PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение FLTMX с DCARX
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение FLTMX с DCARX

Последнее обновление 5 июн. 2026 г.

FLTMX (Fidelity Intermediate Municipal Income Fund) and DCARX (DFA California Municipal Real Return Portfolio) are both Municipal Bonds funds. Over the past 5 years, FLTMX returned 1.29%/yr vs 2.57%/yr for DCARX. At a 0.27 correlation, their price movements are largely independent. FLTMX charges 0.32%/yr vs 0.26%/yr for DCARX.

Доходность

Сравнение доходности FLTMX и DCARX

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в Fidelity Intermediate Municipal Income Fund (FLTMX) и DFA California Municipal Real Return Portfolio (DCARX). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, FLTMX показывает доходность 0.90%, что значительно ниже, чем у DCARX с доходностью 2.22%.

FLTMX

1 день
0.00%
1 месяц
0.55%
С начала года
0.90%
6 месяцев
1.26%
1 год
5.93%
3 года*
3.97%
5 лет*
1.29%
10 лет*
2.18%

DCARX

1 день
0.19%
1 месяц
0.47%
С начала года
2.22%
6 месяцев
2.17%
1 год
3.66%
3 года*
3.34%
5 лет*
2.57%
10 лет*
—
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам FLTMX и DCARX

2026 (YTD)202520242023202220212020201920182017
FLTMX
Fidelity Intermediate Municipal Income Fund		0.90%6.02%1.19%5.52%-6.92%0.83%4.36%6.34%1.89%1.20%
DCARX
DFA California Municipal Real Return Portfolio		2.22%2.64%3.16%2.63%-1.06%6.21%2.35%5.08%-0.46%1.16%

Correlation

The correlation between FLTMX and DCARX is 0.01, meaning there is essentially no relationship between their price movements. Each responds to its own set of market drivers, making them strong candidates for combining in a diversified portfolio.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.01

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.21

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

0.24

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 30 нояб. 2017 г.

0.27

Over the past year, the correlation between FLTMX and DCARX has dropped to 0.01 - well below their long-term average of 0.27, suggesting their price drivers have been diverging.

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

Fidelity Intermediate Municipal Income Fund

DFA California Municipal Real Return Portfolio

Часто сравнивают с FLTMX:
FLTMX с FTABXFLTMX с FSTFXFLTMX с VTEBFLTMX с MUBFLTMX с BSNSXFLTMX с RVNUFLTMX с FXNAX
Часто сравнивают с DCARX:
DCARX с FXAIXDCARX с COLTXDCARX с SBDAXDCARX с CFNLXDCARX с TNTIXDCARX с ALCAXDCARX с FKTIX

Доходность на риск

FLTMX vs. DCARX — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
FLTMX
Ранг доходности на риск FLTMX: 6464
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа FLTMX: 8383
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино FLTMX: 8686
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега FLTMX: 9393
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара FLTMX: 3131
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина FLTMX: 2828
Ранг коэф-та Мартина
DCARX
Ранг доходности на риск DCARX: 9797
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа DCARX: 9696
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино DCARX: 9797
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега DCARX: 9898
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара DCARX: 9898
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина DCARX: 9595
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение FLTMX c DCARX - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Fidelity Intermediate Municipal Income Fund (FLTMX) и DFA California Municipal Real Return Portfolio (DCARX). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

FLTMXDCARXDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
2.71
3.52

-0.81

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
4.16
5.97

-1.82

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.72

2.06

-0.34

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

2.08

7.88

-5.80

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

6.57

22.14

-15.57

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

FLTMX vs. DCARX - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа FLTMX на текущий момент составляет 2.71, что примерно соответствует коэффициенту Шарпа DCARX равному 3.52. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа FLTMX и DCARX, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

FLTMXDCARXРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

2.71

3.52

-0.81

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

0.42

1.15

-0.73

Коэф-т Шарпа (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет

0.68

—

—

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

1.36

0.96

+0.40

Просадки

Сравнение просадок FLTMX и DCARX

Максимальная просадка FLTMX за все время составила -16.13%, что больше максимальной просадки DCARX в -12.27%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок FLTMX и DCARX.

Загрузка графика...

Показатели просадок

FLTMXDCARXРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-16.13%

-12.27%

-3.86%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-2.97%

-0.47%

-2.50%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-3.88%

-1.39%

-2.49%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-10.91%

-4.79%

-6.12%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-10.91%

—

—

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-1.09%

0.00%

-1.09%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-1.64%

-0.74%

-0.90%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

0.94%

0.17%

+0.77%

Волатильность

Сравнение волатильности FLTMX и DCARX

Fidelity Intermediate Municipal Income Fund (FLTMX) имеет более высокую волатильность в 0.88% по сравнению с DFA California Municipal Real Return Portfolio (DCARX) с волатильностью 0.44%. Это указывает на то, что FLTMX испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с DCARX. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

FLTMXDCARXРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

0.88%

0.44%

+0.44%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

1.81%

0.87%

+0.94%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

2.28%

1.05%

+1.23%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

3.05%

2.25%

+0.80%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

3.24%

2.91%

+0.33%

Сравнение комиссий FLTMX и DCARX

FLTMX берет комиссию в 0.32%, что несколько больше комиссии DCARX в 0.26%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов FLTMX и DCARX

Дивидендная доходность FLTMX за последние двенадцать месяцев составляет около 2.88%, что меньше доходности DCARX в 3.21%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
DCARX
DFA California Municipal Real Return Portfolio		3.21%3.11%3.52%1.84%0.90%0.78%1.12%1.43%1.27%0.09%0.00%0.00%
FLTMX
Fidelity Intermediate Municipal Income Fund		2.88%3.70%2.47%2.42%1.36%1.67%2.00%2.39%3.31%2.64%3.20%2.36%

Часто задаваемые вопросы

FLTMX and DCARX have a correlation of 0.01, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

FLTMX has higher volatility (0.88%) compared to DCARX (0.44%). In terms of maximum drawdown, FLTMX dropped -16.13% vs DCARX's -12.27%.

DCARX currently has the higher Sharpe Ratio (3.52 vs 2.71), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для FLTMX и DCARX

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор