Сравнение DBC с TLTW
DBC (Invesco DB Commodity Index Tracking Fund) and TLTW (iShares 20+ Year Treasury Bond BuyWrite Strategy ETF) are both exchange-traded funds - DBC is a Commodities fund tracking the DBIQ Optimum Yield Diversified Commodity Index Excess Return, while TLTW is a Derivative Income fund tracking the CBOE TLT 2% OTM Buywrite Index (USD). Both are passively managed. Over the past 3 years, DBC returned 11.16%/yr vs 0.63%/yr for TLTW. At a correlation of -0.11, they often move in opposite directions. DBC charges 0.85%/yr vs 0.35%/yr for TLTW.
Доходность
Сравнение доходности DBC и TLTW
Загрузка графика...
Доходность по периодам
С начала года, DBC показывает доходность 26.21%, что значительно выше, чем у TLTW с доходностью 1.94%.
DBC
- 1 день
- -1.16%
- 1 месяц
- -9.52%
- С начала года
- 26.21%
- 6 месяцев
- 27.88%
- 1 год
- 28.79%
- 3 года*
- 11.16%
- 5 лет*
- 11.38%
- 10 лет*
- 8.13%
TLTW
- 1 день
- 0.05%
- 1 месяц
- 2.89%
- С начала года
- 1.94%
- 6 месяцев
- 2.24%
- 1 год
- 9.50%
- 3 года*
- 0.63%
- 5 лет*
- —
- 10 лет*
- —
Сравнение доходности по годам DBC и TLTW
| 2026 (YTD) | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | |
|---|---|---|---|---|---|
DBC Invesco DB Commodity Index Tracking Fund | 26.21% | 8.10% | 2.18% | -6.19% | -4.47% |
TLTW iShares 20+ Year Treasury Bond BuyWrite Strategy ETF | 1.94% | 11.36% | -2.18% | 0.73% | -11.14% |
Correlation
The correlation between DBC and TLTW is -0.35, meaning they tend to move in opposite directions. This is especially valuable for risk management - when one declines, the other has historically tended to hold steady or rise.
| Корреляция | |
|---|---|
Корреляция (1 год) Рассчитано за последние 12 месяцев | -0.35 |
Корреляция (3 года) Рассчитано за последние 3 года | -0.14 |
Корреляция (за всё время) Рассчитано по всей доступной истории цен начиная с 22 авг. 2022 г. | -0.11 |
Over the past year, the inverse relationship between DBC and TLTW has strengthened: their correlation has moved from -0.11 to -0.35, meaning they now move in opposite directions more often than their long-term average.
Сравнение акций, фондов или ETF
Ищите акции, ETF и фонды для быстрого сравнения или перейдите к инструменту сравнения для большего количества опций.
Доходность на риск
DBC vs. TLTW — Ранг доходности на риск
DBC
TLTW
Сравнение DBC c TLTW - Риск-скорректированная доходность
В таблице представлено сравнение показателей доходности скорректированной на риск для Invesco DB Commodity Index Tracking Fund (DBC) и iShares 20+ Year Treasury Bond BuyWrite Strategy ETF (TLTW). Риск-скорректированные показатели оценивают доходность инвестиций с учетом их рискованности, что позволяет более точно сравнивать различные активы между собой.
Данные рассчитываются на скользящей основе за 1 год и обновляются ежедневно. Показатели доходности на риск более стабильны на длинных периодах — используйте переключатель периода выше, чтобы их посмотреть.
| DBC | TLTW | Difference | |
|---|---|---|---|
| Коэффициент ШарпаДоходность на единицу общей волатильности | +0.29 | ||
| Коэффициент СортиноДоходность на единицу негативного риска | +0.28 | ||
| Коэффициент ОмегаВероятность прибыли против убытков | 1.27 | 1.22 | +0.05 |
| Коэффициент КальмараДоходность относительно максимальной просадки | 2.64 | 1.60 | +1.04 |
| Коэффициент МартинаДоходность относительно средней просадки | 7.94 | 4.63 | +3.31 |
Загрузка графика...
Просадки
Сравнение просадок DBC и TLTW
Максимальная просадка DBC за все время составила -76.36%, что больше максимальной просадки TLTW в -18.61%. Используйте график ниже для сравнения максимальных просадок DBC и TLTW.
Загрузка графика...
Показатели просадок
| DBC | TLTW | Разница | |
|---|---|---|---|
Макс. просадкаМаксимальное падение от пика до дна | -76.36% | -18.61% | -57.75% |
Макс. просадка (1 год)Максимальное падение за 1 год | -10.95% | -5.97% | -4.98% |
Макс. просадка (3 года)Максимальное падение за 3 года | -13.82% | -17.19% | +3.37% |
Макс. просадка (5 лет)Максимальное падение за 5 лет | -27.34% | — | — |
Макс. просадка (10 лет)Максимальное падение за 10 лет | -41.71% | — | — |
Текущая просадкаТекущее падение от пика | -26.99% | -2.50% | -24.49% |
Средняя просадкаСреднее падение от пика до дна | -46.19% | -8.20% | -37.99% |
Индекс ЯзвыГлубина и продолжительность просадок от предыдущих пиков | 3.64% | 2.06% | +1.58% |
Волатильность
Сравнение волатильности DBC и TLTW
Invesco DB Commodity Index Tracking Fund (DBC) имеет более высокую волатильность в 5.24% по сравнению с iShares 20+ Year Treasury Bond BuyWrite Strategy ETF (TLTW) с волатильностью 2.31%. Это указывает на то, что DBC испытывает большие колебания цены и, как следствие, считается более рискованной по сравнению с TLTW. На приведенном ниже графике показано сравнение их месячной скользящей волатильности.
Загрузка графика...
Волатильность по периодам
| DBC | TLTW | Разница | |
|---|---|---|---|
Волатильность (1 месяц)Рассчитано за последний месяц | 5.24% | 2.31% | +2.93% |
Волатильность (6 месяцев)Рассчитано за последние 6 месяцев | 16.17% | 5.84% | +10.33% |
Волатильность (1 год)Рассчитано за последние 12 месяцев | 18.79% | 7.66% | +11.13% |
Волатильность (5 лет)Рассчитано за последние 5 лет, в годовом выражении | 19.23% | 11.35% | +7.88% |
Волатильность (10 лет)Рассчитано за последние 10 лет, в годовом выражении | 17.82% | 11.35% | +6.47% |
Сравнение комиссий DBC и TLTW
DBC берет комиссию в 0.85%, что несколько больше комиссии TLTW в 0.35%.
Дивиденды
Сравнение дивидендов DBC и TLTW
Дивидендная доходность DBC за последние двенадцать месяцев составляет около 2.64%, что меньше доходности TLTW в 11.67%
| Позиция | TTM | 2025 | 2024 | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
DBC Invesco DB Commodity Index Tracking Fund | 2.64% | 3.33% | 5.22% | 4.94% | 0.59% | 0.00% | 0.00% | 1.59% | 1.30% |
TLTW iShares 20+ Year Treasury Bond BuyWrite Strategy ETF | 11.67% | 14.82% | 14.47% | 19.59% | 8.71% | 0.00% | 0.00% | 0.00% | 0.00% |
Часто задаваемые вопросы
DBC and TLTW have a correlation of -0.35, meaning they provide meaningful diversification benefit when combined. Depending on your allocation goals, holding both could reduce overall portfolio risk.
DBC has higher volatility (5.24%) compared to TLTW (2.31%). In terms of maximum drawdown, DBC dropped -76.36% vs TLTW's -18.61%.
On 3-year performance, DBC leads with 11.16% vs 0.63% for TLTW. On fees, TLTW is cheaper at 0.35% per year. On volatility, TLTW has been the lower-risk option at 2.31%. The better choice depends on whether you care most about return, fees, risk, or income.
Over the 3-year period, DBC has performed better with a 11.16% return vs 0.63%. Past performance does not guarantee future results, so compare this with risk, fees, and fund exposure.
TLTW is cheaper with a 0.35% expense ratio, compared with 0.85% for DBC.
TLTW has the higher dividend yield at 11.67%, compared with 2.64% for DBC.
DBC is categorized as Commodities, while TLTW is Derivative Income. DBC tracks DBIQ Optimum Yield Diversified Commodity Index Excess Return, while TLTW tracks CBOE TLT 2% OTM Buywrite Index (USD). They also come from different issuers: Invesco and iShares. Their fees differ too: 0.85% for DBC and 0.35% for TLTW.
DBC currently has the higher Sharpe Ratio (1.54 vs 1.25), meaning it's delivered slightly more return per unit of risk over the trailing 12 months. However, this ranking shifts over time - use the Risk/Return Score above for a more comprehensive view that combines Sharpe, Sortino, and other measures used by quantitative funds.
Подберите оптимальное распределение для DBC и TLTW
Добавьте оба актива в портфель и оптимизируйте доли под вашу цель — будь то максимизация доходности, минимизация просадок или баланс рисков между позициями.
Открыть оптимизатор