PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение TMV с SPXS
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение TMV с SPXS

Последнее обновление 4 июн. 2026 г.

TMV (Direxion Daily 20-Year Treasury Bear 3X) and SPXS (Direxion Daily S&P 500 Bear 3X Shares) are both exchange-traded funds - TMV is a Leveraged Bonds fund tracking the NYSE 20 Year Plus Treasury Bond Index (-300%), while SPXS is a Inverse Equities fund tracking the S&P 500 Index (-300%). Both are passively managed. Over the past 10 years, TMV returned -0.80%/yr vs -42.01%/yr for SPXS. At a correlation of -0.24, they often move in opposite directions. TMV charges 1.04%/yr vs 1.08%/yr for SPXS.

Доходность

Сравнение доходности TMV и SPXS

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в Direxion Daily 20-Year Treasury Bear 3X (TMV) и Direxion Daily S&P 500 Bear 3X Shares (SPXS). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, TMV показывает доходность 4.73%, что значительно выше, чем у SPXS с доходностью -25.49%. За последние 10 лет акции TMV превзошли акции SPXS по среднегодовой доходности: -0.80% против -42.01% соответственно.

TMV

1 день
1.13%
1 месяц
-1.68%
С начала года
4.73%
6 месяцев
11.42%
1 год
-4.33%
3 года*
12.83%
5 лет*
19.12%
10 лет*
-0.80%

SPXS

1 день
2.19%
1 месяц
-13.11%
С начала года
-25.49%
6 месяцев
-24.86%
1 год
-48.73%
3 года*
-42.68%
5 лет*
-34.76%
10 лет*
-42.01%
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам TMV и SPXS

2026 (YTD)202520242023202220212020201920182017
TMV
Direxion Daily 20-Year Treasury Bear 3X		4.73%-3.75%39.76%-9.69%150.18%0.83%-54.13%-34.22%3.99%-26.48%
SPXS
Direxion Daily S&P 500 Bear 3X Shares		-25.49%-41.53%-42.84%-45.97%36.14%-58.11%-70.47%-56.40%3.44%-44.52%

Correlation

The correlation between TMV and SPXS is 0.21, which is low. Their price movements are largely independent, making them effective diversification partners.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.21

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.19

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

0.07

Корреляция (10 лет)
Рассчитано за последние 10 лет

-0.09

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 17 апр. 2009 г.

-0.24

The correlation between TMV and SPXS shifts across timeframes, from -0.24 (all time) to 0.21 (1 year), reflecting how their relationship changes across market environments.

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

Direxion Daily 20-Year Treasury Bear 3X

Direxion Daily S&P 500 Bear 3X Shares

Часто сравнивают с TMV:
TMV с TMFTMV с TBTTMV с TLTTMV с ^TNXTMV с TTTTMV с TBFTMV с SPY
Часто сравнивают с SPXS:
SPXS с SPXUSPXS с SPXLSPXS с CSPX.LSPXS с SQQQSPXS с SPXP.LSPXS с SPYSPXS с SDS

Доходность на риск

TMV vs. SPXS — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
TMV
Ранг доходности на риск TMV: 77
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа TMV: 77
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино TMV: 77
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега TMV: 77
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара TMV: 77
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина TMV: 77
Ранг коэф-та Мартина
SPXS
Ранг доходности на риск SPXS: 11
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа SPXS: 00
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино SPXS: 00
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега SPXS: 00
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара SPXS: 11
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина SPXS: 11
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение TMV c SPXS - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Direxion Daily 20-Year Treasury Bear 3X (TMV) и Direxion Daily S&P 500 Bear 3X Shares (SPXS). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

TMVSPXSDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
-0.15
-1.38

+1.23

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
-0.01
-2.31

+2.30

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.00

0.75

+0.25

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

-0.20

-0.96

+0.76

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

-0.40

-1.62

+1.23

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

TMV vs. SPXS - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа TMV на текущий момент составляет -0.15, что выше коэффициента Шарпа SPXS равного -1.38. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа TMV и SPXS, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

TMVSPXSРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

-0.15

-1.38

+1.23

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

0.41

-0.69

+1.10

Коэф-т Шарпа (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет

-0.02

-0.79

+0.77

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

-0.33

-0.83

+0.51

Просадки

Сравнение просадок TMV и SPXS

Максимальная просадка TMV за все время составила -98.96%, примерно равная максимальной просадке SPXS в -100.00%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок TMV и SPXS.

Загрузка графика...

Показатели просадок

TMVSPXSРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-98.96%

-100.00%

+1.04%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-21.62%

-50.77%

+29.15%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-48.49%

-84.13%

+35.64%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-48.49%

-90.11%

+41.62%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-82.31%

-99.63%

+17.32%

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-95.94%

-100.00%

+4.06%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-86.60%

-96.30%

+9.70%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

11.13%

30.04%

-18.91%

Волатильность

Сравнение волатильности TMV и SPXS

Direxion Daily 20-Year Treasury Bear 3X (TMV) и Direxion Daily S&P 500 Bear 3X Shares (SPXS) имеют волатильность 8.15% и 8.51% соответственно, что указывает на схожий уровень колебаний их цен. Это говорит о том, что риск волатильности, связанный с обеими акциями, практически одинаков. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

TMVSPXSРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

8.15%

8.51%

-0.36%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

19.18%

26.82%

-7.64%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

29.12%

35.54%

-6.42%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

47.21%

50.39%

-3.18%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

44.44%

53.54%

-9.10%

Сравнение комиссий TMV и SPXS

TMV берет комиссию в 1.04%, что меньше комиссии SPXS в 1.08%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов TMV и SPXS

Дивидендная доходность TMV за последние двенадцать месяцев составляет около 2.62%, что меньше доходности SPXS в 4.91%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018
SPXS
Direxion Daily S&P 500 Bear 3X Shares		4.91%4.93%6.18%5.66%0.00%0.00%0.51%1.74%0.58%
TMV
Direxion Daily 20-Year Treasury Bear 3X		2.62%2.85%3.41%3.87%0.00%0.00%0.37%1.60%0.62%

Часто задаваемые вопросы

TMV and SPXS have a correlation of 0.21, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

SPXS has higher volatility (8.51%) compared to TMV (8.15%). In terms of maximum drawdown, TMV dropped -98.96% vs SPXS's -100.00%.

On 10-year performance, TMV leads with -0.80% vs -42.01% for SPXS. On fees, TMV is cheaper at 1.04% per year. On volatility, TMV has been the lower-risk option at 8.15%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 10-year period, TMV has performed better with a -0.80% return vs -42.01%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

TMV is cheaper with a 1.04% expense ratio, compared with 1.08% for SPXS.

SPXS has the higher dividend yield at 4.91%, compared with 2.62% for TMV.

TMV is categorized as Leveraged Bonds, while SPXS is Inverse Equities. TMV tracks NYSE 20 Year Plus Treasury Bond Index (-300%), while SPXS tracks S&P 500 Index (-300%). Their fees differ too: 1.04% for TMV and 1.08% for SPXS.

TMV currently has the higher Sharpe Ratio (-0.15 vs -1.38), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для TMV и SPXS

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор