PortfoliosLab logoPortfoliosLab logo

Documentation

Сменить план
Сравнение DFNM с DFAC
Доходность
Доходность на риск
Просадки
Волатильность
Дивиденды

Сравнение DFNM с DFAC

Последнее обновление 4 июн. 2026 г.

DFNM (Dimensional National Municipal Bond ETF) and DFAC (Dimensional U.S. Core Equity 2 ETF) are both exchange-traded funds - DFNM is a Municipal Bonds fund actively managed by Dimensional, while DFAC is a Large Cap Blend Equities fund actively managed by Dimensional. Both are actively managed. Over the past 3 years, DFNM returned 3.40%/yr vs 20.56%/yr for DFAC. At a 0.13 correlation, their price movements are largely independent. Both charge a 0.17% expense ratio.

Доходность

Сравнение доходности DFNM и DFAC

График ниже показывает гипотетическую доходность инвестиции в $10,000 в Dimensional National Municipal Bond ETF (DFNM) и Dimensional U.S. Core Equity 2 ETF (DFAC). Значения скорректированы с учетом выплат дивидендов, если таковые имеются.

Загрузка графика...

Доходность по периодам

С начала года, DFNM показывает доходность 1.29%, что значительно ниже, чем у DFAC с доходностью 11.90%.

DFNM

1 день
0.02%
1 месяц
0.42%
С начала года
1.29%
6 месяцев
1.71%
1 год
5.29%
3 года*
3.40%
5 лет*
—
10 лет*
—

DFAC

1 день
-0.67%
1 месяц
4.57%
С начала года
11.90%
6 месяцев
12.19%
1 год
28.89%
3 года*
20.56%
5 лет*
—
10 лет*
—
*Показатели приведены в среднегодовом выражении (CAGR)

Сравнение доходности по годам DFNM и DFAC

2026 (YTD)20252024202320222021
DFNM
Dimensional National Municipal Bond ETF		1.29%3.87%1.19%3.97%-4.02%0.47%
DFAC
Dimensional U.S. Core Equity 2 ETF		11.90%15.66%19.61%21.96%-14.93%0.09%

Correlation

The correlation between DFNM and DFAC is 0.14, which is low. Their price movements are largely independent, making them effective diversification partners.

Корреляция
Корреляция (1 год)
Рассчитано за последние 12 месяцев

0.14

Корреляция (3 года)
Рассчитано за последние 3 года

0.13

Корреляция (за всё время)
Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 17 нояб. 2021 г.

0.13

Сравнение акций, фондов или ETF

Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.

Dimensional National Municipal Bond ETF

Dimensional U.S. Core Equity 2 ETF

Часто сравнивают с DFNM:
DFNM с DUSBDFNM с DFIPDFNM с VTEBDFNM с DFSDDFNM с DFCFDFNM с MUBDFNM с SUB
Часто сравнивают с DFAC:
DFAC с AVUSDFAC с VTIDFAC с DCORDFAC с VOODFAC с DFEOXDFAC с DFUVDFAC с DFAT

Доходность на риск

DFNM vs. DFAC — Ранг доходности на риск

Сравните оценки доходности на риск, чтобы выбрать наиболее эффективную инвестицию за последние 12 месяцев.
DFNM
Ранг доходности на риск DFNM: 7979
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа DFNM: 8989
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино DFNM: 9191
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега DFNM: 9494
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара DFNM: 5959
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина DFNM: 5959
Ранг коэф-та Мартина
DFAC
Ранг доходности на риск DFAC: 7171
Overall Rank
Ранг коэф-та Шарпа DFAC: 7171
Ранг коэф-та Шарпа
Ранг коэф-та Сортино DFAC: 7171
Ранг коэф-та Сортино
Ранг коэф-та Омега DFAC: 7070
Ранг коэф-та Омега
Ранг коэф-та Кальмара DFAC: 6868
Ранг коэф-та Кальмара
Ранг коэф-та Мартина DFAC: 7777
Ранг коэф-та Мартина
Ранг (0–100) показывает, как доходность соотносится с принятым риском. Чем выше — тем лучше. Рассчитывается за последние 12 месяцев на основе коэффициентов Шарпа, Сортино и других метрик, используемых квантовыми фондами и институциональными инвесторами.

Сравнение DFNM c DFAC - Риск-скорректированная доходность

В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Dimensional National Municipal Bond ETF (DFNM) и Dimensional U.S. Core Equity 2 ETF (DFAC). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.

DFNMDFACDifference
Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности
3.03
2.39

+0.64

Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска
4.39
3.31

+1.08

Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков

1.69

1.43

+0.26

Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки

2.89

3.42

-0.53

Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки

10.48

15.17

-4.69

Data is calculated on a 1-year rolling basis and updated daily. The trend shows the change in the indicator over the past month.

DFNM vs. DFAC - Сравнение коэффициента Шарпа

Показатель коэффициента Шарпа DFNM на текущий момент составляет 3.03, что примерно соответствует коэффициенту Шарпа DFAC равному 2.39. На графике ниже представлено сравнение исторических значений коэффициента Шарпа DFNM и DFAC, позволяя оценить доходность инвестиций в различных рыночных условиях. Значения рассчитаны на основе дневных данных за предыдущие 12 месяцев.

Загрузка графика...

Коэффициенты Шарпа по периодам

DFNMDFACРазница

Коэф-т Шарпа (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

3.03

2.39

+0.64

Коэф-т Шарпа (за всё время)

Рассчитано по всей доступной истории цен

0.57

0.71

-0.13

Просадки

Сравнение просадок DFNM и DFAC

Максимальная просадка DFNM за все время составила -6.99%, что меньше максимальной просадки DFAC в -23.12%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок DFNM и DFAC.

Загрузка графика...

Показатели просадок

DFNMDFACРазница

Макс. просадка

Максимальное падение от пика до дна

-6.99%

-23.12%

+16.13%

Макс. просадка (1 год)

Максимальное падение за 1 год

-1.84%

-8.49%

+6.65%

Макс. просадка (3 года)

Максимальное падение за 3 года

-2.82%

-20.02%

+17.20%

Текущая просадка

Текущее падение от пика

-0.36%

-0.67%

+0.31%

Средняя просадка

Среднее падение от пика до дна

-1.96%

-5.45%

+3.49%

Индекс Язвы

Глубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков

0.51%

1.91%

-1.40%

Волатильность

Сравнение волатильности DFNM и DFAC

Текущая волатильность для Dimensional National Municipal Bond ETF (DFNM) составляет 0.58%, в то время как у Dimensional U.S. Core Equity 2 ETF (DFAC) волатильность равна 3.01%. Это указывает на то, что DFNM испытывает меньшие колебания цены и, как следствие, считается менее рискованной по сравнению с DFAC. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.

Загрузка графика...

Волатильность по периодам

DFNMDFACРазница

Волатильность (1 месяц)

Рассчитано за последний месяц

0.58%

3.01%

-2.43%

Волатильность (6 месяцев)

Рассчитано за последние 6 месяцев

1.29%

8.96%

-7.67%

Волатильность (1 год)

Рассчитано за последние 12 месяцев

1.75%

12.15%

-10.40%

Волатильность (5 лет)

Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении

2.54%

17.13%

-14.59%

Волатильность (10 лет)

Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении

2.54%

17.13%

-14.59%

Сравнение комиссий DFNM и DFAC

И DFNM, и DFAC имеют комиссию равную 0.17%, что является низким показателем по сравнению с рынком, где среднее варьируется от 0.3% до 0.9%.

Дивиденды

Сравнение дивидендов DFNM и DFAC

Дивидендная доходность DFNM за последние двенадцать месяцев составляет около 2.89%, что больше доходности DFAC в 0.91%

ПозицияTTM20252024202320222021
DFAC
Dimensional U.S. Core Equity 2 ETF		0.91%0.97%1.03%1.20%1.50%0.88%
DFNM
Dimensional National Municipal Bond ETF		2.89%2.94%2.74%2.39%1.16%0.05%

Часто задаваемые вопросы

DFNM and DFAC have a correlation of 0.14, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.

DFAC has higher volatility (3.01%) compared to DFNM (0.58%). In terms of maximum drawdown, DFNM dropped -6.99% vs DFAC's -23.12%.

On 3-year performance, DFAC leads with 20.56% vs 3.40% for DFNM. Both ETFs have the same 0.17% expense ratio. On volatility, DFNM has been the lower-risk option at 0.58%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.

Over the 3-year period, DFAC has performed better with a 20.56% return vs 3.40%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.

DFNM and DFAC have the same expense ratio: 0.17% per year.

DFNM has the higher dividend yield at 2.89%, compared with 0.91% for DFAC.

DFNM is categorized as Municipal Bonds, while DFAC is Large Cap Blend Equities.

DFNM currently has the higher Sharpe Ratio (3.03 vs 2.39), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.

Оптимизатор портфеля

Подберите оптимальное распределение для DFNM и DFAC

Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.

Открыть оптимизатор