP имеют комиссию равную 0.29%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов PAPI и PBP

Дивидендная доходность PAPI за последние двенадцать месяцев составляет около 7.62%, что меньше доходности PBP в 11.16%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
PAPI
Parametric Equity Premium Income ETF		7.62%7.59%7.07%1.45%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%
PBP
Invesco S&P 500 BuyWrite ETF		11.16%11.12%9.36%3.35%1.33%6.21%1.41%5.04%2.59%10.86%2.56%6.19%

Часто задаваемые вопросы

PAPI and PBP have a correlation of 0.30, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

PAPI has higher volatility (2.23%) compared to PBP (0.93%). In terms of maximum drawdown, PAPI dropped -14.27% vs PBP's -43.43%.

On 1-year performance, PBP leads with 18.32% vs 12.39% for PAPI. Both ETFs have the same 0.29% expense ratio. On volatility, PBP has been the lower-risk option at 0.93%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 1-year period, PBP has performed better with a 18.32% return vs 12.39%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

PAPI and PBP have the same expense ratio: 0.29% per year.

PBP has the higher dividend yield at 11.16%, compared with 7.62% for PAPI.

They also come from different issuers: Morgan Stanley and Invesco.

PBP currently has the higher Sharpe Ratio (2.68 vs 1.19), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для PAPI и PBP

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор