PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение TMV с UST
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение TMV с UST

Последнее обновление 4 июн. 2026 г.

TMV (Direxion Daily 20-Year Treasury Bear 3X) and UST (ProShares Ultra 7-10 Year Treasury) are both Leveraged Bonds funds - TMV tracks the NYSE 20 Year Plus Treasury Bond Index (-300%) while UST tracks the Barclays Capital U.S. 7-10 Year Treasury Index (200%). Both are passively managed. Over the past 10 years, TMV returned -0.80%/yr vs -2.13%/yr for UST. At a correlation of -0.90, they often move in opposite directions. TMV charges 1.04%/yr vs 0.95%/yr for UST.

Доходность

Сравнение доходности TMV и UST

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в Direxion Daily 20-Year Treasury Bear 3X (TMV) и ProShares Ultra 7-10 Year Treasury (UST). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, TMV показывает доходность 4.73%, что значительно выше, чем у UST с доходностью -2.88%. За последние 10 лет акции TMV превзошли акции UST по среднегодовой доходности: -0.80% против -2.13% соответственно.

TMV

1 день
1.13%
1 месяц
-1.68%
С начала года
4.73%
6 месяцев
11.42%
1 год
-4.33%
3 года*
12.83%
5 лет*
19.12%
10 лет*
-0.80%

UST

1 день
-0.56%
1 месяц
-0.51%
С начала года
-2.88%
6 месяцев
-4.24%
1 год
3.81%
3 года*
-0.51%
5 лет*
-6.75%
10 лет*
-2.13%
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам TMV и UST

2026 (YTD)202520242023202220212020201920182017
TMV
Direxion Daily 20-Year Treasury Bear 3X		4.73%-3.75%39.76%-9.69%150.18%0.83%-54.13%-34.22%3.99%-26.48%
UST
ProShares Ultra 7-10 Year Treasury		-2.88%10.26%-6.19%0.16%-30.19%-7.81%18.83%13.34%-1.09%3.21%

Correlation

The correlation between TMV and UST is -0.91, meaning they tend to move in opposite directions. This is especially valuable for risk management - when one declines, the other has historically tended to hold steady or rise.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

-0.91

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

-0.90

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

-0.90

Корреляция (10 лет)
Рассчитано за последние 10 лет

-0.90

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 3 февр. 2010 г.

-0.90

The correlation between TMV and UST has been stable across timeframes, ranging from -0.91 to -0.90 - a consistent structural relationship.

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

Direxion Daily 20-Year Treasury Bear 3X

ProShares Ultra 7-10 Year Treasury

Часто сравнивают с TMV:
TMV с TMFTMV с TBTTMV с TLTTMV с ^TNXTMV с TTTTMV с TBFTMV с SPY
Часто сравнивают с UST:
UST с TLTUST с ANXG.LUST с tmfUST с USDUST с edvUST с SCHDUST с VOO

Доходность на риск

TMV vs. UST — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
TMV
Ранг доходности на риск TMV: 77
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа TMV: 77
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино TMV: 77
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега TMV: 77
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара TMV: 77
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина TMV: 77
Ранг коэф-та Мартина
UST
Ранг доходности на риск UST: 1414
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа UST: 1515
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино UST: 1313
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега UST: 1313
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара UST: 1414
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина UST: 1515
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение TMV c UST - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Direxion Daily 20-Year Treasury Bear 3X (TMV) и ProShares Ultra 7-10 Year Treasury (UST). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

TMVUSTDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
-0.15
0.40

-0.55

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
-0.01
0.64

-0.65

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.00

1.07

-0.07

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

-0.20

0.44

-0.64

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

-0.40

1.26

-1.66

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

TMV vs. UST - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа TMV на текущий момент составляет -0.15, что ниже коэффициента Шарпа UST равного 0.40. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа TMV и UST, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

TMVUSTРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

-0.15

0.40

-0.55

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

0.41

-0.44

+0.85

Коэф-т Шарпа (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет

-0.02

-0.16

+0.14

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

-0.33

0.19

-0.52

Просадки

Сравнение просадок TMV и UST

Максимальная просадка TMV за все время составила -98.96%, что больше максимальной просадки UST в -47.99%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок TMV и UST.

Загрузка графика...

Показатели просадок

TMVUSTРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-98.96%

-47.99%

-50.97%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-21.62%

-8.75%

-12.87%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-48.49%

-16.87%

-31.62%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-48.49%

-43.97%

-4.52%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-82.31%

-47.99%

-34.32%

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-95.94%

-38.33%

-57.61%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-86.60%

-15.13%

-71.47%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

11.13%

3.03%

+8.10%

Волатильность

Сравнение волатильности TMV и UST

Direxion Daily 20-Year Treasury Bear 3X (TMV) имеет более высокую волатильность в 8.15% по сравнению с ProShares Ultra 7-10 Year Treasury (UST) с волатильностью 3.10%. Это указывает на то, что TMV испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с UST. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

TMVUSTРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

8.15%

3.10%

+5.05%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

19.18%

6.58%

+12.60%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

29.12%

9.50%

+19.62%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

47.21%

15.47%

+31.74%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

44.44%

13.18%

+31.26%

Сравнение комиссий TMV и UST

TMV берет комиссию в 1.04%, что несколько больше комиссии UST в 0.95%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов TMV и UST

Дивидендная доходность TMV за последние двенадцать месяцев составляет около 2.62%, что меньше доходности UST в 3.49%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
TMV
Direxion Daily 20-Year Treasury Bear 3X		2.62%2.85%3.41%3.87%0.00%0.00%0.37%1.60%0.62%0.00%0.00%0.00%
UST
ProShares Ultra 7-10 Year Treasury		3.49%3.65%4.09%3.49%0.47%0.27%0.53%1.42%1.71%0.84%0.64%0.75%

Часто задаваемые вопросы

TMV and UST have a correlation of -0.91, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

TMV has higher volatility (8.15%) compared to UST (3.10%). In terms of maximum drawdown, TMV dropped -98.96% vs UST's -47.99%.

On 10-year performance, TMV leads with -0.80% vs -2.13% for UST. On fees, UST is cheaper at 0.95% per year. On volatility, UST has been the lower-risk option at 3.10%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 10-year period, TMV has performed better with a -0.80% return vs -2.13%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

UST is cheaper with a 0.95% expense ratio, compared with 1.04% for TMV.

UST has the higher dividend yield at 3.49%, compared with 2.62% for TMV.

TMV tracks NYSE 20 Year Plus Treasury Bond Index (-300%), while UST tracks Barclays Capital U.S. 7-10 Year Treasury Index (200%). They also come from different issuers: Direxion and ProShares. Their fees differ too: 1.04% for TMV and 0.95% for UST.

UST currently has the higher Sharpe Ratio (0.40 vs -0.15), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для TMV и UST

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор