Сравнение VCADX с VCLAX
VCADX (Vanguard California Intermediate-Term Tax-Exempt Fund Admiral Shares) and VCLAX (Vanguard California Long-Term Tax-Exempt Fund Admiral Shares) are both Municipal Bonds funds from Vanguard. Both are actively managed. Over the past 10 years, VCADX returned 2.13%/yr vs 2.36%/yr for VCLAX. Their correlation of 0.90 means they have usually moved in the same direction. Both charge a 0.09% expense ratio.
Доходность
Сравнение доходности VCADX и VCLAX
Загрузка графика...
Доходность по периодам
С начала года, VCADX показывает доходность 0.02%, что значительно ниже, чем у VCLAX с доходностью 0.59%. За последние 10 лет акции VCADX уступали акциям VCLAX по среднегодовой доходности: 2.13% против 2.36% соответственно.
VCADX
- 1 день
- 0.18%
- 1 месяц
- -1.56%
- 6 месяцев
- -1.09%
- С начала года
- 0.02%
- 1 год
- 3.96%
- 3 года*
- 4.13%
- 5 лет*
- 1.30%
- 10 лет*
- 2.13%
- Всё время*
- 3.36%
VCLAX
- 1 день
- 0.27%
- 1 месяц
- -2.07%
- 6 месяцев
- -0.23%
- С начала года
- 0.59%
- 1 год
- 6.11%
- 3 года*
- 4.55%
- 5 лет*
- 0.96%
- 10 лет*
- 2.36%
- Всё время*
- 3.75%
Liquidity Comparison
| Позиция | Avg. Volume Value (2W) | Avg. Volume Value (1M) | Avg. Volume Value (3M) |
|---|---|---|---|
| $0.00 | $0.00 | $0.00 | |
| $0.00 | $0.00 | $0.00 |
Сравнение доходности по годам VCADX и VCLAX
| 2026 (YTD) | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
VCADX Vanguard California Intermediate-Term Tax-Exempt Fund Admiral Shares | 0.02% | 5.90% | 2.24% | 5.91% | -6.61% | 0.46% | 4.62% | 7.04% | 1.28% | 4.94% |
VCLAX Vanguard California Long-Term Tax-Exempt Fund Admiral Shares | 0.59% | 4.97% | 2.77% | 7.60% | -9.99% | 1.50% | 5.68% | 8.91% | 0.76% | 6.93% |
Correlation
The correlation between VCADX and VCLAX is 0.88, meaning they have usually moved in the same direction, including during past declines.
| Корреляция | |
|---|---|
Корреляция (1 год) Показывает недавнее поведение, но меняется сильнее всего. | 0.88 |
Корреляция (3 года) Сочетает недавнее поведение с более длинной историей. | 0.92 |
Корреляция (5 лет) Показывает, сохранялась ли связь на более длинном периоде. | 0.93 |
Корреляция (10 лет) Даёт долгосрочный взгляд на разных рыночных условиях. | 0.91 |
Корреляция (за всё время) Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 12 нояб. 2001 г. | 0.90 |
The correlation between VCADX and VCLAX has been stable across timeframes, ranging from 0.88 to 0.93 - a consistent structural relationship.
Сравнение акций, фондов или ETF
Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.
Доходность на риск
VCADX vs. VCLAX — Ранг доходности на риск
VCADX
VCLAX
Сравнение VCADX c VCLAX - Риск-скорректированная доходность
В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Vanguard California Intermediate-Term Tax-Exempt Fund Admiral Shares (VCADX) и Vanguard California Long-Term Tax-Exempt Fund Admiral Shares (VCLAX). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.
Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.
| VCADX | VCLAX | Difference | |
|---|---|---|---|
| Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности | -0.23 | ||
| Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска | -0.43 | ||
| Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков | 1.41 | 1.46 | -0.05 |
| Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки | 1.37 | 1.85 | -0.48 |
| Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки | 3.82 | 6.13 | -2.31 |
Загрузка графика...
Просадки
Сравнение просадок VCADX и VCLAX
Максимальная просадка VCADX за все время составила -11.13%, что меньше максимальной просадки VCLAX в -15.72%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок VCADX и VCLAX.
Загрузка графика...
Показатели просадок
| VCADX | VCLAX | Разница | |
|---|---|---|---|
Макс. просадкаМаксимальное падение от пика до дна | -11.13% | -15.72% | +4.59% |
Макс. просадка (1 год)Максимальное падение за 1 год | -2.98% | -3.43% | +0.45% |
Макс. просадка (3 года)Максимальное падение за 3 года | -3.87% | -5.61% | +1.74% |
Макс. просадка (5 лет)Максимальное падение за 5 лет | -10.99% | -15.59% | +4.60% |
Макс. просадка (10 лет)Максимальное падение за 10 лет | -11.13% | -15.72% | +4.59% |
Текущая просадкаТекущее падение от пика | -2.10% | -2.07% | -0.03% |
Средняя просадкаСреднее падение от пика до дна | -1.50% | -2.17% | +0.67% |
Индекс ЯзвыГлубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков | 1.06% | 1.03% | +0.03% |
Волатильность
Сравнение волатильности VCADX и VCLAX
Текущая волатильность для Vanguard California Intermediate-Term Tax-Exempt Fund Admiral Shares (VCADX) составляет 0.86%, в то время как у Vanguard California Long-Term Tax-Exempt Fund Admiral Shares (VCLAX) волатильность равна 1.08%. Это указывает на то, что VCADX испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с VCLAX. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.
Загрузка графика...
Волатильность по периодам
| VCADX | VCLAX | Разница | |
|---|---|---|---|
Волатильность (1 месяц)Рассчитано за последний месяц | 0.86% | 1.08% | -0.22% |
Волатильность (6 месяцев)Рассчитано за последние 6 месяцев | 1.94% | 2.59% | -0.65% |
Волатильность (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 2.33% | 3.19% | -0.86% |
Волатильность (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении | 3.27% | 4.60% | -1.33% |
Волатильность (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении | 3.43% | 4.57% | -1.14% |
Сравнение комиссий VCADX и VCLAX
И VCADX, и VCLAX имеют комиссию равную 0.09%, что является низким показателем по сравнению с рынком, где среднее варьируется от 0.3% до 0.9%.
Дивиденды
Сравнение дивидендов VCADX и VCLAX
Дивидендная доходность VCADX за последние двенадцать месяцев составляет около 2.94%, что меньше доходности VCLAX в 3.36%
| Позиция | TTM | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
VCADX Vanguard California Intermediate-Term Tax-Exempt Fund Admiral Shares | 2.94% | 3.82% | 3.35% | 2.57% | 2.36% | 1.77% | 2.28% | 2.72% | 2.71% | 2.66% | 2.76% | 2.86% |
VCLAX Vanguard California Long-Term Tax-Exempt Fund Admiral Shares | 3.36% | 4.41% | 3.95% | 3.07% | 2.74% | 2.60% | 3.28% | 3.24% | 3.41% | 3.32% | 3.56% | 3.58% |
Часто задаваемые вопросы
VCADX and VCLAX have a correlation of 0.88, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.
VCLAX has higher volatility (1.08%) compared to VCADX (0.86%). In terms of maximum drawdown, VCADX dropped -11.13% vs VCLAX's -15.72%.
VCLAX currently has the higher Sharpe Ratio (1.98 vs 1.75), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.
Подберите оптимальное распределение для VCADX и VCLAX
Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.
Открыть оптимизатор