Сравнение VCADX с DCARX
VCADX (Vanguard California Intermediate-Term Tax-Exempt Fund Admiral Shares) and DCARX (DFA California Municipal Real Return Portfolio) are both Municipal Bonds funds. Over the past 5 years, VCADX returned 1.70%/yr vs 2.55%/yr for DCARX. At a 0.26 correlation, their price movements are largely independent. VCADX charges 0.09%/yr vs 0.26%/yr for DCARX.
Доходность
Сравнение доходности VCADX и DCARX
Загрузка графика...
Доходность по периодам
С начала года, VCADX показывает доходность 1.16%, что значительно ниже, чем у DCARX с доходностью 2.03%.
VCADX
- 1 день
- 0.09%
- 1 месяц
- 0.62%
- С начала года
- 1.16%
- 6 месяцев
- 1.51%
- 1 год
- 6.82%
- 3 года*
- 4.48%
- 5 лет*
- 1.70%
- 10 лет*
- 2.35%
DCARX
- 1 день
- 0.00%
- 1 месяц
- 0.19%
- С начала года
- 2.03%
- 6 месяцев
- 2.07%
- 1 год
- 3.47%
- 3 года*
- 3.27%
- 5 лет*
- 2.55%
- 10 лет*
- —
Сравнение доходности по годам VCADX и DCARX
| 2026 (YTD) | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
VCADX Vanguard California Intermediate-Term Tax-Exempt Fund Admiral Shares | 1.16% | 5.90% | 2.24% | 5.91% | -6.61% | 0.46% | 4.62% | 7.04% | 1.28% | 1.31% |
DCARX DFA California Municipal Real Return Portfolio | 2.03% | 2.64% | 3.16% | 2.63% | -1.06% | 6.21% | 2.35% | 5.08% | -0.46% | 1.16% |
Correlation
The correlation between VCADX and DCARX is -0.03, meaning there is essentially no relationship between their price movements. Each responds to its own set of market drivers, making them strong candidates for combining in a diversified portfolio.
| Корреляция | |
|---|---|
Корреляция (1 год) Рассчитано за последние 12 месяцев | -0.03 |
Корреляция (3 года) Рассчитано за последние 3 года | 0.17 |
Корреляция (5 лет) Рассчитано за последние 5 лет | 0.21 |
Корреляция (за всё время) Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 30 нояб. 2017 г. | 0.26 |
The correlation between VCADX and DCARX shifts across timeframes, from -0.03 (1 year) to 0.26 (all time), reflecting how their relationship changes across market environments.
Сравнение акций, фондов или ETF
Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.
Доходность на риск
VCADX vs. DCARX — Ранг доходности на риск
VCADX
DCARX
Сравнение VCADX c DCARX - Риск-скорректированная доходность
В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Vanguard California Intermediate-Term Tax-Exempt Fund Admiral Shares (VCADX) и DFA California Municipal Real Return Portfolio (DCARX). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.
| VCADX | DCARX | Difference | |
|---|---|---|---|
| Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности | -0.25 | ||
| Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска | -0.77 | ||
| Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков | 1.79 | 1.95 | -0.16 |
| Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки | 2.30 | 7.25 | -4.95 |
| Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки | 7.53 | 20.39 | -12.85 |
Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month. | |||
Загрузка графика...
Коэффициенты Шарпа по периодам
| VCADX | DCARX | Разница | |
|---|---|---|---|
Коэф-т Шарпа (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 3.02 | 3.27 | -0.25 |
Коэф-т Шарпа (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет | 0.53 | 1.14 | -0.62 |
Коэф-т Шарпа (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет | 0.69 | — | — |
Коэф-т Шарпа (за всё время)Рассчитано по всей доступной истории цен | 1.10 | 0.96 | +0.14 |
Просадки
Сравнение просадок VCADX и DCARX
Максимальная просадка VCADX за все время составила -11.13%, что меньше максимальной просадки DCARX в -12.27%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок VCADX и DCARX.
Загрузка графика...
Показатели просадок
| VCADX | DCARX | Разница | |
|---|---|---|---|
Макс. просадкаМаксимальное падение от пика до дна | -11.13% | -12.27% | +1.14% |
Макс. просадка (1 год)Максимальное падение за 1 год | -2.98% | -0.47% | -2.51% |
Макс. просадка (3 года)Максимальное падение за 3 года | -4.23% | -1.39% | -2.84% |
Макс. просадка (5 лет)Максимальное падение за 5 лет | -11.13% | -4.79% | -6.34% |
Макс. просадка (10 лет)Максимальное падение за 10 лет | -11.13% | — | — |
Текущая просадкаТекущее падение от пика | -0.99% | 0.00% | -0.99% |
Средняя просадкаСреднее падение от пика до дна | -1.50% | -0.74% | -0.76% |
Индекс ЯзвыГлубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков | 0.91% | 0.17% | +0.74% |
Волатильность
Сравнение волатильности VCADX и DCARX
Vanguard California Intermediate-Term Tax-Exempt Fund Admiral Shares (VCADX) имеет более высокую волатильность в 0.87% по сравнению с DFA California Municipal Real Return Portfolio (DCARX) с волатильностью 0.44%. Это указывает на то, что VCADX испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с DCARX. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.
Загрузка графика...
Волатильность по периодам
| VCADX | DCARX | Разница | |
|---|---|---|---|
Волатильность (1 месяц)Рассчитано за последний месяц | 0.87% | 0.44% | +0.43% |
Волатильность (6 месяцев)Рассчитано за последние 6 месяцев | 1.80% | 0.86% | +0.94% |
Волатильность (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 2.28% | 1.04% | +1.24% |
Волатильность (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении | 3.25% | 2.24% | +1.01% |
Волатильность (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении | 3.43% | 2.91% | +0.52% |
Сравнение комиссий VCADX и DCARX
VCADX берет комиссию в 0.09%, что меньше комиссии DCARX в 0.26%. Оба фонда имеют низкую комиссию по сравнению с рынком, где среднее варьируется от 0.3% до 0.9%.
Дивиденды
Сравнение дивидендов VCADX и DCARX
Дивидендная доходность VCADX за последние двенадцать месяцев составляет около 3.14%, что меньше доходности DCARX в 3.22%
| Позиция | TTM | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
DCARX DFA California Municipal Real Return Portfolio | 3.22% | 3.11% | 3.52% | 1.84% | 0.90% | 0.78% | 1.12% | 1.43% | 1.27% | 0.09% | 0.00% | 0.00% |
VCADX Vanguard California Intermediate-Term Tax-Exempt Fund Admiral Shares | 3.14% | 3.82% | 3.35% | 2.57% | 2.36% | 1.77% | 2.28% | 2.72% | 2.71% | 2.66% | 2.76% | 2.86% |
Часто задаваемые вопросы
VCADX and DCARX have a correlation of -0.03, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.
VCADX has higher volatility (0.87%) compared to DCARX (0.44%). In terms of maximum drawdown, VCADX dropped -11.13% vs DCARX's -12.27%.
DCARX currently has the higher Sharpe Ratio (3.27 vs 3.02), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.
Подберите оптимальное распределение для VCADX и DCARX
Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.
Открыть оптимизатор