PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение ITM с CGSM
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение ITM с CGSM

Последнее обновление 5 июн. 2026 г.

ITM (VanEck Intermediate Muni ETF) and CGSM (Capital Group Short Duration Municipal Income ETF) are both Municipal Bonds funds. ITM is passively managed, while CGSM is actively managed. Over the past year, ITM returned 7.12% vs 4.67% for CGSM. A 0.64 correlation means they provide meaningful diversification when combined. ITM charges 0.24%/yr vs 0.25%/yr for CGSM.

Доходность

Сравнение доходности ITM и CGSM

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в VanEck Intermediate Muni ETF (ITM) и Capital Group Short Duration Municipal Income ETF (CGSM). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, ITM показывает доходность 0.67%, что значительно ниже, чем у CGSM с доходностью 1.37%.

ITM

1 день
0.06%
1 месяц
0.72%
С начала года
0.67%
6 месяцев
1.25%
1 год
7.12%
3 года*
3.69%
5 лет*
0.45%
10 лет*
1.97%

CGSM

1 день
0.08%
1 месяц
0.46%
С начала года
1.37%
6 месяцев
1.64%
1 год
4.67%
3 года*
—
5 лет*
—
10 лет*
—
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам ITM и CGSM

2026 (YTD)202520242023
ITM
VanEck Intermediate Muni ETF		0.67%5.34%0.73%7.51%
CGSM
Capital Group Short Duration Municipal Income ETF		1.37%4.58%3.71%4.04%

Correlation

The correlation between ITM and CGSM is 0.47, which is low. Their price movements are largely independent, making them effective diversification partners.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.47

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 29 сент. 2023 г.

0.64

The correlation between ITM and CGSM shifts across timeframes, from 0.47 (1 year) to 0.64 (all time), reflecting how their relationship changes across market environments.

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

VanEck Intermediate Muni ETF

Capital Group Short Duration Municipal Income ETF

Часто сравнивают с ITM:
ITM с QTUMITM с MUSTITM с HYMBITM с VTEBITM с SCMBITM с MUBITM с FTABX
Часто сравнивают с CGSM:
CGSM с CGSDCGSM с FLMICGSM с JMSTCGSM с FXNAXCGSM с FFRHXCGSM с FXAIXCGSM с VYM

Доходность на риск

ITM vs. CGSM — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
ITM
Ранг доходности на риск ITM: 6767
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа ITM: 7979
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино ITM: 8383
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега ITM: 8787
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара ITM: 4343
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина ITM: 4242
Ранг коэф-та Мартина
CGSM
Ранг доходности на риск CGSM: 8787
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа CGSM: 9494
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино CGSM: 9696
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега CGSM: 9696
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара CGSM: 7979
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина CGSM: 7171
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение ITM c CGSM - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для VanEck Intermediate Muni ETF (ITM) и Capital Group Short Duration Municipal Income ETF (CGSM). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

ITMCGSMDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
2.52
3.52

-0.99

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
3.65
5.44

-1.78

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.53

1.82

-0.28

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

2.09

3.98

-1.90

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

6.67

13.02

-6.35

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

ITM vs. CGSM - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа ITM на текущий момент составляет 2.52, что примерно соответствует коэффициенту Шарпа CGSM равному 3.52. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа ITM и CGSM, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

ITMCGSMРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

2.52

3.52

-0.99

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

0.11

—

—

Коэф-т Шарпа (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет

0.28

—

—

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

0.44

2.89

-2.45

Просадки

Сравнение просадок ITM и CGSM

Максимальная просадка ITM за все время составила -24.75%, что больше максимальной просадки CGSM в -1.42%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок ITM и CGSM.

Загрузка графика...

Показатели просадок

ITMCGSMРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-24.75%

-1.42%

-23.33%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-3.43%

-1.18%

-2.25%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-5.68%

—

—

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-15.11%

—

—

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-24.75%

—

—

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-1.26%

-0.14%

-1.12%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-2.98%

-0.24%

-2.74%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

1.07%

0.36%

+0.71%

Волатильность

Сравнение волатильности ITM и CGSM

VanEck Intermediate Muni ETF (ITM) имеет более высокую волатильность в 1.01% по сравнению с Capital Group Short Duration Municipal Income ETF (CGSM) с волатильностью 0.43%. Это указывает на то, что ITM испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с CGSM. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

ITMCGSMРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

1.01%

0.43%

+0.58%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

2.18%

0.98%

+1.20%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

2.84%

1.33%

+1.51%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

4.30%

1.79%

+2.51%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

7.10%

1.79%

+5.31%

Сравнение комиссий ITM и CGSM

ITM берет комиссию в 0.24%, что меньше комиссии CGSM в 0.25%. Оба фонда имеют низкую комиссию по сравнению с рынком, где среднее варьируется от 0.3% до 0.9%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов ITM и CGSM

Дивидендная доходность ITM за последние двенадцать месяцев составляет около 2.92%, что меньше доходности CGSM в 2.99%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
CGSM
Capital Group Short Duration Municipal Income ETF		2.99%3.05%3.11%0.84%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%0.00%
ITM
VanEck Intermediate Muni ETF		2.92%2.86%2.73%2.40%1.92%1.70%2.13%2.44%2.33%2.21%2.29%2.28%

Часто задаваемые вопросы

ITM and CGSM have a correlation of 0.47, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

ITM has higher volatility (1.01%) compared to CGSM (0.43%). In terms of maximum drawdown, ITM dropped -24.75% vs CGSM's -1.42%.

On 1-year performance, ITM leads with 7.12% vs 4.67% for CGSM. On fees, ITM is cheaper at 0.24% per year. On volatility, CGSM has been the lower-risk option at 0.43%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 1-year period, ITM has performed better with a 7.12% return vs 4.67%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

ITM is cheaper with a 0.24% expense ratio, compared with 0.25% for CGSM.

CGSM has the higher dividend yield at 2.99%, compared with 2.92% for ITM.

They also come from different issuers: VanEck and Capital Group. Their fees differ too: 0.24% for ITM and 0.25% for CGSM.

CGSM currently has the higher Sharpe Ratio (3.52 vs 2.52), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для ITM и CGSM

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор