PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Документация

Сменить план
Сравнение SMH с PTF
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение SMH с PTF

Последнее обновление 21 июл. 2026 г.
Документация

SMH (VanEck Semiconductor ETF) and PTF (Invesco Dorsey Wright Technology Momentum ETF) are both exchange-traded funds - SMH is a Semiconductors fund tracking the MVIS US Listed Semiconductor 25 Index, while PTF is a Momentum fund tracking the Dorsey Wright Technology Technical Leaders Index. Both are passively managed. Over the past 10 years, SMH returned 34.79%/yr vs 22.61%/yr for PTF. A 0.78 correlation means they provide meaningful diversification when combined. SMH charges 0.35%/yr vs 0.60%/yr for PTF.

Доходность

Сравнение доходности SMH и PTF

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в VanEck Semiconductor ETF (SMH) и Invesco Dorsey Wright Technology Momentum ETF (PTF). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, SMH показывает доходность 55.17%, что значительно выше, чем у PTF с доходностью 31.45%. За последние 10 лет акции SMH превзошли акции PTF по среднегодовой доходности: 34.79% против 22.61% соответственно.

SMH

1 день
0.41%
1 месяц
-15.31%
6 месяцев
39.57%
С начала года
55.17%
1 год
93.09%
3 года*
54.43%
5 лет*
34.99%
10 лет*
34.79%
Всё время*
11.21%

PTF

1 день
0.29%
1 месяц
-26.70%
6 месяцев
20.39%
С начала года
31.45%
1 год
43.37%
3 года*
26.65%
5 лет*
15.17%
10 лет*
22.61%
Всё время*
13.48%
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам SMH и PTF

2026 (YTD)202520242023202220212020201920182017
SMH
VanEck Semiconductor ETF		55.17%49.17%39.10%73.38%-33.53%42.13%55.53%64.45%-9.05%38.48%
PTF
Invesco Dorsey Wright Technology Momentum ETF		31.45%5.68%43.65%33.73%-31.75%18.10%82.06%46.71%0.01%32.07%

Correlation

The correlation between SMH and PTF is 0.84, indicating a strong positive relationship between their price movements. Combining them offers limited diversification - they tend to fall together during downturns.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.84

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.81

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

0.85

Корреляция (10 лет)
Рассчитано за последние 10 лет

0.79

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 12 окт. 2006 г.

0.78

The correlation between SMH and PTF has been stable across timeframes, ranging from 0.78 to 0.85 - a consistent structural relationship.

Сравнение распределения секторов SMH и PTF

Секторы
SMH
PTF

Технологии

100.0%
94.7%

Сырьевые материалы

-

-

Коммуникационные услуги

-

4.5%

Потребительский циклический сектор

-

-

Потребительский защитный сектор

-

-

Энергетика

-

1.6%

Финансовые услуги

-

0.8%

Здравоохранение

-

-

Промышленность

-

1.8%

Недвижимость

-

-

Коммунальные услуги

-

-

Технологии

SMH
100.0%
PTF
94.7%

Сырьевые материалы

SMH

-

PTF

-

Коммуникационные услуги

SMH

-

PTF
4.5%

Потребительский циклический сектор

SMH

-

PTF

-

Потребительский защитный сектор

SMH

-

PTF

-

Энергетика

SMH

-

PTF
1.6%

Финансовые услуги

SMH

-

PTF
0.8%

Здравоохранение

SMH

-

PTF

-

Промышленность

SMH

-

PTF
1.8%

Недвижимость

SMH

-

PTF

-

Коммунальные услуги

SMH

-

PTF

-

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

VanEck Semiconductor ETF

Invesco Dorsey Wright Technology Momentum ETF

Часто сравнивают с SMH:
SMH с SOXXSMH с QQQSMH с VGTSMH с FSELXSMH с SPYSMH с SMHXSMH с XLK
Часто сравнивают с PTF:
PTF с QQQPTF с XLKPTF с SPYPTF с VOOPTF с SPMOPTF с SOXXPTF с VGT

Доходность на риск

SMH vs. PTF — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
SMH
Ранг доходности на риск SMH: 9090
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа SMH: 9292
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино SMH: 8484
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега SMH: 8686
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара SMH: 9595
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина SMH: 9494
Ранг коэф-та Мартина
PTF
Ранг доходности на риск PTF: 3939
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа PTF: 3434
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино PTF: 3333
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега PTF: 3636
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара PTF: 4040
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина PTF: 5151
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение SMH c PTF - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для VanEck Semiconductor ETF (SMH) и Invesco Dorsey Wright Technology Momentum ETF (PTF). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.

SMHPTFDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
2.53
0.94

+1.58

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
2.87
1.40

+1.48

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.39

1.19

+0.20

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

5.57

1.58

+3.99

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

18.66

6.51

+12.15

SMH vs. PTF - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа SMH на текущий момент составляет 2.53, что выше коэффициента Шарпа PTF равного 0.94. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа SMH и PTF, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Просадки

Сравнение просадок SMH и PTF

Максимальная просадка SMH за все время составила -84.96%, что больше максимальной просадки PTF в -55.38%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок SMH и PTF.

Загрузка графика...

Показатели просадок

SMHPTFРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-84.96%

-55.38%

-29.58%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-16.80%

-27.54%

+10.74%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-35.74%

-36.11%

+0.37%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-45.30%

-44.88%

-0.42%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-45.30%

-44.88%

-0.42%

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-16.46%

-27.33%

+10.87%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-40.92%

-13.26%

-27.66%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

5.01%

6.68%

-1.67%

Волатильность

Сравнение волатильности SMH и PTF

Текущая волатильность для VanEck Semiconductor ETF (SMH) составляет 16.43%, в то время как у Invesco Dorsey Wright Technology Momentum ETF (PTF) волатильность равна 22.55%. Это указывает на то, что SMH испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с PTF. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

SMHPTFРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

16.43%

22.55%

-6.12%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

31.63%

38.05%

-6.42%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

37.10%

46.21%

-9.11%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

36.22%

36.74%

-0.52%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

33.16%

33.90%

-0.74%

Сравнение комиссий SMH и PTF

SMH берет комиссию в 0.35%, что меньше комиссии PTF в 0.60%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов SMH и PTF

Дивидендная доходность SMH за последние двенадцать месяцев составляет около 0.20%, что больше доходности PTF в 0.01%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
PTF
Invesco Dorsey Wright Technology Momentum ETF		0.01%0.21%0.00%0.07%0.00%0.00%0.00%0.00%0.08%0.04%0.26%0.00%
SMH
VanEck Semiconductor ETF		0.20%0.31%0.44%0.60%1.18%0.51%0.69%1.50%1.88%1.43%0.80%2.14%

Часто задаваемые вопросы

SMH and PTF have a correlation of 0.84, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

PTF has higher volatility (22.55%) compared to SMH (16.43%). In terms of maximum drawdown, SMH dropped -84.96% vs PTF's -55.38%.

On 10-year performance, SMH leads with 34.79% vs 22.61% for PTF. On fees, SMH is cheaper at 0.35% per year. On volatility, SMH has been the lower-risk option at 16.43%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 10-year period, SMH has performed better with a 34.79% return vs 22.61%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

SMH is cheaper with a 0.35% expense ratio, compared with 0.60% for PTF.

SMH has the higher dividend yield at 0.20%, compared with 0.01% for PTF.

SMH is categorized as Semiconductors, while PTF is Momentum. SMH tracks MVIS US Listed Semiconductor 25 Index, while PTF tracks Dorsey Wright Technology Technical Leaders Index. They also come from different issuers: VanEck and Invesco. Their fees differ too: 0.35% for SMH and 0.60% for PTF.

SMH currently has the higher Sharpe Ratio (2.53 vs 0.94), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для SMH и PTF

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор