PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение MMTM с DVOL
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение MMTM с DVOL

Последнее обновление 4 июн. 2026 г.

MMTM (SPDR S&P 1500 Momentum Tilt ETF) and DVOL (First Trust Dorsey Wright Momentum & Low Volatility ETF) are both Momentum funds - MMTM tracks the S&P 1500 Positive Momentum Tilt Index while DVOL tracks the Dorsey Wright Momentum Plus Low Volatility Index. Both are passively managed. Over the past 5 years, MMTM returned 13.50%/yr vs 6.82%/yr for DVOL. A 0.70 correlation means they provide meaningful diversification when combined. MMTM charges 0.12%/yr vs 0.60%/yr for DVOL.

Доходность

Сравнение доходности MMTM и DVOL

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в SPDR S&P 1500 Momentum Tilt ETF (MMTM) и First Trust Dorsey Wright Momentum & Low Volatility ETF (DVOL). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, MMTM показывает доходность 9.16%, что значительно выше, чем у DVOL с доходностью 1.61%.

MMTM

1 день
-1.07%
1 месяц
2.46%
С начала года
9.16%
6 месяцев
9.58%
1 год
24.27%
3 года*
22.46%
5 лет*
13.50%
10 лет*
15.00%

DVOL

1 день
0.41%
1 месяц
-3.19%
С начала года
1.61%
6 месяцев
2.02%
1 год
0.82%
3 года*
12.78%
5 лет*
6.82%
10 лет*
—
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам MMTM и DVOL

2026 (YTD)20252024202320222021202020192018
MMTM
SPDR S&P 1500 Momentum Tilt ETF		9.16%13.26%29.94%22.49%-16.12%26.33%19.27%29.98%-14.27%
DVOL
First Trust Dorsey Wright Momentum & Low Volatility ETF		1.61%4.30%24.84%5.39%-16.10%30.08%11.15%26.10%-9.89%

Correlation

The correlation between MMTM and DVOL is 0.48, which is low. Their price movements are largely independent, making them effective diversification partners.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.48

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.58

Корреляция (5 лет)
Рассчитано за последние 5 лет

0.70

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 10 сент. 2018 г.

0.70

Over the past year, the correlation between MMTM and DVOL has dropped to 0.48 - well below their long-term average of 0.70, suggesting their price drivers have been diverging.

Сравнение распределения секторов MMTM и DVOL

Секторы
MMTM
DVOL

Технологии

29.5%
4.7%

Финансовые услуги

16.0%
18.8%

Потребительский циклический сектор

12.4%
9.4%

Здравоохранение

10.8%
3.7%

Коммуникационные услуги

7.7%
3.6%

Промышленность

7.6%
16.6%

Потребительский защитный сектор

6.7%
8.2%

Недвижимость

3.1%
12.1%

Коммунальные услуги

2.6%
3.0%

Сырьевые материалы

2.0%
6.0%

Энергетика

1.7%
14.0%

Технологии

MMTM
29.5%
DVOL
4.7%

Финансовые услуги

MMTM
16.0%
DVOL
18.8%

Потребительский циклический сектор

MMTM
12.4%
DVOL
9.4%

Здравоохранение

MMTM
10.8%
DVOL
3.7%

Коммуникационные услуги

MMTM
7.7%
DVOL
3.6%

Промышленность

MMTM
7.6%
DVOL
16.6%

Потребительский защитный сектор

MMTM
6.7%
DVOL
8.2%

Недвижимость

MMTM
3.1%
DVOL
12.1%

Коммунальные услуги

MMTM
2.6%
DVOL
3.0%

Сырьевые материалы

MMTM
2.0%
DVOL
6.0%

Энергетика

MMTM
1.7%
DVOL
14.0%

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

SPDR S&P 1500 Momentum Tilt ETF

First Trust Dorsey Wright Momentum & Low Volatility ETF

Часто сравнивают с MMTM:
MMTM с MTUMMMTM с SPYMMTM с VOOMMTM с PDPMMTM с SPTMMMTM с VFMOMMTM с VLU
Часто сравнивают с DVOL:
DVOL с SPYDVOL с QQQDVOL с DDIVDVOL с SPMODVOL с DGRWDVOL с BDGSDVOL с MTUM

Доходность на риск

MMTM vs. DVOL — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
MMTM
Ранг доходности на риск MMTM: 5151
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа MMTM: 4949
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино MMTM: 4848
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега MMTM: 4949
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара MMTM: 4949
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина MMTM: 6262
Ранг коэф-та Мартина
DVOL
Ранг доходности на риск DVOL: 99
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа DVOL: 99
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино DVOL: 99
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега DVOL: 99
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара DVOL: 1010
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина DVOL: 1010
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение MMTM c DVOL - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для SPDR S&P 1500 Momentum Tilt ETF (MMTM) и First Trust Dorsey Wright Momentum & Low Volatility ETF (DVOL). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

MMTMDVOLDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
1.72
0.07

+1.65

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
2.40
0.19

+2.21

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.31

1.02

+0.29

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

2.46

0.08

+2.38

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

11.15

0.30

+10.85

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

MMTM vs. DVOL - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа MMTM на текущий момент составляет 1.72, что выше коэффициента Шарпа DVOL равного 0.07. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа MMTM и DVOL, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

MMTMDVOLРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

1.72

0.07

+1.65

Коэф-т Шарпа (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет

0.75

0.48

+0.27

Коэф-т Шарпа (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет

0.81

—

—

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

0.85

0.50

+0.35

Просадки

Сравнение просадок MMTM и DVOL

Максимальная просадка MMTM за все время составила -33.85%, что меньше максимальной просадки DVOL в -38.26%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок MMTM и DVOL.

Загрузка графика...

Показатели просадок

MMTMDVOLРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-33.85%

-38.26%

+4.41%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-9.89%

-9.82%

-0.07%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-22.08%

-11.66%

-10.42%

Макс. просадка (5 лет)

Максимальное падение за 5 лет

-23.72%

-24.65%

+0.93%

Макс. просадка (10 лет)

Максимальное падение за 10 лет

-33.85%

—

—

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-1.48%

-4.85%

+3.37%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-4.20%

-7.17%

+2.97%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

2.18%

2.87%

-0.69%

Волатильность

Сравнение волатильности MMTM и DVOL

Текущая волатильность для SPDR S&P 1500 Momentum Tilt ETF (MMTM) составляет 2.35%, в то время как у First Trust Dorsey Wright Momentum & Low Volatility ETF (DVOL) волатильность равна 2.91%. Это указывает на то, что MMTM испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с DVOL. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

MMTMDVOLРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

2.35%

2.91%

-0.56%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

10.73%

9.35%

+1.38%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

14.19%

11.79%

+2.40%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

18.20%

14.40%

+3.80%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

18.65%

17.72%

+0.93%

Сравнение комиссий MMTM и DVOL

MMTM берет комиссию в 0.12%, что меньше комиссии DVOL в 0.60%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов MMTM и DVOL

Дивидендная доходность MMTM за последние двенадцать месяцев составляет около 0.78%, что больше доходности DVOL в 0.68%

ПозицияTTM20252024202320222021202020192018201720162015
DVOL
First Trust Dorsey Wright Momentum & Low Volatility ETF		0.68%0.86%0.67%1.28%1.37%0.47%0.60%1.79%0.39%0.00%0.00%0.00%
MMTM
SPDR S&P 1500 Momentum Tilt ETF		0.78%0.86%0.83%1.16%1.67%0.95%1.14%1.55%1.64%1.52%1.98%1.68%

Часто задаваемые вопросы

MMTM and DVOL have a correlation of 0.48, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

DVOL has higher volatility (2.91%) compared to MMTM (2.35%). In terms of maximum drawdown, MMTM dropped -33.85% vs DVOL's -38.26%.

On 5-year performance, MMTM leads with 13.50% vs 6.82% for DVOL. On fees, MMTM is cheaper at 0.12% per year. On volatility, MMTM has been the lower-risk option at 2.35%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 5-year period, MMTM has performed better with a 13.50% return vs 6.82%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

MMTM is cheaper with a 0.12% expense ratio, compared with 0.60% for DVOL.

MMTM has the higher dividend yield at 0.78%, compared with 0.68% for DVOL.

MMTM tracks S&P 1500 Positive Momentum Tilt Index, while DVOL tracks Dorsey Wright Momentum Plus Low Volatility Index. They also come from different issuers: State Street and First Trust. Their fees differ too: 0.12% for MMTM and 0.60% for DVOL.

MMTM currently has the higher Sharpe Ratio (1.72 vs 0.07), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для MMTM и DVOL

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор