PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Документация

Сменить план
Сравнение CMF с DGRO
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение CMF с DGRO

Последнее обновление 17 июл. 2026 г.
Документация

CMF (iShares California Muni Bond ETF) and DGRO (iShares Core Dividend Growth ETF) are both exchange-traded funds - CMF is a Single State Muni fund tracking the S&P California AMT-Free Municipal Bond Index, while DGRO is a Large Cap Growth Equities fund tracking the Morningstar US Dividend Growth Index. Both are passively managed. Over the past 10 years, CMF returned 1.63%/yr vs 13.31%/yr for DGRO. At a correlation of -0.03, they often move in opposite directions. Both charge a 0.08% expense ratio.

Доходность

Сравнение доходности CMF и DGRO

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в iShares California Muni Bond ETF (CMF) и iShares Core Dividend Growth ETF (DGRO). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, CMF показывает доходность 0.87%, что значительно ниже, чем у DGRO с доходностью 12.80%. За последние 10 лет акции CMF уступали акциям DGRO по среднегодовой доходности: 1.63% против 13.31% соответственно.

CMF

1 день
-0.23%
1 месяц
-0.24%
6 месяцев
0.16%
С начала года
0.87%
1 год
6.44%
3 года*
2.96%
5 лет*
0.53%
10 лет*
1.63%

DGRO

1 день
1.25%
1 месяц
2.37%
6 месяцев
9.53%
С начала года
12.80%
1 год
22.87%
3 года*
17.04%
5 лет*
11.27%
10 лет*
13.31%
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам CMF и DGRO

2026 (YTD)202520242023202220212020201920182017
CMF
iShares California Muni Bond ETF		0.87%3.36%1.65%5.71%-8.27%0.78%4.50%6.94%0.99%4.63%
DGRO
iShares Core Dividend Growth ETF		12.80%15.69%16.62%10.47%-7.91%26.64%9.50%29.87%-2.38%23.00%

Correlation

The correlation between CMF and DGRO is 0.28, which is low. Their price movements are largely independent, making them effective diversification partners.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.28

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.20

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

0.17

Корреляция (10 лет)
Рассчитано за последние 10 лет

0.03

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 12 июн. 2014 г.

-0.03

The correlation between CMF and DGRO shifts across timeframes, from -0.03 (all time) to 0.28 (1 year), reflecting how their relationship changes across market environments.

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

iShares California Muni Bond ETF

iShares Core Dividend Growth ETF

Часто сравнивают с CMF:
CMF с VCADXCMF с PWZCMF с VCAIXCMF с MUBCMF с VCITXCMF с FCTFXCMF с BCHYX
Часто сравнивают с DGRO:
DGRO с SCHDDGRO с VIGDGRO с VYMDGRO с VOODGRO с DGRWDGRO с DIVODGRO с HDV

Доходность на риск

CMF vs. DGRO — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
CMF
Ранг доходности на риск CMF: 7676
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа CMF: 8989
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино CMF: 8989
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега CMF: 9393
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара CMF: 5454
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина CMF: 5353
Ранг коэф-та Мартина
DGRO
Ранг доходности на риск DGRO: 8888
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа DGRO: 9090
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино DGRO: 9191
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега DGRO: 8888
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара DGRO: 8383
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина DGRO: 8585
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение CMF c DGRO - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для iShares California Muni Bond ETF (CMF) и iShares Core Dividend Growth ETF (DGRO). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.

CMFDGRODifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
2.33
2.41

-0.08

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
3.34
3.53

-0.19

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.52

1.44

+0.08

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

2.22

3.55

-1.33

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

7.30

13.71

-6.41

CMF vs. DGRO - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа CMF на текущий момент составляет 2.33, что примерно соответствует коэффициенту Шарпа DGRO равному 2.41. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа CMF и DGRO, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Просадки

Сравнение просадок CMF и DGRO

Максимальная просадка CMF за все время составила -16.45%, что меньше максимальной просадки DGRO в -35.10%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок CMF и DGRO.

Загрузка графика...

Показатели просадок

CMFDGROРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-16.45%

-35.10%

+18.65%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-2.91%

-6.47%

+3.56%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-5.22%

-14.03%

+8.81%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-12.45%

-19.31%

+6.86%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-14.57%

-35.10%

+20.53%

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-1.00%

0.00%

-1.00%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-4.74%

-3.42%

-1.32%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

0.88%

1.67%

-0.79%

Волатильность

Сравнение волатильности CMF и DGRO

Текущая волатильность для iShares California Muni Bond ETF (CMF) составляет 0.59%, в то время как у iShares Core Dividend Growth ETF (DGRO) волатильность равна 2.81%. Это указывает на то, что CMF испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с DGRO. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

CMFDGROРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

0.59%

2.81%

-2.22%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

2.20%

7.09%

-4.89%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

2.78%

9.53%

-6.75%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

4.20%

13.81%

-9.61%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

5.07%

16.57%

-11.50%

Сравнение комиссий CMF и DGRO

И CMF, и DGRO имеют комиссию равную 0.08%, что является низким показателем по сравнению с рынком, где среднее варьируется от 0.3% до 0.9%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов CMF и DGRO

Дивидендная доходность CMF за последние двенадцать месяцев составляет около 2.96%, что больше доходности DGRO в 1.90%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
CMF
iShares California Muni Bond ETF		2.96%2.94%2.78%2.29%1.91%1.58%1.80%2.03%2.17%2.09%2.21%2.55%
DGRO
iShares Core Dividend Growth ETF		1.90%2.09%2.26%2.45%2.34%1.93%2.30%2.21%2.44%2.03%2.27%2.52%

Часто задаваемые вопросы

CMF and DGRO have a correlation of 0.28, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

DGRO has higher volatility (2.81%) compared to CMF (0.59%). In terms of maximum drawdown, CMF dropped -16.45% vs DGRO's -35.10%.

On 10-year performance, DGRO leads with 13.31% vs 1.63% for CMF. Both ETFs have the same 0.08% expense ratio. On volatility, CMF has been the lower-risk option at 0.59%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 10-year period, DGRO has performed better with a 13.31% return vs 1.63%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

CMF and DGRO have the same expense ratio: 0.08% per year.

CMF has the higher dividend yield at 2.96%, compared with 1.90% for DGRO.

CMF is categorized as Single State Muni, while DGRO is Large Cap Growth Equities. CMF tracks S&P California AMT-Free Municipal Bond Index, while DGRO tracks Morningstar US Dividend Growth Index.

DGRO currently has the higher Sharpe Ratio (2.41 vs 2.33), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для CMF и DGRO

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор